Handel mit Heizöl

Heizöl kann auf verschiedene Arten gehandelt werden. In diesem Leitfaden erklären wir Ihnen, wie Sie mit dieser Ressource handeln können und wo Sie regulierte und seriöse Broker finden können.

Im Folgenden finden Sie einen kurzen Überblick über drei häufig genannte Gründe, warum sich Menschen für den Handel mit Heizöl interessieren.

Absicherung von Heizöl gegen die Kosten eines kalten Winters.

Menschen, die in kalten Klimazonen leben und Heizöl zum Heizen ihrer Häuser verwenden, möchten diesen Rohstoff vielleicht vor den Wintermonaten handeln.

Manche finden vielleicht, dass die Nutzung eines Heizölgeschäfts zur Absicherung gegen die Kosten der Stromrechnungen im Winter eine vernünftige Strategie zur Risikominderung sein kann.

Spekulation auf das Wachstum der Heizölpreise.

Der Handel mit Heizöl ist auch eine Möglichkeit, auf das globale Wirtschaftswachstum zu wetten. Da die Schwellenländer expandieren, gehen viele Analysten davon aus, dass die Nachfrage nach fossilen Brennstoffen das Angebot übersteigen und zu einem Preisanstieg führen wird.

Außerdem fehlt es in den neu entwickelten Gebieten häufig an Erdgasinfrastrukturen, sodass sie Heizöl als Brennstoffquelle benötigen.

Heizöl zur Diversifizierung eines Portfolios.

Heizöl kann ein gangbarer Weg sein, um ein Handelsportfolio zu diversifizieren. Die meisten Händler haben Vermögenswerte, die stark auf die Aktienmärkte und die Märkte für festverzinsliche Wertpapiere konzentriert sind.

Mit Rohstoffen lässt sich das Portfolio diversifizieren, da sie in der Regel eine geringe Korrelation mit Aktien und Anleihen aufweisen.

Risiken beim Handel mit Heizöl

Bei allen Geschäften besteht die Möglichkeit von Verlusten. Daher sollten Händler die Risiken berücksichtigen, die mit der Spekulation auf den Heizölpreis verbunden sind.

Hier sind einige Risiken:

1. Ein überdurchschnittlich warmes Wetter könnte die Preise drücken.
2. Die Stärke des US-Dollars könnte zu niedrigen Preisen für Rohstoffe, einschließlich Heizöl, führen.
3. Alternative Heizquellen und technologische Fortschritte bei Isoliermaterialien könnten die Nachfrage nach Heizöl senken.

Expertenmeinungen zum Heizölhandel

Die meisten Experten sind sich einig, dass der Preis für Heizöl eng mit den Rohölpreisen und der Kapazität der Raffinerien verbunden ist.

Nach Ansicht vieler Analysten könnte eine steigende Rohölnachfrage in Verbindung mit Spannungen bei den Raffineriekapazitäten die Heizölpreise in die Höhe treiben.

Janet Kong, leitende Angestellte des multinationalen Ölkonzerns BP, ist der Ansicht, dass die Nachfrage nach Destillaten wie Heizöl zu einem Anstieg der weltweiten Nachfrage nach Rohöl führt. Andere Analysten teilen diese Ansicht :

"Die große Überraschung (...) war auf der Seite der Destillate, wo es so aussieht, als würden wir ein Wachstum von 1,6 % erreichen." Matti Lehmus, Vizepräsident für Erdölprodukte bei Neste Oil.

Regulierte Rohstoffbroker

Wenn Sie versuchen, in den Handel mit Heizöl oder anderen Rohstoffen einzusteigen, finden Sie hier eine Liste regulierter Broker, die Sie in Betracht ziehen sollten.

CFD Brokers	Plattform	Reguliert durch die	Eröffnen Sie ein Demokonto
	MetaTrader 4 und 5 AvaOptions	ASIC, CBFSAI, FRSA, BVI FSC, FSCA, JFSA, OCRCVM
	MetaTrader 4 und 5  cTrader, TradingView	FCA, ASIC, CySEC, BaFin, DFSA, SCB, CMA
	xStation 5	FCA, KNF, CySEC, BIFSC, CNMV, DFSA
	MetaTrader 4 und 5	CySEC, FCA, ASIC, JSC, OCRCVM, FSCA
	MetaTrader 4 und 5 ActivTrader, TradingView	FCA, CSSF, SCB, BACEN & CVM, CMVM
	IG, ProRealTime, MT4, L2 Dealer	FCA, BaFin, ASIC, FINMA, FSCA, MAS, FMA, DFSA, JFSA, CFTC
	MetaTrader 4 und 5	CySEC, ASIC, BIFSC
ASIC: Australien, BaFin: Deutschland, BIFSC: Belize, BVI FSC: Britische Jungferninseln, BACEN & CVM : Brasilien, CySEC: Zypern, CNMV: Spanien, CMVM : Portugal, CSSF: Luxemburg, CFTC: USA, CBFSAI: Irland, CMA: Oman,, DFSA: Dubai, FCA: Großbritannien, FINMA: Schweiz, FSPR - FMA: Neuseeland, FRSA: Abu Dhabi, FSA: Seychellen, FSCA: Südafrika, JFSA: Japan, JSC: Jordanien, KNF: Polen, MAS: Singapur, OCRCVM: Kanada, SCB: Bahamas, VFSC: Vanuatu.
Der CFD-Handel birgt ein erhebliches Verlustrisiko, weshalb er nicht für alle Anleger geeignet ist. 74-89 % der Kleinanlegerkonten verlieren beim Handel mit CFDs Geld.

Die Instrumente für den Handel mit Heizöl

Es gibt mehrere direkte und indirekte Möglichkeiten, mit Heizöl zu handeln:

Futures-Kontrakte für Heizöl

Die New York Mercantile Exchange (NYMEX), eine von der Chicago Mercantile Exchange (CME) betriebene Waren- und Terminbörse, bietet Futures-Kontrakte auf Heizöl an.

Mit einem dieser CME-Kontrakte können 42.000 Gallonen Heizöl pro Kontrakt abgerechnet werden. Der Kontrakt wird weltweit auf der elektronischen Handelsplattform CME Globex gehandelt.

Futures sind derivative Instrumente, mit denen Anleger gehebelte Wetten auf Rohstoffpreise abschließen. Wenn die Preise sinken, müssen die Händler eine zusätzliche Marge hinterlegen, um ihre Positionen zu halten.

Futures-Kontrakte auf Heizöl laufen am letzten Werktag des Monats aus, der dem Liefermonat vorausgeht.

Bei Ablauf müssen die Anleger entweder die physische Lieferung des Heizöls akzeptieren oder ihre Positionen auf den nächsten Handelsmonat verschieben.

Die Investition in Futures erfordert ein hohes Maß an Raffinesse, da Faktoren wie Lagerkosten und Zinssätze die Preise beeinflussen.

Optionen auf Heizöl

An der NYMEX werden Optionen auf Futures-Kontrakte für Heizöl angeboten. Optionen sind ebenfalls ein Derivat, das die Hebelwirkung nutzt, um in Rohstoffe zu investieren.

Wie Futures haben auch Optionen ein Ablaufdatum. Allerdings haben Optionen auch einen Ausübungspreis, das ist der Preis, über dem die Option im Geld landet.

Käufer von Optionen zahlen einen Preis, der Prämie genannt wird, um Verträge zu kaufen. Eine Option ist erfolgreich, wenn der Preis für Heizöl den Ausübungspreis um einen Betrag übersteigt, der größer ist als die für den Kontrakt gezahlte Prämie. Lesen Sie unseren Leitfaden zum Optionshandel, um mehr darüber zu erfahren.

Daher müssen Optionshändler hinsichtlich des Ausmaßes und des Zeitpunkts der Bewegung der Futures-Kontrakte auf Heizöl richtig liegen, um von ihren Geschäften zu profitieren.

Optionskontrakte auf Heizöl verfallen drei Geschäftstage vor dem Ablauf des zugrunde liegenden Futures-Kontrakts.

An der Börse gehandelte Fonds (ETFs).

Diese Finanzinstrumente werden wie Aktien an der Börse gehandelt, auf die gleiche Weise wie Aktien.

Derzeit gibt es nur einen einzigen börsengehandelten Fonds, der auf Heizöl spezialisiert ist: The United States Diesel-Heating Oil Fund LP.

Darüber hinaus gibt es zahlreiche ETFs, die breiter in den Energiesektor investieren, darunter beliebte Fonds wie der PowerShares DB Energy Fund und der iPath Bloomberg Energy Total Return Sub-Index ETN.

Kauf von Aktien von Heizölunternehmen.

Viele Unternehmen beschäftigen sich mit der Förderung, der Raffination und dem Verkauf von Rohöl und Rohölprodukten.

Obwohl es sich bei diesen Unternehmen nicht um reine Heizölanlagen handelt, korreliert die Performance ihrer Aktien mit Rohöl und raffinierten Ölprodukten.

Die Aktien von Ölgesellschaften reagieren auch auf andere Faktoren, insbesondere auf die Leistung des Managements und des Aktienmarktes im Allgemeinen.

Differenzkontrakte (CFDs) auf Heizöl

Eine Möglichkeit, in Heizöl zu investieren, ist die Verwendung eines Derivats in Form eines Differenzkontrakts (CFD).

Mit CFDs können Anleger auf die Preise für Heizöl spekulieren, ohne börsengehandelte Fonds, Futures, Optionen oder Aktien von Ölgesellschaften zu kaufen.

Der Wert eines CFDs ist die Differenz zwischen dem Preis für Heizöl zum Zeitpunkt des Kaufs und dem aktuellen Preis. CFD-Trader haben also ein direktes wirtschaftliches Engagement für den Rohstoff.