Nasdaq Dubai (NDAQ) - Borsa valori degli Emirati Arabi Uniti (EAU)

Il Nasdaq Dubai è la principale borsa valori internazionale degli Emirati Arabi Uniti (EAU) e dell'intera regione del Medio Oriente.

È nota per l'offerta di una gamma di titoli, indici e obbligazioni conformi alla Sharia.

Questa guida spiega cos'è il Nasdaq Dubai e illustra nel dettaglio ciò che serve per iniziare a investire sulla borsa, compresa una sintesi dei prodotti, delle norme, dei regolamenti, degli orari di negoziazione e dei consigli per massimizzare i rendimenti. Inoltre, elenchiamo i migliori broker azionari.

Che cos'è il Nasdaq Dubai?

Il Nasdaq Dubai Limited (simbolo ticker: NDAQ) è la borsa finanziaria internazionale tra l'Asia orientale e l'Europa occidentale. Gli investitori internazionali hanno accesso a una varietà di prodotti come Sukuk (obbligazioni conformi alla Sharia), obbligazioni convenzionali e azioni della regione.

La borsa è stata originariamente fondata dal Gruppo Nasdaq OMX e dal Gruppo Borse Dubai nel settembre 2005, ma nel maggio 2010 è diventata di proprietà congiunta del Dubai Financial Market (DFM) e del Gruppo Borse su base 2:1.

È importante notare che Dubai è il più grande centro di quotazione di Sukuk al mondo, con il Nasdaq Dubai che rappresenta il 95% dei 51,21 miliardi di dollari e promette di espandersi. In totale, più di 70 società sono quotate in borsa e il valore delle azioni scambiate è aumentato del 347% secondo i recenti rapporti mensili di negoziazione (dicembre 2020 - gennaio 2021).

La regione della borsa comprende il Gulf Corporate Council (GCC), che include gli Emirati Arabi Uniti, il Medio Oriente e il Nord Africa, la Turchia e l'India.

Dubai Financial Market Vs Nasdaq Dubai

Sia il DFM che il Nasdaq Dubai sono borse valori, con la principale differenza che il DFM è l'azionista di maggioranza del Nasdaq Dubai e il Nasdaq Dubai è stato fondato dopo il DFM per negoziare azioni internazionali.

Le due borse sono regolamentate da organismi diversi: DFM dalla Securities and Commodities Authorities (SCA) e Nasdaq Dubai dalla Dubai Financial Services Authority (DFSA). La SCA ha sede negli Emirati Arabi Uniti ed è un'agenzia governativa, mentre la DFSA è un organismo indipendente che applica standard internazionali. Non c'è praticamente alcuna differenza nel modo in cui si opera sul DFM e sull'NDAQ, ma solo in ciò che è disponibile per il trading.

Il DFM è situato nell'Organizzazione Mondiale del Commercio (OMC) e il Nasdaq Dubai è situato nel Dubai International Financial Centre (DIFC).

La storia

• 26 settembre 2005: viene lanciato il Nasdaq Dubai come Dubai International Financial Exchange (DIFX) e vengono quotati prodotti azionari e indici.
• 2007: il DIFX quota la più grande IPO del Medio Oriente con DP World Limited DPW, che raccoglie 4,96 miliardi di dollari.
• 2008: il Gruppo NASDAQ OMX acquisisce una quota di un terzo e DIFX diventa NASDAQ Dubai. Borse Dubai rimane l'azionista di maggioranza. Nello stesso anno, la borsa live diventa la prima a offrire derivati azionari negli Emirati Arabi Uniti.
• 2010: DFM acquisisce una partecipazione di due terzi nel Nasdaq Dubai e contemporaneamente il Nasdaq Dubai inizia a utilizzare la piattaforma di trading di DFM per la negoziazione di tutte le sue azioni. L'acquisizione è stata pianificata per un valore di 121 milioni di dollari
• Ottobre 2011: l'elenco ufficiale dei titoli della borsa viene trasferito alla DFSA, a cui viene affidata la responsabilità di approvare i prospetti e le quotazioni nell'interesse dell'efficienza.
• 2012: le piccole e medie imprese, comprese quelle a conduzione familiare, possono essere quotate al NASDAQ di Dubai, poiché la DFSA ha ridotto la capitalizzazione di mercato delle società da 50 a 10 milioni di dollari.
• Luglio 2012: è stato annunciato un cambio di gestione: il presidente di NASDAQ Dubai, Abdul Wahed El Fahim, ha annunciato che Jeff Singer si è dimesso dalla carica di CEO della borsa, per essere sostituito da Hamed Ali, che in precedenza ha lavorato come amministratore delegato (2006-2008).
• 2013 : I sukuk e le obbligazioni convenzionali (trading a reddito fisso) possono ora essere negoziati sulla piattaforma a seguito dell'iniziativa del Primo Ministro degli Emirati Arabi Uniti di trasformare Dubai in un hub globale per i sukuk. A marzo 2013, NASDAQ Dubai ha assorbito oltre il 60% del valore di 10,17 miliardi di dollari USA di Sukuk quotati nelle borse di Dubai.
• Ottobre 2013: La Bank of London and Middle East (BLME) quota le sue azioni sul NASDAQ Dubai.
• Aprile 2014: NASDAQ Dubai e Emirates Islamic Bank uniscono le forze e creano una nuova struttura chiamata NASDAQ Dubai Murabaha Platform che fornisce alle banche regionali soluzioni di finanziamento conformi alla Sharia per i loro clienti.
• Aprile 2014: l'Emirates Real Estate Investment Trust (REIT) diventa il primo REIT ad essere quotato in una borsa del CCG dopo un'IPO da 175 milioni di dollari.
• Novembre 2014: NASDAQ Dubai unisce le forze con la borsa egiziana MCDR per consentire una doppia quotazione.
• Settembre 2016: La borsa lancia un mercato dei futures su una singola azione, negoziando 4.385 contratti futures nei primi due giorni.
• Marzo 2017: Le azioni di ENBD REIT (un fondo di investimento immobiliare conforme alla Sharia) sono quotate al NASDAQ di Dubai dopo un'IPO da 105 milioni di dollari.
• Febbraio 2018: Lancio dei DFM General Index Futures, il primo prodotto indicizzato del NASDAQ Dubai.
• 2019 : FTSE Russell e NASDAQ Dubai collaborano, consentendo alla borsa di lanciare derivati sugli indici azionari sauditi di FTSE Russell.
• 2020 : Lancio del Nasdaq Dubai's Growth Market, che consente alle PMI in rapida crescita di accedere ai mercati dei capitali e di quotarsi in borsa.
• 2020 : DP World annuncia l'intenzione di uscire dal listino del Nasdaq di Dubai per tornare alla proprietà privata, con la società madre che acquisirà il 19,55% delle sue azioni negoziate in borsa. Al momento dell'annuncio, il prezzo delle azioni di DP World era di 12,3 euro.
• 2021 : Il fondo "The Bitcoin Fund" di 3iQ è quotato al Nasdaq di Dubai, diventando il primo fondo di asset digitali quotato nella regione MENA.

Le principali aziende

Prima del suo delisting, DP World era una delle maggiori società quotate al Nasdaq di Dubai. Altri attori importanti sono

• Depa PLC
• SWVL PLC
• ENBD REIT
• Emirates REIT
• The Bitcoin Fund
• Orascom Construction PLC
• Investment Corporation of Dubai

Il valore totale dei Sukuk quotati al Nasdaq Dubai è di 49,06 miliardi di dollari. La Banca islamica di sviluppo (IsDB) rappresenta la quota maggiore con 13 emissioni per un valore di 18,04 miliardi di dollari. Questo rende la borsa il più grande centro di quotazione di Sukuk al mondo.

Come funziona il Nasdaq Dubai?

Sukuk

Il Nasdaq Dubai è noto per la quotazione di Sukuk, obbligazioni conformi alla Sharia. I requisiti per la quotazione includono una capitalizzazione di mercato minima di 2 milioni di dollari, la presentazione di una certificazione Sharia e la nomina di consigli di sorveglianza Sharia.

Indici

L'indice FTSE Nasdaq Dubai UAE 20 è disponibile per la negoziazione in borsa. Include le prime 20 società idonee classificate in base alla capitalizzazione di mercato totale per gli investitori del CCG e internazionali. Inoltre, il FTSE offre anche una serie di indici Nasdaq Dubai Shariah, che comprende 15 società conformi all'Islam.

L'indice Nasdaq Dubai Ideal Ratings Global Sukuk è inoltre quotato con un gruppo di sottoindici in USD per opportunità di trading alternative. Questi sottoindici sono i seguenti:

• Indice Nasdaq Dubai IdealRatings USD Investment Grade Sukuk (NISKIG)
• Indice Nasdaq Dubai IdealRatings USD Sovereign Sukuk (NISKSV)
• Indice Nasdaq Dubai IdealRatings USD Corporate Sukuk (NISKC)
• Indice Nasdaq Dubai IdealRatings USD Financials Sukuk (NISKF)
• Indice Nasdaq Dubai IdealRatings USD GCC Sukuk (NISKGC)

Futures

I contratti futures disponibili sul Nasdaq Dubai coprono settori che vanno dal settore immobiliare e petrolchimico a quello bancario e dei trasporti. Tra le aziende figurano Aldar Properties, Emirates Telecommunications Group (Etisalat), Rabigh Refining And Petrochemical Co. e Saudi Arabian Mining Co. Il trading è disponibile anche sulla piattaforma Murabaha.

Crittografia

Un ETF Bitcoin è disponibile per la negoziazione in borsa e consente agli investitori di trasferire le proprie quote dalla Borsa di Toronto al Nasdaq Dubai e viceversa, nonché di acquistarle direttamente in borsa.

Obbligazioni

Accanto ai Sukuk sono quotate anche obbligazioni convenzionali, tra cui Capital Bank of Jordan, Commercial Bank of Dubai P.S.C, Emirates Development Bank P.J.S.C e titoli del Tesoro degli Emirati Arabi Uniti.

Mercato privato

Le società private possono emettere le loro azioni sul Central Securities Depository (CSD), che consente agli investitori di acquistarle e venderle attraverso i broker membri del Nasdaq Dubai. La negoziazione avviene fuori borsa, con il trasferimento della proprietà al CSD e le società che hanno diversi requisiti di quotazione per mantenere la sicurezza.

Le più note società del mercato privato sono Malabar Gold and Diamonds, W Motors e Manrre REIT.

Come iniziare a fare trading sul Nasdaq Dubai?

Se volete investire nel Nasdaq Dubai dagli Emirati Arabi Uniti o dall'estero, questa guida vi aiuterà a iniziare:

1. Scegliere una società di brokeraggio per aprire un conto per gli investitori e ottenere un NIN: fare una ricerca prima di scegliere uno dei 39 membri che il Nasdaq Dubai offre. Considerate le tariffe offerte e scegliete le caratteristiche che fanno al caso vostro, come grafici e diagrammi di dati accessibili e un servizio clienti affidabile e facile da contattare. Considerate anche i requisiti di deposito minimo, le autorità di regolamentazione e la qualità della piattaforma di trading: dispone di tutti i dati storici di cui avete bisogno? È veloce e affidabile? Esiste un'applicazione mobile per facilitare l'accesso?
2. Sviluppare una strategia: il trading è intrinsecamente rischioso, quindi è importante avere una strategia prima di iniziare. Esistono molte tecniche e approcci disponibili online da cui si può imparare, ma la chiave è ricercare i dati e i modelli di mercato precedenti per assicurarsi di conoscere il mercato in cui si opera, in modo da poter prendere decisioni di investimento informate e massimizzare i profitti.
3. Scegliere un titolo: il Nasdaq Dubai ha molti titoli quotati. Pertanto, la scelta dei titoli da negoziare deve essere ponderata e pianificata. La volatilità e il volume degli scambi di un titolo sono le due caratteristiche principali da analizzare. In generale, più un titolo è volatile, maggiore è il profitto, ma anche il rischio. Inoltre, alcuni trader utilizzano l'IPO delle azioni come guida: se è alta, c'è la possibilità di ottenere profitti discreti. Il livello di importanza attribuito al volume e alla volatilità dipende dalla strategia che si sceglie di utilizzare. Sarà importante seguire il movimento dei prezzi delle azioni, per questo saranno utili i tracker e gli screeners degli indici live.

Confronto di agenti di borsa

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Regole e regolamenti

Il NASDAQ Dubai è autorizzato dalla Dubai Financial Services Authority. L'autorità di regolamentazione impone diverse regole alla clearing house, standard di ammissione e di divulgazione e requisiti di corporate governance. Definiscono le regole che governano

• Il processo che le società devono seguire per ottenere l'ammissione alla negoziazione dei propri titoli.
• Gli obblighi delle società dopo l'ammissione alla negoziazione dei loro titoli
• Il comportamento dei soci e gli obblighi nei confronti dei clienti. Anche questo aspetto è coperto dalle regole di negoziazione
• Procedure di compensazione e regolamento, coperte dalle regole di business della borsa.

Orari di trading

Gli orari di trading del Nasdaq Dubai vanno dall'apertura alle 06:00 GMT alla chiusura alle 11:00 GMT dalla domenica al giovedì, mentre i fine settimana negli EAU sono il venerdì e il sabato. Gli orari di trading per i titoli specifici sono elencati sul sito web della borsa, nel fuso orario di Dubai.

Calendario di trading

Ci sono alcune piccole differenze tra il calendario delle contrattazioni e dei regolamenti del Nasdaq Dubai, dovute principalmente alle festività islamiche che variano di anno in anno, quindi è importante essere al corrente di eventuali cambiamenti. Le regole generali del calendario di scambio sono descritte di seguito:

• Nei giorni festivi della Federal Reserve degli Stati Uniti, non viene effettuato alcun regolamento per il dollaro USA.
• Le ferie vengono pubblicate all'inizio di ogni anno, ma sono soggette a modifiche.
• In genere la domenica non ci sono insediamenti per l'USD. I pagamenti vengono effettuati solo dal lunedì al giovedì a causa dei diversi fine settimana negli Stati Uniti e negli Emirati Arabi Uniti.
• Potrebbero verificarsi altre festività a breve termine, che saranno tempestivamente comunicate ai partecipanti al mercato.

Inoltre, a Capodanno, Eid Al Fitr, Arafat (Hajj), Eid Al Adha, Hijri, Compleanno del Profeta, Memorial Day e le due festività nazionali degli EAU, il mercato è chiuso o non è negoziabile. Le date esatte di alcuni di questi eventi variano ogni anno. Incrociare queste date con le date di chiusura specifiche della regione in cui si opera per creare un calendario di trading completo.

Vantaggi del trading sul Nasdaq Dubai

Il Nasdaq Dubai è leader nei prodotti finanziari islamici, quindi è un buon posto per negoziare titoli come i Sukuk. Se avete sede nella regione, è anche uno dei modi migliori per accedere alle azioni dei mercati internazionali.

Accademia Nasdaq Dubai

L'Accademia offre corsi su misura a emittenti, membri, investitori, operatori di mercato e pubblico per migliorare le loro conoscenze finanziarie. Se si sceglie di partecipare, può aiutare a fugare ogni dubbio prima di iniziare a fare trading.

CANDI

Il Company Announcement and News Disclosure System del Nasdaq Dubai è un Regulatory Announcement System (RAS), un sistema di elaborazione automatizzato che aiuta gli emittenti a soddisfare i requisiti normativi di divulgazione e a raggiungere gli investitori nella regione MENA e nei mercati europei e statunitensi. Il sistema è disponibile per un canone annuale compreso tra 1.500 e 2.500 dollari.

Suggerimenti per investire nel Nasdaq Dubai

• Fate le vostre ricerche: la borsa stessa offre un'ampia gamma di risorse per facilitare il trading e tenervi informati. L'Accademia, guide gratuite sul loro canale YouTube, accesso ai rapporti annuali e mensili, accesso ai bilanci, aggiornamenti su Twitter e Instagram. Esplorate le società dei titoli che vi interessano, come le performance precedenti, i movimenti del prezzo delle azioni e i dati sugli utili.
• Pianificare la giornata di trading: ogni giornata di trading è diversa, poiché il mercato può essere volatile. Prima dell'orario di contrattazione, verificate la performance del giorno precedente e pianificate le azioni che seguirete e negozierete.
• Conti demo: molti broker offrono conti demo gratuiti. Questo vi consentirà di mettere in pratica la vostra strategia di trading e di abituarvi alla piattaforma senza rischiare le vostre finanze. Una volta che vi sentite abbastanza sicuri, potete aprire un conto di trading reale.
• Guardare e leggere le notizie pertinenti: Il Nasdaq Dubai offre il CANDI, ma è importante tenersi attivamente aggiornati su ciò che accade nel mercato, nonché sugli shock esterni e sulle divulgazioni che possono avere un impatto su ciò che si desidera negoziare. In questo modo non sarete colti di sorpresa da forti fluttuazioni e ridurrete il rischio. Fonti affidabili: Yahoo Finance, Bloomberg e Google Finance.

Un'ultima parola sul Nasdaq Dubai

Il Nasdaq Dubai offre un'ampia varietà di titoli da negoziare, noti soprattutto per quelli conformi alla Sharia. Dispone di diversi servizi che facilitano il trading e offrono ai trader l'opportunità di diversificare i loro portafogli. Utilizzate i nostri consigli per gli investimenti per iniziare e controllate l'elenco dei broker che ci supportano.

Domande frequenti