Meny

Handel med etanol: hur man handlar med denna råvara

Handel med etanol

I den här guiden undersöker vi varför det kan vara intressant att handla med etanol, samt hur du kan handla med etanol, marknadsinformation och reglerade mäklare som du kan handla med.

Handlare kan överväga att köpa etanol av följande skäl:

  1. Efterfrågan på rena bränslen
  2. Efterfrågan från tillväxtmarknader
  3. Diversifiering av portföljen

Efterfrågan på rena bränslen

Trots att det finns bevis för att majsodlingarna förorenar har etanolblandad bensin ett rykte om sig att vara en mer miljövänlig bränslekälla.

Detta rykte har lett till en ökning av kraven på biobränslen i USA och andra länder.

Dessutom kan framsteg inom tekniken för cellulosaetanol leda till ännu mer miljövänliga former av etanolproduktion. De positiva trenderna i användningen av biobränslen bådar gott för etanol i framtiden.

Efterfrågan från tillväxtmarknader

Den dåliga luftkvaliteten i Peking och andra städer har fått den kinesiska regeringen att fokusera på grönare energikällor.

Statliga medier rapporterade att Kina har för avsikt att öka användningen av etanol. I rapporten nämns regeringens önskan att sanera smog och stödja majsodling.

Indien och andra tillväxtekonomier kommer sannolikt också att öka sina initiativ för grön energi.

Dessa trender borde bjuda på goda nyheter för etanolpriserna.

Diversifiering av portföljen

Att handla med etanol tillsammans med andra råvaror är ett sätt att diversifiera en handelsportfölj.

Handlare som söker verklig diversifiering av tillgångsklasser bör överväga att placera en del av sina omsättningsbara tillgångar i en råvarukorg som omfattar etanol, andra energiråvaror, metaller och jordbruk.

Reglerade råvarumäklare

Om du vet hur man spekulerar i etanol och varför det är en råvara är nästa steg att hitta en lämplig mäklare.

Leta efter etanolfinansprodukter som aktier, CFD:er, ETF:er och terminer från reglerade mäklare som dessa.

Brokers Plattform Reglering Eröffnen Sie ein Demokonto
MetaTrader 4 och 5
AvaOptions
ASIC, CBFSAI, FRSA, BVI FSC, FSCA, JFSA, OCRCVM AvaTrade
MetaTrader 4 och 5
cTrader, TradingView
FCA, ASIC, CySEC, BaFin, DFSA, SCB, CMAPepperstone
xStation 5 FCA, KNF, CySEC, BIFSC, CNMV, DFSA, FSCAXTB
MetaTrader 4 och 5 CySEC, FCA, ASIC, JSC, OCRCVM, FSCAAdmiral
MetaTrader 4 och 5
ActivTrader, TradingView
FCA, CSSF, SCB, BACEN & CVM, CMVMActivTrades
IG, ProRealTime,
MT4, L2 Dealer
FCA, BaFin, ASIC, FINMA, FSCA, MAS, FMA, DFSA, JFSA, CFTCIG
MetaTrader 4
cTrader
Skilling Trader
CySEC, FCA, FSA Skilling
ASIC: Australia, BaFin: Alemania, BIFSC: Belice, BVI FSC: Islas Vírgenes Británicas, BACEN & CVM: Brasil, CySEC: Chipre, CNMV: España, CMVM: Portugal, CSSF: Luxemburgo, CFTC: EE.UU., CBFSAI: Irlanda, CMA: Omán,, DFSA: Dubai, FCA: Reino Unido, FINMA: Suiza, FSPR - FMA: Nueva Zelanda, FRSA: Abu Dhabi, FSA: Seychelles, FSCA: Sudáfrica, JFSA: Japón, JSC: Jordania, KNF: Polonia, MAS: Singapur, OCRCVM: Canadá, SCB: Bahamas, VFSC: Vanuatu.
CFD-handel innebär en betydande risk för förlust och är därför inte lämplig för alla investerare. 74-89 % av de privata investerarna förlorar pengar på CFD-handel.

Metoder för handel med etanol

Det finns flera sätt för handlare att spekulera i priset på etanol:

Investeringsmetod Klassificering av komplexitet
(1 = lätt, 5 = svårt)
Utgångsdatum Administrativa kostnader Hävstångseffekt Reglerad börs
 Terminskontrakt 5 ✔️ ❌ ✔️ ✔️
 Optioner 5 ✔️ ❌ ✔️ ✔️
 ETF 2 ❌ ✔️ ❌ ✔️
 Aktier 2 ❌ ❌ ✔️ ✔️
 CFD 3 ❌ ❌ ✔️ ✔️

Handel med terminer för etanol

Chicago Board of Trade (CBOT), en avdelning av Chicago Mercantile Exchange (CME), erbjuder ett terminskontrakt för etanol.

Kontraktet regleras i 29 000 gallon etanol, vilket motsvarar ungefär en vagnslast. Kontraktet handlas globalt på den elektroniska handelsplattformen CME Globex och har olika förfallsmånader.

Hur fungerar terminskontrakt för etanol?

Terminskontrakt är ett derivatinstrument genom vilket handlare gör hävstångssatsningar på råvarupriser. Om etanolpriserna sjunker måste handlarna sätta in ytterligare marginal för att behålla sina positioner.

När kontrakten löper ut regleras de fysiskt genom leverans av etanol.

Terminhandel kräver en hög grad av sofistikering eftersom faktorer som lagringskostnader och räntor påverkar priserna.

Futures för etanol optioner

CBOT erbjuder också ett optionskontrakt på etanolterminer.

Optioner är också ett derivatinstrument som använder hävstångseffekt för att handla med råvaror. Liksom terminskontrakt har optioner ett utgångsdatum. Optioner har dock också ett lösenpris, vilket är det pris över vilket optionen slutar i pengarna.

Premie för etanoloptioner

Optionsköpare betalar ett pris som kallas premie för att köpa kontrakten.

En optionssatsning är endast framgångsrik om priset på etanolterminskontrakten överstiger lösenpriset med ett belopp som är större än den premie som betalats för kontraktet.

Därför måste optionshandlare ha rätt om omfattningen och tidpunkten för rörelsen av etanolterminskontrakten för att kunna tjäna pengar på sina affärer.

Handel med ETF:er för etanol

Dessa finansiella instrument handlas på samma sätt som aktier på aktiemarknaden, på samma sätt som aktier.

Det finns ingen ETF som är en ren etanolprodukt.

ELEMENTS MLCX Biofuels ETN (NYSEARCA: FUE) är dock en börshandlad obligation som är kopplad till ett index som består av terminskontrakt på fysiska råvaror som är biobränslen eller råvaror som används för att skapa biobränslen.

Indexet är dock starkt viktat mot sojabönor, majs, sojaolja och socker. Det är därför inte en direkt indikator på investeringar i etanol.

Kan jag köpa aktier i etanolföretag?

Många börsnoterade företag är i varierande grad exponerade för etanolpriserna.

Även om aktiehandel kan vara ett effektivt sätt att exponera sig för etanolpriserna har många av dessa företag också exponering mot fossila bränslen och andra biobränslen.

Dessutom kan dessa aktier reagera på faktorer som regional efterfrågan på deras produkter, konkurrens, produktionskostnader och räntor.

Slutligen kan även faktorer som företagsledning och aktiemarknaden som helhet påverka dessa transaktioner:

  • Pacific Ethanol (NASDAQ): Amerikansk producent och marknadsförare av förnybara bränslen med låg koldioxidhalt.
  • Green Plains (NASDAQ): Amerikanskt företag som producerar, marknadsför och distribuerar etanol i USA och internationellt.
  • Cosan Limited (NYSE): Brasilianskt företag som är verksamt inom sektorerna naturgas, socker, smörjmedel, etanol och bränslen, både lokalt och internationellt.
  • Aemetis (NASDAQ): amerikanskt företag som driver en internationell verksamhet inom förnybara bränslen och biokemikalier i Nordamerika och Indien.
  • Marathon Petroleum (NYSE): USA-baserat oljeraffinaderi som raffinerar en mängd olika råvaror och köper etanol och raffinerade produkter för återförsäljning.

CFD-handel med etanol

Ett sätt att spekulera i etanolpriset är att använda ett CFD-derivatinstrument (Contract for Difference).

Många reglerade mäklare runt om i världen erbjuder CFD:er på etanol och etanolaktier. Kunderna deponerar pengar hos mäklaren som används som marginal.

Trender som kan driva etanolpriserna uppåt

Etanolpriserna har historiskt sett varit mycket volatila, så handlare bör räkna med stora prisvariationer.

Det finns tre specifika trender som kan driva etanolpriserna uppåt under de kommande åren:

  1. Efterfrågan från tillväxtmarknader: Oron för föroreningar i tillväxtekonomier kan driva på efterfrågan på mer miljövänliga energiformer som etanol. På samma sätt har nya framsteg inom tekniken för cellulosaetanol potential att stimulera efterfrågan i länder utan betydande jordbruksekonomi.
  2. Miljöproblem: Fossila bränslen som råolja får särskild uppmärksamhet på grund av de föroreningar de ger upphov till. Detta gör grönare energikällor som etanol mer attraktiva.
  3. Mandat: Fossila bränslen ger upphov till skadliga och giftiga koldioxidutsläpp. USA kan komma att öka sitt etanolmandat i framtiden, medan tillväxtländerna börjar införa sina egna mandat.

Risker med handel med etanol

Handlare måste dock också beakta riskerna med handel med etanol:

  1. En global lågkonjunktur skulle kunna försvaga efterfrågan på energi.
  2. En ihållande nedgång i råolje- och bensinpriserna kan minska efterfrågan på biobränslen.
  3. Global ekonomisk eller politisk oro kan stärka den amerikanska dollarn och försvaga efterfrågan på råvaror.