Trading de gado de engorda: Como negociar gado sem o possuir

Neste guia de trading de gado, explicamos como e onde pode negociar esta mercadoria popular com uma lista de brokers regulados. Também explicamos porque é que alguns traders optam por negociar gado e analisamos os riscos.

Existem várias maneiras de os traders ganharem exposição a produtos de trading de feeder cattle:

Futuros de gado alimentador

A Chicago Mercantile Exchange (CME) oferece um contrato de futuros para liquidar 50.000 libras (23 toneladas métricas) de gado de engorda.

O contrato é negociado globalmente na plataforma de trading eletrónico CME Globex e tem oito meses de vencimento: janeiro, março, abril, maio, agosto, setembro, outubro e novembro.

Os contratos de futuros são instrumentos derivados através dos quais os traders fazem apostas alavancadas nos preços das mercadorias. Se os preços baixarem, os traders devem depositar margem adicional para manter as suas posições.

No vencimento, os contratos de gado alimentador são liquidados financeiramente.

O trading de futuros requer um elevado nível de conhecimento, uma vez que factores como os custos de armazenamento e as taxas de juro afectam os preços.

Opções sobre contratos de futuros de gado de engorda

A CME oferece um contrato de opções sobre futuros de gado de engorda. As opções são também um instrumento derivado que utiliza a alavancagem para negociar mercadorias.

Tal como os contratos de futuros, as opções têm uma data de expiração. No entanto, as opções também têm um preço de exercício, que é o preço acima do qual a opção acaba no dinheiro.

Os compradores de opções pagam um preço chamado prémio para comprar os contratos.

Uma aposta em opções só é bem sucedida se o preço dos futuros do gado bovino exceder o preço de exercício num montante superior ao prémio pago pelo contrato.

Portanto, os traders de opções devem estar certos sobre o tamanho e o momento do movimento dos contratos futuros de gado de corte para lucrar com suas negociações.

ETFs sobre gado de engorda

Estes instrumentos financeiros são negociados como acções nas bolsas de valores.

Embora não exista um ETF que cubra especificamente os preços do gado de engorda, existem três ETFs que lidam com o gado em geral:

• iPath Bloomberg Livestock Total Return
• E-TRACS UBS Bloomberg Livestock Commodity Total Return
• iPath Pure Beta Livestock ETN

Acções de empresas de criação de gado

É impossível obter uma exposição pura aos preços do gado de engorda no mercado acionista. A maioria das fazendas que criam gado de engorda é de propriedade privada.

Os investidores que procuram exposição devem procurar ETFs que negoceiem futuros em vez de acções ou títulos.

Contratos por Diferença (CFDs)

Uma forma popular de negociar gado de engorda é através de um derivado de Contrato por Diferença (CFD). Os CFDs permitem que os traders especulem sobre o preço do gado de engorda.

O valor de um CFD é a diferença entre o preço do gado de engorda no momento da compra e o seu preço atual.

Muitos brokers regulamentados em todo o mundo oferecem CFDs sobre gado de engorda. Os clientes depositam fundos no broker, que são utilizados como margem. A vantagem dos CFDs é que os investidores podem ganhar exposição aos preços do gado de engorda sem ter de comprar acções, ETFs, futuros ou opções.

Interessado em negociar mercadorias como o gado? Comece a sua pesquisa verificando as análises destes brokers regulamentados que oferecem acções, ETFs de gado, opções ou outras formas de aceder aos mercados de gado.

CFD Brokers	Plataformas	Regulamentado pela	Abrir uma conta de demonstração
	MetaTrader 4 e 5 AvaOptions	ASIC, CBFSAI, FRSA, BVI FSC, FSCA, JFSA, OCRCVM
	xStation 5	FCA, KNF, CySEC, BIFSC, CNMV, DFSA
	MetaTrader 4 y 5 cTrader TradingView	FCA, ASIC, CySEC, BaFin, DFSA, SCB, CMA
	MetaTrader 4 et 5 Markets Webtrader	FCA, BaFin, ASIC, FINMA, FSCA, MAS, FMA, DFSA, JFSA, CFTC
	MetaTrader 4 e 5	FCA, ASIC, CySEC, JSC, OCRCVM, FSCA
ASIC: Austrália, BaFin: Alemanha, BIFSC: Belize, BVI FSC: Ilhas Virgens Britânicas, BACEN e CVM: Brasil, CySEC: Chipre, CNMV: Espanha, CMVM: Portugal, CSSF: Luxemburgo, CFTC: EUA, CBFSAI: Irlanda, CMA : Omã, DFSA: Dubai, FCA: Reino Unido, FINMA: Suíça, FSPR - FMA: Nova Zelândia, FRSA: Abu Dhabi, FSA: Seychelles, FSCA: África do Sul, JFSA: Japão, JSC: Jordânia, KNF: Polônia, MAS: Singapura, IIROC: Canadá, SCB: Bahamas, VFSC: Vanuatu
A negociação de CFD envolve um risco significativo de perda, pelo que não é adequado para todos os investidores. 74-89% das contas de pequenos investidores perdem dinheiro a negociar CFDs.

Razões para especular sobre os preços do gado de engorda

A compra de gado de engorda pode ser uma excelente adição a uma carteira de trading pelas seguintes razões:

1. Apostar no crescimento global
2. Cobertura da inflação
3. Diversificação da carteira

Apostar no crescimento global

O crescimento económico global poderá ser a melhor razão para negociar contratos de gado de engorda.

À medida que as economias emergentes crescem, o seu apetite por proteínas animais, incluindo a carne de vaca, deverá continuar a aumentar.

Depois dos Estados Unidos, a China e o Brasil consomem atualmente a segunda e terceira maiores quantidades de carne de bovino a nível mundial. A Coreia do Sul e a Rússia são dois dos cinco maiores importadores mundiais de carne de bovino.

A compra de gado de engorda é uma aposta na continuação de um crescimento sólido nos países emergentes.

Cobertura contra a inflação

O trading de gado de engorda é uma forma de proteção contra a perda de poder de compra devido à inflação. O gado tornar-se-á indubitavelmente mais caro se a economia global começar a aquecer.

As políticas de dinheiro fácil da Reserva Federal e de outros bancos centrais mantiveram as taxas de juro globais baixas e criaram especulação em muitas classes de activos diferentes.

Em algum momento, essa especulação pode se manifestar nos mercados de alimentos, como o de gado de corte, particularmente no caso de uma escassez global de alimentos. Um dólar fraco, em particular, poderia sinalizar inflação e preços mais altos para o gado.

Diversificação da carteira

O trading de gado de engorda pode ser uma forma de diversificar parte de uma carteira, afastando-a das acções e obrigações e privilegiando as matérias-primas.

Riscos de apostar nos preços do gado de engorda

Os investidores também devem considerar os riscos associados ao trading de gado de engorda:

1. Um abrandamento nos mercados emergentes pode limitar seriamente a procura de carne de bovino.
2. As tendências para estilos de vida mais saudáveis estão a criar uma perceção negativa do consumo de carne de bovino.
3. A produção de carne de bovino é intensiva em energia. As preocupações ambientais e o movimento da energia verde criaram uma publicidade negativa para a indústria da carne de bovino.