Nasdaq Dubai (NDAQ) - Bolsa de Valores dos Emirados Árabes Unidos (EAU)

Nasdaq Dubai é a principal bolsa de valores internacional nos Emirados Árabes Unidos (EAU) e na região mais vasta do Médio Oriente.

É conhecida por oferecer uma gama de títulos, índices e obrigações compatíveis com a Shariah.

Este guia explica o que é Nasdaq Dubai e detalha o que precisa para começar a investir na bolsa, incluindo um resumo dos seus produtos, regras, regulamentos, horários de negociação e dicas para maximizar os retornos. Também listamos os melhores corretores de stock.

O que é Nasdaq Dubai?

Nasdaq Dubai Limited (símbolo: NDAQ) é o intercâmbio financeiro internacional entre a Ásia Oriental e a Europa Ocidental. Os investidores internacionais têm acesso a uma variedade de produtos como o Sukuk (obrigações compatíveis com a Shariah), obrigações convencionais e acções da região.

A bolsa foi originalmente fundada pelo Grupo Nasdaq OMX e pelo Grupo Borse Dubai em Setembro de 2005, mas em Maio de 2010 tornou-se propriedade conjunta do Dubai Financial Market (DFM) e do Grupo Borse numa base de 2:1.

É importante notar que o Dubai é o maior centro de listas Sukuk do mundo, com o Nasdaq Dubai a representar 95% dos 51,21 mil milhões de dólares e a prometer a sua expansão. No total, mais de 70 empresas estão cotadas na bolsa, e o valor das acções negociadas aumentou 347% de acordo com os recentes relatórios mensais de negociação (Dezembro de 2020 - Janeiro de 2021).

A região do intercâmbio inclui o Conselho Empresarial do Golfo (GCC), incluindo os Emirados Árabes Unidos, o Médio Oriente e o Norte de África, a Turquia e a Índia.

Dubai Financial Market Vs Nasdaq Dubai

Tanto o DFM como o Nasdaq Dubai são bolsas de valores, sendo a principal diferença entre ambos que o DFM é o accionista maioritário do Nasdaq Dubai, e o Nasdaq Dubai foi estabelecido após o DFM para negociar acções internacionais.

Os dois intercâmbios são regulados por organismos diferentes: DFM pela Securities and Commodities Authorities (SCA), e Nasdaq Dubai pela Dubai Financial Services Authority (DFSA). A SCA está sediada nos Emirados Árabes Unidos e é uma agência governamental, enquanto a DFSA é um organismo independente que aplica normas internacionais. Não há praticamente nenhuma diferença na forma como se negoceia no DFM e no NDAQ, apenas no que está disponível para negociação.

O DFM está localizado na Organização Mundial do Comércio (OMC) e o Nasdaq Dubai está localizado no Centro Financeiro Internacional do Dubai (DIFC).

História

• 26 de Setembro de 2005: Nasdaq Dubai é lançado como Dubai International Financial Exchange (DIFX) e lista acções e produtos de índice.
• 2007: DIFX lista a maior OPI no Médio Oriente com DP World Limited DPW, que angaria 4,96 mil milhões de dólares.
• 2008: O Grupo NASDAQ OMX adquire uma participação de um terço e a DIFX torna-se NASDAQ Dubai. Borse Dubai continua a ser o accionista maioritário. No mesmo ano, a bolsa ao vivo torna-se a primeira a oferecer derivados de acções nos Emirados Árabes Unidos.
• 2010: A DFM adquiriu uma participação de dois terços na Nasdaq Dubai, ao mesmo tempo que a Nasdaq Dubai começou a utilizar a plataforma comercial da DFM para negociar todas as suas acções. A aquisição foi planeada e avaliada em 121 milhões de dólares
• Outubro de 2011: A lista oficial de valores mobiliários da bolsa é transferida para a DFSA, à qual é atribuída a responsabilidade de aprovar prospectos e listagens no interesse da eficiência.
• 2012: Pequenas e médias empresas, incluindo empresas familiares, podem ser cotadas na NASDAQ Dubai, uma vez que a DFSA reduziu a capitalização de mercado das empresas de 50 milhões de USD para 10 milhões de USD.
• Julho de 2012: Foi anunciada uma mudança na gestão: o presidente da NASDAQ Dubai, Abdul Wahed El Fahim, anunciou que Jeff Singer ia deixar o cargo de CEO da bolsa, para ser substituído por Hamed Ali, que trabalhou anteriormente como director-geral (2006-2008).
• 2013 : As obrigações Sukuk e convencionais (negociação de rendimento fixo) podem agora ser negociadas na plataforma na sequência da iniciativa do primeiro-ministro dos EAU de transformar o Dubai num centro sukuk global. Desde Março de 2013, a NASDAQ Dubai absorveu mais de 60% do valor de 10,17 mil milhões de USD do Sukukuk cotado nas bolsas de valores do Dubai.
• Outubro de 2013: O Banco de Londres e Médio Oriente (BLME) enumera as suas acções no NASDAQ Dubai.
• Abril de 2014: NASDAQ Dubai e Emirates Islamic Bank são parceiros e criam uma nova instalação chamada NASDAQ Dubai Murabaha Platform que fornece aos bancos regionais soluções de financiamento compatíveis com a Shariah para os seus clientes.
• Abril de 2014: O Emirates Real Estate Investment Trust (REIT) torna-se o primeiro REIT a ser cotado numa bolsa do GCC, após um IPO de 175 milhões de USD.
• Novembro de 2014: NASDAQ Dubai junta-se à MCDR de intercâmbio egípcio para permitir uma dupla listagem.
• Setembro de 2016: A bolsa lança um único mercado de futuros de acções, negociando 4.385 contratos de futuros nos dois primeiros dias.
• Março de 2017: As acções do ENBD REIT (um fundo de investimento imobiliário em conformidade com a Shariah) estão cotadas na NASDAQ Dubai após um IPO de 105 milhões de USD.
• Fevereiro de 2018: Lançamento do DFM General Index Futures, o primeiro produto de índice da NASDAQ Dubai.
• 2019 : A FTSE Russell e a NASDAQ Dubai colaboram, permitindo à bolsa lançar derivados sobre os índices de acções da FTSE Russell Saudita.
• 2020 : Lançamento do Nasdaq Dubai's Growth Market, permitindo às PMEs de rápido crescimento aceder aos mercados de capitais e ir a público.
• 2020 : A DP World anuncia a sua intenção de desistir do Nasdaq Dubai para voltar à propriedade privada, com a sua sociedade-mãe pronta a adquirir 19,55% das suas acções negociadas na bolsa. Na altura do anúncio, o preço das acções da DP World era de 12,3 euros.
• 2021 : O "The Bitcoin Fund" do 3iQ está listado no Nasdaq Dubai, tornando-se o primeiro fundo de activos digitais listado na região do MENA.

Principais empresas

Antes da sua exclusão da lista, DP World era uma das maiores empresas listadas no Nasdaq Dubai. Outros actores importantes incluem

• Depa PLC
• SWVL PLC
• ENBD REIT
• Emirates REIT
• The Bitcoin Fund
• Orascom Construction PLC
• Investment Corporation of Dubai

O valor total do Sukukuk listado no Nasdaq Dubai é de 49,06 mil milhões de dólares. O Banco Islâmico de Desenvolvimento (IsDB) é responsável pela maior quota com 13 emissões no valor de 18,04 mil milhões de USD. Isto torna a bolsa no maior centro de listagem Sukuk do mundo.

Como funciona o Nasdaq Dubai?

Sukuk

Nasdaq Dubai é conhecido pela sua listagem de obrigações Sukuk, compatíveis com a Shariah. Os requisitos de listagem incluem uma capitalização mínima de mercado de 2 milhões de USD, a prestação de certificação Sharia e a nomeação de conselhos de supervisão da Sharia.

Índices

O índice FTSE Nasdaq Dubai UAE 20 está disponível para negociação na bolsa. Inclui as 20 principais empresas elegíveis classificadas por capitalização de mercado total para o GCC e investidores internacionais. Além disso, o FTSE também oferece uma série de índices Shariah Nasdaq Dubai, que consiste em 15 empresas islâmicas conformes.

O índice Nasdaq Dubai Ideal Ratings Global Sukuk está também listado com um grupo de subíndices de USD para oportunidades comerciais alternativas. Estes subíndices são os seguintes:

• Indice Nasdaq Dubai IdealRatings USD Investment Grade Sukuk (NISKIG)
• Indice Nasdaq Dubai IdealRatings USD Sovereign Sukuk (NISKSV)
• Indice Nasdaq Dubai IdealRatings USD Corporate Sukuk (NISKC)
• Indice Nasdaq Dubai IdealRatings USD Financials Sukuk (NISKF)
• Indice Nasdaq Dubai IdealRatings USD GCC Sukuk (NISKGC)

Futuros

Os contratos de futuros disponíveis no Nasdaq Dubai abrangem sectores que vão desde o imobiliário e petroquímico até à banca e transportes. As empresas incluem Aldar Properties, Emirates Telecommunications Group (Etisalat), Rabigh Refining And Petrochemical Co. e Saudi Arabian Mining Co. O trading está também disponível na plataforma Murabaha.

Crypto

Uma ETF Bitcoin está disponível para o trading na bolsa e permite aos investidores transferir as suas unidades da Bolsa de Toronto para Nasdaq Dubai e vice-versa, bem como adquirir directamente na bolsa.

Obrigações

As obrigações convencionais também estão cotadas ao lado do Sukuk, incluindo o Capital Bank of Jordan, Commercial Bank of Dubai P.S.C, Emirates Development Bank P.J.S.C e obrigações do Tesouro dos Emirados Árabes Unidos.

Mercado privado

As empresas privadas podem emitir as suas acções na Central de Depósito de Títulos (CSD), o que permite aos investidores comprá-las e vendê-las através dos corretores membros do Nasdaq Dubai. A negociação tem lugar fora da bolsa, com transferência de propriedade para o CSD e empresas com diferentes requisitos de listagem para manter a segurança.

As empresas mais conhecidas do mercado privado são Malabar Gold and Diamonds, W Motors e Manrre REIT.

Como começar a negociar Nasdaq Dubai?

Quer pretenda investir no Nasdaq Dubai dos EAU ou do estrangeiro, este guia ajudá-lo-á a começar:

1. Escolha uma empresa de corretagem para abrir uma conta de investidor e obter um NIN: Faça a sua pesquisa antes de escolher um dos 39 membros que Nasdaq Dubai oferece. Considere as taxas que oferecem e escolha características que funcionam para si, tais como tabelas e gráficos de dados acessíveis, bem como um serviço ao cliente fiável e fácil de contactar. Considere também os requisitos mínimos de depósito, as autoridades reguladoras e a qualidade da plataforma de trading - dispõe de todos os dados históricos de que necessita? É rápido e fiável? Existe uma aplicação móvel de fácil acesso?
2. Desenvolver uma estratégia: O trading é inerentemente arriscado, por isso é importante ter uma estratégia antes de começar. Há muitas técnicas e abordagens existentes disponíveis online com as quais pode aprender, mas a chave é pesquisar dados e padrões de mercado anteriores para garantir que conhece o mercado que está a negociar, para que possa tomar decisões de investimento informadas e maximizar os lucros.
3. Escolha um stock: O Nasdaq Dubai tem muitos stocks listados. Por conseguinte, a escolha dos stocks a comercializar deve ser ponderada e planeada. A volatilidade e o volume de negociação de uma acção são as duas principais características a analisar. Em geral, quanto mais volátil é uma acção, maior é o lucro, mas também maior é o risco. Além disso, alguns traders utilizam o IPO das acções como guia - se este for elevado, há a possibilidade de lucros decentes. O nível de importância que se atribui ao volume e volatilidade depende da estratégia que se escolhe utilizar. Será importante seguir o movimento dos preços das acções, e é por isso que os seguidores de índices e os rastreadores ao vivo serão úteis.

Comparação de corretores de bolsa

Corretores
Taxas de corretagem Equidades	Sem comissões para um volume máximo mensal de 100.000 euros e depois 0,20%.
Conta de demonstração	Sim
A nossa opinião	Trading sem comissões, mas com uma escolha de títulos limitada a 3.289 acções e 358 ETFs.
O investimento envolve risco de perda

Regras e Regulamentos

A NASDAQ Dubai é licenciada pela Autoridade dos Serviços Financeiros do Dubai. O regulador impõe várias regras sobre a câmara de compensação, normas de admissão e divulgação e requisitos de governação empresarial. Estas definem as regras que governam

• O processo que as empresas devem seguir para que os seus títulos sejam admitidos à negociação.
• As obrigações das empresas após a admissão à negociação dos seus títulos
• O comportamento dos membros e as obrigações para com os clientes. Isto também é abrangido pelas regras comerciais
• Procedimentos de compensação e liquidação, abrangidos pelas regras comerciais da bolsa.

Horário de trading

O horário de funcionamento do Nasdaq Dubai vai desde a abertura às 06:00 GMT até ao encerramento às 11:00 GMT de domingo a quinta-feira, sendo os fins-de-semana nos EAU às sextas-feiras e sábados. Os horários de trading para stocks específicos estão listados no website da bolsa, no fuso horário do Dubai.

Calendário de trading

Existem algumas pequenas diferenças entre o calendário de trading e liquidação do Nasdaq Dubai, principalmente devido aos feriados islâmicos que diferem a cada ano, pelo que é importante estar ciente de quaisquer alterações. As regras gerais do calendário de intercâmbios são descritas abaixo:

• Nos feriados da Reserva Federal dos EUA, não se realiza qualquer acordo para o dólar americano.
• As férias são publicadas no início de cada ano, mas estão sujeitas a alterações.
• Geralmente não há acordos por USD aos domingos. Os colonatos só são feitos de segunda a quinta-feira devido aos diferentes fins de semana nos EUA e EAU.
• Poderá haver outras férias de curta duração, que serão prontamente notificadas aos participantes no mercado.

Além disso, no Dia de Ano Novo, Eid Al Fitr, Arafat (Hajj), Eid Al Adha, Hijri, o Aniversário do Profeta, Dia da Memória e os dois feriados nacionais dos EAU, o mercado ou está fechado ou não é comercializável. As datas exactas de alguns destes eventos variam todos os anos. Cruze estas datas com as datas de encerramento específicas para a região em que está a negociar para criar um calendário de trading completo.

Vantagens do trading no Nasdaq Dubai

Nasdaq Dubai é um líder em produtos financeiros islâmicos, por isso é um bom lugar para negociar títulos como Sukukuk. Se estiver baseado na região, é também uma das melhores formas de aceder a acções nos mercados internacionais.

Academia Nasdaq Dubai

A Academia oferece cursos personalizados a emitentes, membros, investidores, participantes no mercado e ao público para melhorar os seus conhecimentos financeiros. Pode ajudar a eliminar quaisquer dúvidas antes de começar a negociar, se optar por participar.

CANDI

Nasdaq Dubai's Company Announcement and News Disclosure System é um Sistema de Anúncio Regulamentar (RAS), que é um sistema de processamento automatizado que ajuda os emissores a cumprir os requisitos de divulgação regulamentares e a chegar aos investidores na região do MENA e nos mercados europeus e americanos. O sistema está disponível por uma taxa anual entre USD 1.500 e USD 2.500.

Dicas para investir em Nasdaq Dubai

• Faça a sua pesquisa: A própria bolsa oferece uma grande variedade de recursos para facilitar a negociação e mantê-lo informado. A Academia, guias gratuitos no seu canal YouTube, acesso a relatórios anuais e mensais, acesso a demonstrações financeiras, actualizações no seu Twitter e Instagram. Explore as empresas das acções em que está interessado, tais como desempenho anterior, movimentos dos preços das acções e dados sobre os ganhos.
• Planear o dia de trading: Cada dia de trading é diferente uma vez que o mercado pode ser volátil. Antes do horário de abertura, verifique o desempenho do dia anterior e planeie as acções que irá seguir e negociar.
• Contas de demonstração: Muitos corretores oferecem contas de demonstração grátis. Isto permitir-lhe-á praticar a sua estratégia de trading e habituar-se a uma plataforma sem arriscar as suas finanças. Quando se sentir suficientemente confiante, poderá abrir uma conta de trading real.
• Veja e leia as notícias relevantes: Nasdaq Dubai oferece o serviço CANDI, mas é importante manter-se activamente a par do que está a acontecer no mercado, bem como dos choques e divulgações externas que possam ter impacto no que se deseja negociar. Isto irá garantir que não será apanhado desprevenido por flutuações bruscas e reduzirá o seu risco. Fontes fiáveis: Yahoo Finance, Bloomberg e Google Finance

Uma palavra final sobre Nasdaq Dubai

Nasdaq Dubai oferece uma grande variedade de títulos para negociar, especialmente conhecidos por aqueles que são compatíveis com a Shariah. Têm vários serviços para facilitar a negociação e oferecer aos traders a oportunidade de diversificar as suas carteiras. Utilize as nossas dicas de investimento para começar e consulte a lista de corretores que nos apoiam.

Perguntas mais frequentes