Il Commodity Channel Index è un indicatore tecnico della famiglia di oscillatori sviluppata da Donald Lambert nei primi anni '80.
Identifica i movimenti ciclici nell'evoluzione del corso e può essere utilizzato per identificare i livelli di eccesso di acquisti e di vendite eccessive.
Progettato principalmente per studiare il mercato delle materie prime, il suo uso si è esteso a tutti i mercati a termine e ai mercati azionari.
Per interpretare correttamente questo indicatore, è importante determinare la tendenza in cui stiamo utilizzando altri indicatori di tendenza come MACD, medie mobili, ecc.
Lambert consiglia di utilizzare per il periodo di calcolo dell'CCI 1/3 del ciclo completo. Più breve è il periodo CCI, più l'indicatore sarà volatile e genererà segnali falsi.
Il CCI è uno degli indicatori integrati in MetaTrader ed è classificato come uno dei gruppi di oscillatori insieme a RSI, MACD, ecc.
La lettura dell'indicatore CCI è molto semplice. Una lettura del CCI superiore a 100 indica che il prezzo è ipercomprato, mentre una lettura inferiore a -100 indica che il prezzo è ipervenduto. Una lettura del CCI al di sopra della linea dello zero dal basso indica un'inversione rialzista, mentre una lettura al di sotto della linea dello zero dall'alto indica un'inversione ribassista.
Ecco un modo semplice per calcolare i valori dell'indicatore CCI con un periodo standard di 14 anni:
CCI = (TP - SMA (TP,14)) / (0.015 x deviazione media)
Il valore del CCI viene calcolato sottraendo il valore della SMA TP dal valore del Prezzo vero e dividendo per la deviazione standard. Il risultato è un numero compreso tra -100 e 100.
L'interpretazione classica di Lambert è che quando l'indicatore va fuori limite, possiamo aspettarci un mercato sufficientemente direzionale per l'attuazione di grandi cambiamenti di prezzo.
Acquista un segnale quando CCI supera il +100, quindi vendi quando scende al di sotto di +100
Segnale di vendita quando CCI scende sotto -100, quindi acquista una volta che viene stirato oltre -100
Poiché la zona -100 / + 100 è considerata un'area in cui non è possibile individuare una tendenza chiara, tra questi terminali non verrà presa alcuna posizione.
Segnale di acquisto quando l'indicatore lascia il livello di vendita -100. La posizione può quindi essere chiusa non appena l'indicatore arriva nella zona di ipercomprato +100 o quando scende al di sotto di +100.
Segnale di vendita quando l'CCI esce dal livello di ipercomprato +100. La posizione può quindi essere chiusa quando l'indicatore arriva nell'area di vendita eccessiva -100 o quando viene stirato oltre -100.
Una divergenza sorge quando i prezzi e l'indicatore non si muovono nella stessa direzione.
Questa divergenza indica che la tendenza si sta indebolendo, di solito è seguita da una correzione di prezzo del valore.
Questa strategia è abbastanza semplice da utilizzare per chiunque. Tuttavia, prima di utilizzare questo indicatore, ci sono alcuni parametri importanti a cui i trader devono prestare attenzione per ottenere risultati ottimali:
L'esempio qui sotto mostra chiaramente che EUR/USD è ipercomprato, come dimostra il movimento del CCI sopra 100. Quando la linea dell'indicatore si muove verso il basso e attraversa la linea 100 dall'alto verso il basso, questa è una buona indicazione per aprire una posizione di vendita. Per maggiori dettagli, consultare la seguente immagine.
L'indicatore CCI è un indicatore di momentum utilizzato per identificare condizioni di mercato estreme. Si tratta di un indicatore versatile che può essere utilizzato per diversi stili di trading, tra cui:
Day trading: i day trader utilizzano il CCI per identificare le condizioni di ipercomprato e ipervenduto sul mercato. Possono acquistare quando il CCI scende sotto -100 e vendere quando sale sopra 100.
Swing trading: gli swing trader utilizzano il CCI per identificare le potenziali inversioni di mercato. Possono acquistare quando il CCI sale al di sopra della linea dello zero e vendere quando scende al di sotto.
Position trading: i trader di posizione utilizzano il CCI per identificare le tendenze di mercato a lungo termine. Possono acquistare quando il CCI si muove al di sopra della linea dello zero e vendere quando si muove al di sotto della linea dello zero.
In conclusione, l'indicatore CCI è prezioso per i trader, in quanto fornisce una visione delle tendenze e delle saturazioni del mercato. Incorporare l'indicatore CCI nella vostra strategia di trading può migliorare la vostra capacità di cogliere le opportunità di inversione dei prezzi.