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Trading di gas naturale | guida all'investimento

Trading di gas naturale

Il gas naturale è una preziosa fonte di energia che fornisce il 29% del consumo energetico mondiale. Come terza fonte di energia più consumata dopo il petrolio e il carbone, il gas naturale è diventato una merce popolare negli ultimi anni sia per gli investimenti a lungo termine che per il trading quotidiano. Il combustibile fossile più pulito e incolore è usato come fonte di energia per il riscaldamento, la cucina, l'elettricità, i prodotti chimici, le piantagioni e molto altro. Nell'ultimo decennio, la domanda di gas naturale è aumentata significativamente perché è ampiamente disponibile ed è un combustibile fossile più pulito di qualsiasi altra fonte di energia.

Il gas naturale è fortemente influenzato dalla stagionalità, dagli sviluppi geopolitici, dal clima, dalla domanda e dall'offerta, dallo stoccaggio e dalla produzione globale. Molti trader approfittano delle piccole fluttuazioni di prezzo in questo mercato, usando un mix di analisi tecnica e fondamentale.

In questa guida, vi daremo una panoramica dei mercati del gas naturale, delle strategie di trading e dei migliori broker che vi offrono la possibilità di investire nel prezzo del gas naturale.

Come posso investire nel gas naturale?

Ci sono diversi modi in cui i traders possono commerciare il gas naturale:

Contratti a termine sul gas naturale

Il Chicago Mercantile Exchange (CME) offre un contratto future sul gas naturale. Il contratto si basa sulla consegna all'Henry Hub in Louisiana, un luogo dove convergono diversi gasdotti interstatali e intrastatali. Il contratto è regolato in 10.000 milioni di unità termiche britanniche (mmBtu) di gas naturale.

Il contratto viene scambiato globalmente sulla piattaforma di trading elettronico CME Globex e ha una varietà di mesi di scadenza.

I contratti futures sono strumenti derivati in cui i commercianti fanno scommesse a leva sui prezzi delle materie prime. Se i prezzi scendono, i trader devono depositare un margine aggiuntivo per mantenere le loro posizioni. Alla scadenza, i contratti sono fisicamente regolati dalla consegna di gas naturale.

Il trading di futures richiede un alto livello di sofisticazione, poiché fattori come i costi di stoccaggio e i tassi d'interesse influenzano i prezzi.

Opzioni su futures del gas naturale

Il CME offre un contratto di opzioni sui futures del gas naturale.

Le opzioni sono anche uno strumento derivato che usa la leva finanziaria per commerciare le materie prime. Come i contratti futures, le opzioni hanno una data di scadenza. Tuttavia, le opzioni hanno anche un prezzo di esercizio, che è il prezzo al di sopra del quale l'opzione finisce in the money.

I compratori di opzioni pagano un prezzo chiamato premio per comprare i contratti. Una scommessa di opzioni ha successo solo se il prezzo dei futures del gas naturale supera il prezzo d'esercizio di una quantità maggiore del premio pagato per il contratto. Pertanto, i trader di opzioni devono avere ragione delle dimensioni e dei tempi del movimento dei contratti futures del gas naturale per trarre profitto dai loro scambi.

ETF sul gas naturale

Questi strumenti finanziari si scambiano come azioni sul mercato azionario, allo stesso modo delle azioni.

Ci sono diversi ETF basati sul gas naturale, compresi alcuni che fanno scommesse a leva sulla materia prima. Tuttavia, i trader dovrebbero diffidare degli ETF a leva, poiché vengono resettati quotidianamente.

Sono quindi efficaci solo come strumenti di trading di un giorno. Gli ETF sul gas naturale senza leva finanziaria più popolari includono United States Natural Gas Fund e First Trust ISE-Revere Natural Gas Index Fund.

Scorte di gas naturale

Ci sono molte società quotate in borsa con vari gradi di esposizione ai prezzi del gas naturale. Mentre la negoziazione di azioni di società può essere un modo per guadagnare esposizione ai prezzi del gas naturale, molte di queste società sono esposte ad altre materie prime come il petrolio greggio.

Questi titoli possono anche rispondere ad altri fattori come la domanda regionale dei loro prodotti, la concorrenza, i costi di produzione e i tassi d'interesse. Infine, fattori come la gestione della società e il mercato azionario nel suo complesso possono anche influenzare il prezzo di questi titoli.

CFD sul gas naturale

Un modo per commerciare il gas naturale è attraverso i contratti per differenza (CFD).

I CFD permettono ai trader di speculare sul prezzo del gas naturale e delle azioni del gas naturale.

Il valore di un CFD è la differenza tra il prezzo del gas naturale (o delle azioni) al momento dell'acquisto e il suo prezzo attuale.

Molti broker regolamentati in tutto il mondo offrono CFD sul gas naturale e sulle azioni del gas naturale. I clienti depositano fondi presso il broker, che vengono utilizzati come margine.

Il vantaggio dei CFD è che i trader possono ottenere un'esposizione ai prezzi del gas naturale senza dover comprare azioni, ETF, futures o opzioni.

I migliori broker CFD per il trading di gas naturale

CFD Brokers Piattaforma Regolazione Aprire un conto demo
MetaTrader 4 e 5
AvaOptions
ASIC, CBFSAI, FRSA, BVI FSC, FSCA, JFSA, OCRCVM AvaTrade
MetaTrader 4 e 5
cTrader, TradingView
FCA, ASIC, CySEC, BaFin, DFSA, SCB, CMAPepperstone
xStation 5 FCA, KNF, CySEC, BIFSC, CNMV, DFSA, FSCAXTB
MetaTrader 4 e 5 CySEC, FCA, ASIC, JSC, OCRCVM, FSCAAdmiral
MetaTrader 4 e 5
ActivTrader, TradingView
FCA, CSSF, SCB, BACEN & CVM, CMVMActivTrades
MetaTrader 4 y 5
ActivTrader, TradingView
FCA, BaFin, ASIC, FINMA, FSCA, MAS, FMA, DFSA, JFSA, CFTCIG
MetaTrader 4 e 5 CySEC,ASIC,BIFSC XM
ASIC: Australia, BaFin: Germania, BIFSC: Belize, BVI FSC: Isole Vergini britanniche, BACEN e CVM: Brasile, CySEC: Cipro, CNMV: Spagna, CMVM: Portogallo, CSSF: Lussemburgo, CFTC: USA, CBFSAI: Irlanda, CMA : Oman, DFSA: Dubai, FCA: Regno Unito, FINMA: Svizzera, FSPR - FMA: Nuova Zelanda, FRSA: Abu Dhabi, FSA: Seychelles, FSCA: Sud Africa, JFSA: Giappone, JSC: Giordania, KNF: Polonia , MAS: Singapore, IIROC: Canada, SCB: Bahamas, VFSC: Vanuatu
Il trading di CFD comporta un significativo rischio di perdita, quindi non è adatto a tutti gli investitori. Il 74-89% dei conti degli investitori al dettaglio perde denaro nel trading di CFD.

Motivi per commerciare il gas naturale

I fattori economici, politici e normativi regionali influenzano i prezzi del gas naturale più di molte altre materie prime.

Con questo in mente, i trader possono considerare il trading di gas naturale per le seguenti ragioni:

  1. Scommettere sulla domanda di combustibili fossili puliti
  2. Copertura contro l'inflazione e un dollaro USA debole
  3. Tendenze puntuali

Scommettere sulla domanda di combustibili fossili puliti

Il gas naturale è considerato un combustibile molto più pulito del petrolio o del carbone. Brucia più pulito e produce meno emissioni di carbonio.

Il gas naturale è più leggero dell'aria. Se perde, si disperde, il che gli conferisce un vantaggio in termini di sicurezza rispetto alla benzina.

Copertura contro l'inflazione e un dollaro USA debole

Il trading di gas naturale è un modo per scommettere su un dollaro americano debole e un'inflazione più alta.

Il gas naturale è valutato in dollari USA, quindi la performance della più grande economia del mondo può influenzare il suo prezzo. La Federal Reserve degli Stati Uniti ha mantenuto i tassi d'interesse bassi e il dollaro debole per molti anni.

Un dollaro debole potrebbe alimentare i timori di inflazione. Con un'offerta limitata di gas naturale, il prezzo del gas naturale potrebbe beneficiare dei timori di inflazione.

Tendenze puntuali

Tre tendenze specifiche potrebbero aumentare i prezzi del gas naturale nei prossimi anni:

  1. Domanda globale
  2. Preoccupazioni ambientali
  3. Regolamento

Domanda globale

I progressi nel CNG potrebbero rendere il gas naturale una merce internazionale. Man mano che il trasporto del gas naturale diventa più accessibile e conveniente, la domanda di questa merce potrebbe esplodere.

Preoccupazioni ambientali

Alcuni combustibili fossili, come il carbone, sono stati oggetto di particolare attenzione a causa dell'inquinamento che generano. Queste preoccupazioni rendono più attraenti le fonti di energia più verdi come il gas naturale.

Regolamento

I combustibili fossili come il carbone e il petrolio greggio producono emissioni di carbonio nocive e tossiche. La Cina sta regolando la produzione di combustibili sporchi e sostituendo le centrali a carbone con il gas naturale.

Motivi per non investire nel gas naturale

I trader devono anche considerare i rischi associati al commercio del gas naturale:

  1. Una recessione globale potrebbe indebolire la domanda di energia.
  2. L'aumento dei prezzi del gas naturale o il calo dei costi di fonti energetiche ancora più verdi potrebbe indurre i consumatori a sostituire il loro consumo.
  3. Le turbolenze economiche o politiche globali potrebbero rafforzare il dollaro americano e indebolire la domanda di materie prime.

Come funziona il mercato del gas naturale

Il mercato del gas naturale è regolato da contratti a lungo termine dei governi e delle organizzazioni internazionali. Gli Stati Uniti sono il più grande produttore di gas naturale, ma anche il più grande consumatore del mondo. Russia, Iran, Qatar e Canada completano la lista dei primi cinque paesi produttori del mondo.

Il gas naturale è una merce globale che viene prodotta in varie località del mondo e viene scambiata in borse internazionali come l'ICE NGX (che è la più grande stanza di compensazione del gas naturale fisico), l'European Energy Exchange (EEX), il GetBaltic Exchange e il Chicago Mercantile Exchange (CME).

I prezzi del gas naturale sono influenzati da fattori della domanda e dell'offerta di mercato come la produzione, le condizioni meteorologiche estreme, i conflitti geopolitici, lo stoccaggio e il trasporto, i nuovi sistemi di gasdotti, i regolamenti, le condizioni economiche e la stagionalità. Ecco alcuni dei rapporti chiave da seguire per avere una migliore indicazione della situazione del gas naturale:

  • Rapporto settimanale sullo stoccaggio di gas naturale - EIA
  • Aggiornamento settimanale sul gas naturale - US Energy Information
  • Inventario del gas naturale EIA
  • CFTC Posizioni speculative nette nel gas naturale
  • Rapporto CFTC sull'impegno dei trader lungo/corto
  • CFTC Posizioni nette non commerciali di gas naturale

Scegliere una strategia di trading sul gas naturale

Il gas naturale è una merce speculativa con infinite possibilità di trading. Per i day trader e gli swing trader, il trading di gas naturale può essere lucrativo perché ci sono giorni di alta volatilità e fluttuazioni di prezzo estreme, e d'altra parte, giorni di mercato laterale con fluttuazioni di prezzo relativamente minori. Qui ci sono alcune grandi strategie e consigli che possono aiutarti a commerciare il gas naturale in modo efficace:

Analisi tecnica

La maggior parte dei day trader che fanno trading per vivere usano un arsenale di indicatori di analisi tecnica. Poiché il mercato del gas naturale ha modelli e movimenti di prezzo ripetitivi, applicare l'analisi tecnica come parte della tua strategia di trading potrebbe essere vantaggioso. Gli indicatori più basilari per aiutarvi sono i livelli di supporto e resistenza, così come le linee di tendenza. È anche consigliabile usare il ritracciamento di Fibonacci per identificare i livelli di entrata e di uscita. Gli indicatori più comunemente usati includono il Relative Strength Index (RSI), che identifica l'eccesso di domanda e offerta di un asset, la media mobile, il MACD e le Bande di Bollinger.

Analisi fondamentale

Nonostante lo sviluppo e la crescita delle energie rinnovabili, i mercati del gas naturale e del petrolio sono ampiamente coperti dai media. Dovreste prestare particolare attenzione ai principali produttori di gas naturale, in particolare gli Stati Uniti e la Russia, così come ai dati economici dei principali consumatori di gas naturale (Stati Uniti, Cina e Iran). Inoltre, dovresti seguire le principali compagnie di gas naturale come Gazprom, ExxonMobil, China National Petroleum e Royal Dutch Shell.

Stagionalità

Come per molte altre materie prime, la stagionalità gioca un ruolo importante nell'offerta e nella domanda di questa merce. Storicamente, il miglior periodo dell'anno per comprare il gas naturale è intorno ad aprile-maggio - i prezzi del gas naturale tendono ad essere più alti in inverno (dicembre-febbraio) e in estate (luglio-agosto). Mentre l'inverno è il periodo di punta a causa dell'aumento della domanda di riscaldamento, è anche il periodo dell'anno in cui la produzione diminuisce significativamente. Ciononostante, molti trader giornalieri usano i modelli naturali di stagionalità per individuare molte opportunità di trading.

Regolazione e controllo dei prezzi del gas naturale

La distribuzione del gas naturale è sempre stata soggetta alla regolamentazione delle autorità governative. Come altre materie prime, il gas naturale funziona come una necessità, che richiede un limite di prezzo. Come potete vedere dal grafico qui sotto, negli ultimi 30 anni, i prezzi del gas naturale hanno oscillato da 1 a 6 dollari. Questo è un fattore importante per i trader giornalieri.

Conclusione

Il gas naturale è una merce volatile il cui prezzo fluttua ampiamente. I trader possono quindi aspettarsi significative opportunità di trading. Finché il gas naturale rimane una fonte di energia desiderabile, il suo prezzo continuerà a fluttuare. I nuovi progetti di gasdotti come il gasdotto Power of Siberia e gli interessi politici influenzano i prezzi del gas naturale a breve e lungo termine. La produzione di gas naturale è un fattore chiave nelle fluttuazioni dei prezzi. Pertanto, ogni commerciante di gas naturale dovrebbe prestare molta attenzione ai rapporti sulla produzione e sul consumo di gas naturale.

Il gas naturale è un bene volatile del "mercato di tendenza", ma è anche un bene essenziale che deve rimanere a un limite di prezzo accessibile, proprio come i cereali come il grano, il mais e la soia. Guardando il grafico storico, vediamo che i prezzi del gas naturale salgono e scendono costantemente perché i governi devono controllare i prezzi e mantenere la domanda di una delle materie prime più necessarie al mondo.

Domande frequenti

Quando è il momento migliore per commerciare il gas naturale?

I futures sul gas naturale sono scambiati su due borse principali. Sul CME, le ore di trading per il gas naturale sono da domenica a venerdì dalle 18 alle 17:15 ET. Sull'ICE, il trading è disponibile dalla domenica al venerdì dalle 23:00 alle 22:00 GMT.

Qual è il simbolo del ticker per il gas naturale?

Il simbolo del ticker per il contratto spot del gas naturale è NG. Lo stesso simbolo si applica ai contratti futures CME e NYMEX.

Quali sono i principali fattori che influenzano i prezzi del gas naturale?

I fattori che influenzano i prezzi del gas naturale includono la stagionalità, il clima, le tensioni geopolitiche, le interruzioni di stoccaggio e trasporto, la produzione e lo sviluppo di fonti di energia rinnovabili.

Di quanti soldi ho bisogno per investire nel gas naturale?

Il gas naturale è una merce consegnabile, quindi i mercati dei futures richiedono un margine elevato. Pertanto, la soluzione migliore è quella di negoziare il gas naturale attraverso un broker CFD.