La Borsa tedesca (Deutsche Boerse)

La Borsa tedesca (Deutsche Börse) è una società per azioni e un market maker per il commercio di azioni e altri titoli. Deutsche Börse ha più di 700 società quotate con una capitalizzazione di mercato complessiva di 1,4 trilioni di euro. Questa pagina mostra su quali mercati della Deutsche Börse puoi fare trading e spiega come farlo.

Storia di Deutsche Boerse

Deutsche Börse AG, o Gruppo Deutsche Börse, è stata fondata nel 1993 e ha sede a Francoforte. Oltre all'indirizzo di Eschborn, appena fuori dai confini di Francoforte, l'azienda ha anche sedi in Spagna, Lussemburgo, Zurigo e Praga, oltre a uffici a New York, Chicago, Londra, Parigi, Pechino, Hong Kong, Singapore e Dubai sotto vari nomi, tra cui Deutsche Börse Systems Inc e Clearstream. L'azienda ha più di 3.000 dipendenti e stagisti, lavori e carriere all'interno del Gruppo Deutsche Boerse in tutto il mondo. Lo stipendio per un trading center della Deutsche Boerse varia da 25.000 euro per uno stagista o un apprendista a più di 100.000 euro per le posizioni senior, secondo LinkedIn.

Deutsche Börse AG gestisce la Borsa di Francoforte (FWB Frankfurter Wertpapierbörse), che è la più grande borsa valori della Germania e uno dei maggiori centri di scambio di titoli al mondo. Eschborn è anche sede delle filiali di trading di Deutsche Boerse, Eurex, Eurex Clearing, Clearstream Banking AG e Qontigo. Nel 1999, Deutsche Börse ha lanciato Xetra, una piattaforma di trading completamente elettronica gestita dalla Borsa di Francoforte. Da allora, Deutsche Börse è diventata leader nella tecnologia di trading, con la migrazione nel 2013 di Xetra, Eurex e altre borse all'architettura di trading Deutsche Börse T7. Inoltre, Deutsche Börse è recentemente diventata azionista di maggioranza di Quantitative Brokers, una società indipendente di analisi e algoritmi, rafforzando i suoi servizi tecnologici.

La società di trading Deutsche Boerse ha tentato alcune fusioni in passato, compresa quella con NYSE Euronext. Nel 2008, è stato riferito che Deutsche Börse era in trattative per unire le forze con NYSE Euronext (la società nata dalla fusione della Borsa di New York e Euronext). Questo avrebbe creato la più grande borsa valori del mondo. Anche se approvata negli Stati Uniti, la fusione è stata bloccata nel 2012 dalla Commissione europea con la motivazione che avrebbe creato un monopolio di fatto.

Nel 2014, Deutsche Börse ha aderito alla Sustainable Exchanges Initiative delle Nazioni Unite, che mira a migliorare la trasparenza post-negoziazione e l'impegno per le questioni ambientali, sociali e di corporate governance.

L'ex amministratore delegato di Deutsche Boerse, Carsten Kengeter, è stato coinvolto in casi di insider trading illegale. Anche se le accuse sono state ritirate, l'azienda è stata mandata via con pesanti multe. È stato sostituito come CEO nel 2018.

Nell'aprile 2021, il centro di negoziazione della Deutsche Boerse ha detto che avrebbe delistato il broker americano di criptovalute Coinbase da Xetra e dalla Borsa di Francoforte. Come riporta Reuters, ciò è dovuto a un errato scambio di dati da parte del broker statunitense, che dice che è stato un "errore amministrativo".

Deutsche Boerse Trading Group è uno dei principali sponsor della fotografia contemporanea. La collezione d'arte della Fondazione Deutsche Börse comprende più di 900 opere. Nel 2005, l'azienda è diventata lo sponsor del Deutsche Börse Photography Prize, assegnato ogni anno dalla Photographers' Gallery di Londra, che promuove il lavoro dei fotografi contemporanei.

È interessante notare che le azioni e le obbligazioni del Gruppo Deutsche Boerse sono anche quotate alla Borsa di Francoforte. Puoi scambiarli come qualsiasi altra azione e puoi visitare il sito web delle relazioni con gli investitori della Deutsche Börse per maggiori informazioni sulle cifre annuali e i rapporti finanziari.

A partire dal 2021, la Borsa di Francoforte, gestita dalla società di trading Deutsche Boerse, è una delle poche borse che ha ancora un piano di trading. Su questo piano di trading, gli specialisti di Xetra Frankfurt siedono ai banchi dei trader e negoziano di persona con i trader della borsa e i broker indipendenti. Tuttavia, le sale di negoziazione stanno rapidamente perdendo la loro importanza in tutto il mondo e più del 90% del trading di Deutsche Boerse viene fatto elettronicamente su Xetra.

Cos'è l'indice DAX?

Da settembre 2021, il Deutscher Aktien Index (DAX) traccia la performance delle 40 maggiori e più liquide società tedesche scambiate alla Borsa di Francoforte. Il DAX 40 sostituisce il precedente DAX 30, che rappresentava le 30 più grandi aziende tedesche.

I prezzi dell'indice DAX sono calcolati attraverso Xetra, che è la sede di trading elettronico di Deutsche Boerse. Nel luglio 2021, i mercati cash della Deutsche Börse hanno generato un fatturato di 143 miliardi di euro. Di questo importo, 115,7 miliardi di euro sono stati scambiati tramite Xetra, il che significa che una media di 5,3 miliardi di euro viene scambiata quotidianamente.

Nell'ottobre 2020, Qontigo ha autorizzato l'indice DAX 50 ESG, che traccia le cinquanta azioni tedesche più grandi e più liquide che ottengono buoni risultati in base a criteri ambientali, sociali e di governance. Inoltre, questi titoli vengono scremati per il loro coinvolgimento in armi controverse, produzione di tabacco, carbone termico, energia nucleare e contratti militari.

Gli indici DAX contengono diversi titoli che possono essere interessanti per i trader a causa della loro volatilità e dell'alto volume di scambi. Questi includono Adidas, BMW, Volkswagen Group e Deutsche Bank. Nel 2020, Deutsche Boerse ha ritirato la società di pagamento Wirecard (WDIG.DE) dal commercio dopo che uno scandalo contabile ha reso la società insolvente.

Orari di negoziazione della borsa tedesca

Come per la maggior parte delle borse, i giorni di trading di Deutsche Börse Xetra e Börse Frankfurt sono dal lunedì al venerdì. Tuttavia, alcune feste nazionali e religiose sono giorni non commerciali. I giorni di chiusura della Borsa di Francoforte includono la vigilia di Natale e Capodanno. Puoi controllare il calendario di trading della borsa tedesca sul suo sito web per vedere quando sono previsti i giorni festivi.

Deutsche Börse Xetra, il cui simbolo è XETR, è aperto dal lunedì al venerdì dalle 09:00 alle 17:30 ora dell'Europa centrale (CET). La sessione di pre-trading è dalle 07:30 alle 08:50 CET e la sessione di post-trading è dalle 17:35 alle 20:30 CET. Investire durante le ore di post-trading può essere rischioso, poiché c'è meno trasparenza e liquidità durante questa sessione.

L'orario di apertura di Deutsche Boerse per Francoforte è dalle 08:00 alle 20:00 CET, anche se questo può variare per alcuni prodotti. Per esempio, gli orari di apertura per i prodotti strutturati sono dalle 08:00 alle 22:00 CET e dalle 08:00 alle 17:30 CET per le obbligazioni.

Occasionalmente, la borsa tedesca può annunciare una sospensione delle negoziazioni a causa di un problema tecnico o di un'alta volatilità dovuta all'incertezza economica. Il vostro broker dovrebbe informarvi di questo prima che l'arresto abbia inizio.

Come iniziare a fare trading sulla Deutsche Börse

Trovare un broker

Prima di iniziare a fare trading sul mercato azionario tedesco, è necessario trovare un broker. Ecco una rapida guida su cosa cercare in un broker per fare trading sul DAX, Xetra o Börse Frankfurt.

• Commissioni: se aprite spesso posizioni in un indice azionario Deutsche Boerse, come il DAX 40, grandi spread e commissioni mangeranno i vostri profitti. È importante trovare un broker senza spese di commissione e con uno spread di acquisto/vendita il più stretto possibile per assicurare che i vostri profitti siano massimizzati. Dovresti anche cercare un broker che offra una struttura di commissioni trasparente, basse commissioni di deposito/prelievo e requisiti minimi di conto.
• Caratteristiche: trovare un broker che offra strumenti e caratteristiche estese migliorerà il tuo vantaggio di trading. Gli strumenti che troverete più utili dipenderanno dalla vostra strategia di trading. Per esempio, i trader ad alta frequenza possono cercare opzioni di trading automatico o algoritmico, mentre i trader dinamici possono avere bisogno di strumenti per tracciare il volume di trading.
• Servizio clienti: il trading di Deutsche Boerse su mercati come il DAX 40 può essere estremamente volatile. Se incontrate un errore, avrete bisogno di un team di assistenza clienti reattivo per correggere le cose rapidamente ed evitare qualsiasi perdita. La maggior parte dei broker può essere contattata per telefono, e-mail o chat dal vivo. Cercate un broker con una live chat 24 ore su 24 e sentitevi liberi di testare la reattività e la conoscenza del team.
• Reporting: Probabilmente avrete bisogno di un broker che abbia rapporti accurati e in tempo reale sui prezzi delle azioni Deutsche Boerse. Inoltre, avere un broker che fornisce dati di mercato approfonditi, liste di prezzi, grafici di volume e altre informazioni utili vi darà un vantaggio. Potete anche trovare queste informazioni sul sito web della Deutsche Börse e su altri siti come Yahoo Finance.
• Regolamentazione: Per una maggiore sicurezza, vorrete fare trading sulla Deutsche Boerse con una società regolamentata. Cercate le licenze dell'Autorità Federale Tedesca di Supervisione Finanziaria (BaFin) e dell'Autorità Europea dei Titoli e dei Mercati (ESMA) quando fate trading sui mercati della Deutsche Boerse. Se usi un broker internazionale, controlla che sia regolato altrove.

Puoi trovare una guida per trovare i migliori broker qui.

Strategie di trading sul mercato azionario tedesco

I mercati azionari tedeschi, come il DAX 40, sono noti per la loro volatilità. I mercati in rapido movimento sono un luogo attraente per i trader giornalieri e offrono un grande potenziale di profitto. Assicuratevi di seguire i fondamentali del mercato, come le elezioni e i referendum tedeschi ed europei, le riunioni della Banca Centrale Europea (BCE), così come l'occupazione, i tassi d'inflazione e la stagione dei rapporti di borsa. Come abbiamo visto, il mercato azionario tedesco è spesso nelle notizie, quindi è essenziale tenersi al passo con gli eventi attuali per capitalizzare la volatilità.

L'analisi tecnica è anche la chiave per un trading intraday di successo. Il sito web di Deutsche Boerse offre analisi in tempo reale, quotazioni e grafici specifici per il DAX 40 e altri indici e mercati di Deutsche Boerse. La padronanza dei fondamenti del mercato tedesco, combinata con raffinate capacità di analisi tecnica, ti aiuterà a fare trading con successo sul mercato della Deutsche Boerse.

Rapporto regolamentare della borsa tedesca

Tutte le imprese d'investimento e i broker che operano nei centri di negoziazione della Borsa tedesca devono segnalare tutte le loro transazioni di derivati a un repository a fini normativi. Per ogni azienda, Deutsche Boerse ha un centro di reporting normativo dove le aziende possono capire le loro transazioni e come conformarsi a tutti gli standard normativi richiesti. I commercianti individuali che operano attraverso società di investimento e broker non sono tenuti a segnalare le loro transazioni.

Un'ultima parola sulla Deutsche Boerse

Deutsche Boerse è un market maker che gestisce la Borsa di Francoforte, che è la più grande borsa della Germania, così come altre borse come Eurex. Questi mercati hanno alti volumi di scambio e sono soggetti a volatilità, il che rende il trading su Deutsche Boerse un'opzione attraente per gli investitori avversi al rischio. Inoltre, il gruppo ha spesso fatto notizia con fusioni e scandali, quindi i fondamentali del mercato saranno interessanti da seguire.

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