Meny

Handel med socker: hur kan man spekulera i sockerpriser?

Handel med socker

Handel med socker är en av de mest populära formerna av råvaruhandel i världen. Tillgången är mycket volatil på grund av en kombination av effekter av utbud och efterfrågan, vilket gör den till en attraktiv möjlighet för både handlare och långsiktiga investerare. Det finns många olika sätt att spekulera i sockerpriser, det mest populära är terminskontrakt. Den här guiden om handel med socker undersöker dessa instrument mer i detalj, inklusive hur du kommer igång och exempel på handelsstrategier. Vi har också sammanställt en lista över de bästa mäklarna för handel med socker.

Vad är sockerhandel?

Enligt global statistik kommer sockermarknaden att vara värd över 50 miljarder dollar i slutet av 2022. Dess stora mångsidighet har gjort den till en populär råvara i den globala handelsmiljön. Det globala intresset och investeringarna har ökat kraftigt, och enskilda handlare väljer denna marknad på grund av dess storlek och oförutsägbarhet.

Handel med socker är helt enkelt att spekulera i priset på råvaran. Många privatpersoner investerar i socker som en del av diversifieringen av sin portfölj eller på grund av den ökade efterfrågan på tillväxtmarknaderna. En populär metod för handel med socker är att spekulera i kortsiktiga flaskhalsar i utbudet.

Även om socker används över hela världen bestäms priset vanligtvis bara av ett fåtal börser. Dessa inkluderar Intercontinental Exchange (ICE), Kansai Commodities Exchange (KEX) och National Commodities and Derivatives Exchange (NCDEX). Sugar No. 11-kontraktet är världens referenskontrakt för handel med råsocker och finns på Intercontinental Exchange.

Handel med socker används för att spekulera eller säkra befintliga positioner som bygger på framtida tillväxt i tillväxtekonomier. I takt med att konsumenterna i dessa länder ökar sin köpkraft kan deras aptit på sockerderivat öka. Handel med socker kan därför vara ett bra sätt att dra nytta av dessa globala trender.

Liksom de flesta råvaror prissätts socker i USD, vilket innebär att det också är ett sätt att satsa på den svaga amerikanska dollarn. Ett annat vanligt skäl att investera i socker är att skydda sig mot inflation, eftersom priset på socker i allmänhet stiger i linje med konsumentpriserna.

Sockerhandelns historia

Socker har funnits i miljontals år. Den har sitt ursprung i Indien och Sydostasien. Det blev en intressant handelsvara när man upptäckte att saften från sockerrörsväxten kunde användas för att tillreda mat och bearbetas till granulerade kristaller.

Idén om export och lagring uppstod runt 500-talet e.Kr. På 1800-talet betraktades varan som en nödvändighet och en hushållsnyttighet och blev så populär att den fick sociala och ekonomiska konsekvenser över hela världen. Dess olika användningsområden, inklusive konserveringsmedel och aromer, gör den till en viktig råvara på världsmarknaden idag.

För närvarande är Brasilien den största producenten och exportören av socker i världen (21 % av den totala produktionen och 45 % av den totala exporten). Indien följer tätt efter, även om dessa två länder historiskt sett har bytt ledningen. Kvot- och licenskrav gör det möjligt för exportörerna att uppfylla de globala minimikraven för produktion av denna råvara.

Vad påverkar priset på socker?

Den största delen av sockerproduktionen sker i några få länder runt om i världen. De viktigaste producentländerna är Brasilien, Indien och Thailand. Nedan beskrivs de viktigaste faktorerna som påverkar sockerpriset för att fastställa handelstrender:

Väder

Klimatförändringar kan spela en viktig roll för sockerförsörjningen. Växtodling kräver särskilda förhållanden, bland annat tillräcklig nederbörd under växtsäsongen. Dåliga väderförhållanden i endast ett av de största producentländerna kan ha en betydande inverkan på det globala utbudet av och handeln med socker.

Hälsoproblem

Regeringar runt om i världen utsätts för allt större påtryckningar för att belysa sambanden mellan stora sjukdomar och hälsoproblem och sockerkonsumtion. Detta kan leda till höjda skatter eller restriktioner för produkter. Detta har redan skett i Storbritannien, där regeringen nyligen har infört en skattemässig avgift på vissa företag som handlar med och tillverkar socker. Detta kan leda till minskad användning av socker och sjunkande priser.

Etanol

I Brasilien kan prisförhållandet mellan etanol och socker skapa betydande prisfluktuationer, eftersom sockerrör kan användas för destillation av etanol. 75 % av regionens fabriker kan genomföra denna process, vilket innebär att om efterfrågan på etanol ökar kan handlarna se höga sockerpriser på marknaden.

Värdet av den brasilianska realen

Brasilien är världens största producent och exportör av sockerrör. Den levererar upp till 50 % av världens socker varje år. Svängningar i den nationella valutan (BRL) kan ha stor inverkan på sockerpriserna. När valutan är svag har landet ett intresse av att ha mer köpkraft och exportera till länder med starka valutor.

Hur man handlar med socker

Det finns flera sätt att handla med socker, bland annat med terminer, CFD:er, optioner, aktier och ETF:er.

Terminer

Terminer är derivatinstrument där investerare ingår ett avtal om att köpa eller sälja en fast kvantitet av en vara till ett förutbestämt pris på ett fast datum. Detta är en fördel jämfört med andra handelsstrategier, eftersom näringsidkare inte behöver betala hela beloppet i kontanter i förväg eller äga den underliggande tillgången. Om sockerpriserna sjunker måste handlarna deponera ytterligare marginaler för att behålla sina positioner.

Terminskontrakt för socker handlas på Intercontinental Exchange (ICE) för terminerna januari, mars, maj, juli och oktober. Dessa terminskontrakt handlas under namnet #11 socker. Detta avtal anses vara riktmärket för handeln med råsocker i hela världen. Det är det viktigaste terminskontraktet för råvaror, även om sugar #16 används för leverans av rörsocker i USA. Varje terminskontrakt för socker motsvarar 112 000 pund rårörsocker. Handelstiderna för Sugar #11 futures är 03:30-13:00 CT.

CFD:er

CFD:er är en annan strategi för att spekulera i socker. Värdet av en CFD är skillnaden mellan priset på varan vid köptillfället och det aktuella priset. Många internationella mäklare erbjuder CFD:er på socker. Handlare kan använda sig av hävstångseffekt, vilket innebär att det ibland räcker med att sätta in en liten summa marginalsumma för att få exponering för kontraktets fulla värde. Investerare kan gå lång eller kort på priset.

Alternativ

Alternativkontrakt för socker är tillgängliga via NYSE Euronext (Euronext) och Tokyo Grain Exchange (TGE). Optioner finns i två kategorier: köp och säljoptioner. Handlare kan använda båda strategierna beroende på spekulation i prisrörelsen. Investerare bör köpa köpoptioner om de är optimistiska när det gäller priset på råvaran. Handlare som tror att priset på socker kommer att sjunka bör köpa säljoptioner. Sockeralternativ erbjuder flera fördelar, till exempel ytterligare hävstångseffekt och möjlighet att begränsa potentiella förluster.

Aktier

En annan strategi för handel med socker är att köpa aktier i världens ledande handels- eller produktionsföretag. Detta är en lättillgänglig och enkel metod för att få tillgång till marknaden. Det bör noteras att enskilda näringsidkare som vill investera i sockeraktier måste använda en annan strategi, eftersom det inte finns några globala offentliga sockerföretag som handlas på de stora amerikanska börserna. Därför kan du behöva investera i företag som sysslar med sockerexport eller annan slutanvändning.

Aktiekursen i sockerproducerande företag påverkas i hög grad av priset på råvaran, men kan erbjuda ett bra värde jämfört med spekulation i själva råvaran. Några av världens ledande sockerhandelsföretag finns i Tyskland, Storbritannien och Brasilien. Dessa inkluderar Sudzuker AG, British Sugar PLC och Cosan SA Industria & Comercio.

ETF:er

Börshandlade fonder för socker syftar till att följa råvarans pris genom att handla med en korg av finansiella tillgångar på en börs.

Handlare kan också spekulera i sektorn genom att använda ETNs (exchange-traded notes), ett nyare finansiellt instrument som också handlas på en börs. Även om de ofta har lägre indexföljningsfel är de också mindre populära, vilket kan leda till likviditetsrisker.

Barclays iPath Dow Jones-UBS Sugar Total Return Sub-Index (NYSE: SGG) följer till exempel prisrörelserna för Dow Jones AIG Sugar Sub-Index. WisdomTree Sugar är en börshandlad råvara (ETC) och dess värdepapper kan skapas och lösas in på begäran av auktoriserade och börshandlade deltagare, precis som ett företags aktier.

Fördelar med att handla med socker

  • Olika handelsinstrument - En mängd olika instrument kan användas för socker. Man kan investera i denna råvara genom terminer, optioner, CFD:er, ETF:er osv.
  • Diversifiering av portföljen - Råvaror som socker är i allmänhet inte väl korrelerade med andra finansiella tillgångar som aktier. De är därför ett utmärkt sätt att diversifiera och skydda vinsterna.
  • Handel med hävstångseffekt - Med flera tillgängliga instrument kan handel med socker stödja positioner med hög hävstångseffekt eller marginal, vilket gör det möjligt för handlare att generera potentiella vinster som är mycket större än vad deras investerade kapital annars skulle ha varit.
  • En instabil råvara - Det har förekommit betydande prisfluktuationer i denna råvaras historia. Väderförhållanden, global efterfrågan och hälsorisker i nyheterna kan leda till stora förändringar och göra det till en spännande marknad att handla på.

Nackdelar med handel med socker

  • Sockerets sociala konsekvenser - Vissa anser att socker är ett stort problem i det nuvarande sociala landskapet. Den växande oron för sambandet mellan socker och sjukdomar och fetma kan leda till en minskad global efterfrågan.
  • Råvaror kan vara komplexa - Som nybörjare på råvaruhandel kan det vara svårt att förstå skillnaden mellan spotmarknader, terminer och andra instrument. Den här uppgiften lämnas bäst till erfarna investerare som har lärt sig grunderna i handel.
  • Den amerikanska dollarns styrka - I allmänhet finns det ett omvänt förhållande mellan dollarns värde och priset på råvaror som socker. Dollarn används som referensmekanism för de flesta varor i världen, så om dess värde sjunker blir det dyrare att köpa varor. Håll ett öga på noteringarna för det amerikanska dollarindexet eftersom det kommer att påverka sockerpriset.

Strategier för handel med socker

Eftersom socker är en populär råvara kan strategier som används för andra tillgångsklasser användas för handel med socker. De bör väljas utifrån marknadskunskap och riskvilja. Socker kan vara volatilt, med stora fluktuationer inom en dag, men det har potential att upprätthålla en långsiktig trend i flera månader. Dessa egenskaper gör den lämplig för både daghandlare och positionshandlare. Här beskriver vi några populära strategier för handel med socker:

Stöd och motstånd

I denna handelsmetod identifierar handlare stöd- och motståndsnivåer i prisrörelsen för en tillgång. Det krävs analys av prisdiagram och ekonomi för att förutse när priset kommer att stanna och vända. När priset närmar sig stödlinjen bör handlare köpa, och när priset närmar sig motståndslinjen bör du sälja.

Strategi för utbrytning

Breakout är en tillämpning av stöd- och motståndslinjer för att identifiera när priset bryter igenom en av nivåerna. Genom att öppna en position i utbrottsriktningen kan näringsidkare dra nytta av det låga sockerpriset före en betydande period av prisökning eller vice versa. Breakout-handlare strävar ofta efter att göra en förutsägelse om det globala utbudet för det kommande året och öppnar en position i enlighet med detta.

Grundläggande handel

Som med alla tillgångar är det viktigt att göra efterforskningar före och under handeln. Eftersom socker är en mjukvara är detta särskilt viktigt. Priset på socker kan påverkas kraftigt av nyheter och andra externa faktorer. Att uppmärksamma nyheter som kan påverka utbudet av råsockerrör (och priset) på världsmarknaden är en bra strategi. Till exempel ledde ogynnsamma väderförhållanden mellan 2009 och 2011 från Indien till Brasilien till att utbudet blev lägre än väntat.

Handelstider

Sockers handelstider beror på marknaden och den tillgång som handlas. Råvarumarknaderna är i allmänhet öppna 24 timmar om dygnet, i likhet med öppettiderna för valutamarknaden i US-dollar, men de flesta är stängda från fredag kväll till söndag. Handelstiderna för vitsocker fastställs av Intercontinental Exchange (ICE). Öppettiderna kan ändras på grund av brittisk och amerikansk sommartid eller på grund av helgdagar. Många mäklare och börser publicerar uppdaterade marknadstider på sina portaler.

Rättvis handel

Rättvis handel är en viktig aspekt. Rättvis handel är ett avtal mellan institutioner för att hjälpa producenterna att få bättre priser. 80 % av världens sockerrör odlas i utvecklingsländerna. På en så stor marknad som den globala sockerhandeln är det inte förvånande att dessa producenter praktiskt taget inte har något inflytande över viktiga handelsbeslut. EU:s beslut att avskaffa produktionskvoterna för socker 2017 är ytterligare en störning för producenterna i utvecklingsländerna. Tidigare sålde jordbrukare i länderna i Västindien, Afrika och Stillahavsområdet sockerrör på den europeiska marknaden med hjälp av kvoter och fick ersättning som var syntetiskt högre än världsmarknadspriset. Detta stabiliserade priset på råvaran och minskade marknadens volatilitet för investerarna.

Statliga bidrag och importtullar påverkar också priserna inom sockerhandeln. I Förenta staterna är importtullarna till exempel utformade för att skydda de inhemska jordbrukarnas arbetstillfällen, så priserna för amerikanska konsumenter har höjts. Handlarna måste övervaka nya regleringar och tullar, eftersom de kan ha en betydande inverkan på priset på råvaran. Det kan också leda till att konsumenterna överväger sötningsmedel eller andra alternativ till hushållets basvaror.

Ett sista ord om handel med socker

Handel med socker ger intressanta möjligheter på grund av marknadens volatilitet. Lönsamma investeringar kan göras genom spottransaktioner och köp av terminskontrakt för långsiktig avkastning, eller genom CFD:er och kortsiktiga optioner. Det breda utbudet av instrument som spekulanter kan utforska erbjuder något för alla typer av handlare, nya eller erfarna. Socker kommer att erbjuda intressanta handelsmöjligheter under de kommande åren, så följ vår guide ovan för att komma igång.

CFD-mäklare för handel med råvaror

Brokers Plattform Reglering Eröffnen Sie ein Demokonto
MetaTrader 4 och 5
AvaOptions
ASIC, CBFSAI, FRSA, BVI FSC, FSCA, JFSA, OCRCVM AvaTrade
MetaTrader 4 och 5
cTrader, TradingView
FCA, ASIC, CySEC, BaFin, DFSA, SCB, CMAPepperstone
xStation 5 FCA, KNF, CySEC, BIFSC, CNMV, DFSA, FSCAXTB
MetaTrader 4 och 5 CySEC, FCA, ASIC, JSC, OCRCVM, FSCAAdmiral
MetaTrader 4 och 5
ActivTrader, TradingView
FCA, CSSF, SCB, BACEN & CVM, CMVMActivTrades
IG, ProRealTime,
MT4, L2 Dealer
FCA, BaFin, ASIC, FINMA, FSCA, MAS, FMA, DFSA, JFSA, CFTCIG
MetaTrader 4
cTrader
Skilling Trader
CySEC, FCA, FSA Skilling
ASIC: Australia, BaFin: Alemania, BIFSC: Belice, BVI FSC: Islas Vírgenes Británicas, BACEN & CVM: Brasil, CySEC: Chipre, CNMV: España, CMVM: Portugal, CSSF: Luxemburgo, CFTC: EE.UU., CBFSAI: Irlanda, CMA: Omán,, DFSA: Dubai, FCA: Reino Unido, FINMA: Suiza, FSPR - FMA: Nueva Zelanda, FRSA: Abu Dhabi, FSA: Seychelles, FSCA: Sudáfrica, JFSA: Japón, JSC: Jordania, KNF: Polonia, MAS: Singapur, OCRCVM: Canadá, SCB: Bahamas, VFSC: Vanuatu.
CFD-handel innebär en betydande risk för förlust och är därför inte lämplig för alla investerare. 74-89 % av de privata investerarna förlorar pengar på CFD-handel.

Vanliga frågor

Varför är sockermarknaden så instabil?

Sockerpriset är utsatt för många globala och nationella influenser. Det handlar bland annat om statliga tullar, produktionskostnader, klimatförändringar och geopolitisk instabilitet. Dessa efterfråge- och utbudsfaktorer påverkar alla rörelser på marknaden.

Vilka handelsinstrument kan användas för socker?

Instrumenten för handel med socker inkluderar terminer, optioner, CFD:er, aktier och ETF:er. Alla dessa instrument skapar en unik handelsstrategi. Socker handlas oftast via ett terminskontrakt kallat Sugar No. 11, som anses vara riktmärket för handel med råsocker i hela världen.

Vilka är de bästa mäklarna för handel med socker?

De bästa mäklarna för handel med socker beror på dina krav på instrument och strategi. De bör dock erbjuda en transparent prisstruktur, en stabil handelsplattform, ett demokonto, en mobilapp och reglering av ett välrenommerat finansinstitut.

Kan jag köpa aktier i sockerhandelssektorn?

Ja, det finns många sockerhandelsföretag i världen. De erbjuder intressanta investeringsmöjligheter eftersom aktiekursen varierar med sockerpriset. Företag att titta på är Sugar River Trading Co, Agrana Studen Sugar Trading GMBH, Sugar Industry Trading Co. Ltd (SITCO), Sugar Mill Trading Co Harbour Island, United Sugar Trading Company N.V. och British Sugar PLC i Storbritannien.

Var finns sockerhandelsföretagen?

Sockerhandelsföretag finns runt om i världen, bland annat i Malaysia, Indonesien, Indien, Dubai, Nya Zeeland, Förenade Arabemiraten och Singapore.