القائمة

تداول السكر: كيفيه المضاربة على أسعار السكر؟

تداول السكر

يعتبر تداول السكر أحد أكثر أشكال تداول السلع شيوعًا في العالم. هذا الأصل شديد التقلب بسبب مزيج من تأثيرات العرض والطلب ، مما يجعله فرصة جذابة للمتداولين والمستثمرين على المدى الطويل على حد سواء. هناك طرق عديدة للمضاربة على أسعار السكر ، وأكثرها شيوعًا هي العقود الآجلة. يستكشف دليل تداول السكر هذا هذه الأدوات بمزيد من التفصيل ، بما في ذلك كيفية البدء وأخذ عينات من استراتيجيات التداول. قمنا أيضًا بتجميع قائمة بأفضل الوسطاء لتجارة السكر.

ما هي تجارة السكر؟

وفقًا للإحصاءات العالمية ، ستبلغ قيمة سوق السكر أكثر من 50 مليار دولار بحلول نهاية عام 2022. وقد جعله تنوعه الكبير سلعة شائعة في بيئة التجارة العالمية. زاد الاهتمام والاستثمار العالميين بشكل كبير مع اختيار تجار التجزئة لهذا السوق نظرًا لحجمه وطبيعته غير المتوقعة.

تداول السكر هو ببساطة المضاربة على سعر المادة الخام. يستثمر العديد من الأفراد في السكر كجزء من تنويع المحفظة أو بسبب الطلب المتزايد في الأسواق الناشئة. إحدى الطرق الشائعة لتداول السكر هي المضاربة على اختناقات العرض قصيرة الأجل.

على الرغم من استخدام السكر في جميع أنحاء العالم ، إلا أن سعره يتم تحديده عادةً من خلال عدد قليل من التبادلات. وتشمل هذه بورصة انتركونتيننتال (ICE) ، وبورصة كانساي للسلع (KEX) ، والبورصة الوطنية للسلع والمشتقات (NCDEX). عقد السكر رقم 11 هو العقد القياسي العالمي لتجارة السكر الخام ، وهو متاح في بورصة إنتركونتيننتال.

يتم استخدام تجارة السكر للمضاربة أو التحوط من المراكز الحالية بناءً على الاتجاهات المستقبلية في نمو الاقتصادات الناشئة. مع تراكم القوة الشرائية للمستهلكين في هذه البلدان ، قد تزداد شهيتهم للمنتجات المشتقة من السكر. لذلك يمكن أن يكون تداول السكر طريقة جيدة للاستفادة من هذه الاتجاهات العالمية.

كما هو الحال مع معظم السلع ، يتم تسعير السكر بالدولار الأمريكي ، مما يعني أنه أيضًا وسيلة للمراهنة على ضعف الدولار الأمريكي. سبب شائع آخر للاستثمار في السكر هو التحوط من التضخم ، حيث يرتفع سعر السكر بشكل عام بما يتماشى مع أسعار المستهلك.

تاريخ تجارة السكر

كان السكر موجودًا منذ ملايين السنين. موطنها الهند وجنوب شرق آسيا. أصبحت سلعة مثيرة للاهتمام عندما تم اكتشاف أن عصير نباتات قصب السكر يمكن استخدامه لإعداد الطعام وتحويله إلى بلورات حبيبية.

تأسست فكرة التصدير والتخزين في حوالي القرن الخامس الميلادي. بحلول القرن التاسع عشر ، كان يُنظر إلى هذه السلعة على أنها ضرورة منزلية ومنفعة ، وأصبحت شائعة جدًا بحيث سيكون لها تداعيات اجتماعية واقتصادية في جميع أنحاء العالم. تطبيقاته المختلفة ، بما في ذلك المواد الحافظة والمنكهات ، تجعله سلعة مهمة في السوق العالمية اليوم.

تعد البرازيل حاليًا أكبر منتج ومصدر للسكر في العالم (21٪ من إجمالي الإنتاج و 45٪ من إجمالي الصادرات). تتبع الهند عن كثب ، على الرغم من أن هذين البلدين قد تم تداولهما تاريخياً في المرتبة الأولى. تسمح متطلبات الحصص والترخيص للمصدرين بتلبية الحد الأدنى من المتطلبات العالمية لإنتاج هذه السلعة.

ما الذي يؤثر على سعر السكر؟

يتم إنتاج معظم السكر في عدد قليل من البلدان حول العالم. الدول المنتجة الرئيسية هي البرازيل والهند وتايلاند. نوضح أدناه التأثيرات الرئيسية على سعر السكر لتحديد اتجاهات التجارة:

تقرير حالة ألطقس

يمكن أن تلعب أنماط تغير المناخ دورًا مهمًا في إمدادات السكر. يتطلب إنتاج المحاصيل ظروفًا محددة ، بما في ذلك هطول أمطار كافية خلال موسم النمو. يمكن أن يكون للظروف الجوية السيئة في واحدة فقط من البلدان المنتجة الرئيسية تأثير كبير على إمدادات السكر العالمية وأحجام التجارة.

مخاوف صحية

تتعرض الحكومات في جميع أنحاء العالم لضغوط متزايدة لتسليط الضوء على الروابط بين الأمراض والمشاكل الصحية الرئيسية واستهلاك السكر. قد يؤدي هذا إلى زيادة الضرائب أو قيود المنتج. لقد حدث هذا بالفعل في المملكة المتحدة ، حيث فرضت الحكومة مؤخرًا ضريبة على الخزانة ضد بعض شركات تجارة وتصنيع السكر. هذا يمكن أن يؤدي إلى انخفاض استخدام السكر وانخفاض الأسعار.

الإيثانول

في البرازيل ، يمكن أن تؤدي العلاقة السعرية بين الإيثانول والسكر إلى تقلبات كبيرة في الأسعار ، حيث يمكن استخدام قصب السكر لتقطير الإيثانول. يمكن أن تقوم 75٪ من المصانع في المنطقة بهذه العملية ، مما يعني أنه إذا زاد الطلب على الإيثانول ، فقد يرى التجار ارتفاع أسعار السكر في السوق.

قيمة الريال البرازيلي

البرازيل هي أكبر منتج ومصدر لقصب السكر في العالم. يوفر ما يصل إلى 50٪ من سكر الكوكب كل عام. يمكن أن يكون لتقلبات العملة الوطنية (BRL) تأثير كبير على أسعار السكر. عندما تكون العملة ضعيفة ، يكون للدولة مصلحة في الاستفادة من زيادة القوة الشرائية والتصدير إلى البلدان ذات العملات القوية.

كيفية تداول السكر

هناك عدة طرق لتداول السكر ، بما في ذلك العقود الآجلة والعقود مقابل الفروقات والخيارات والأسهم وصناديق الاستثمار المتداولة.

العقود الآجلة

العقود الآجلة هي أدوات مشتقة حيث يدخل المستثمرون في اتفاقية لشراء أو بيع كمية ثابتة من سلعة ما بسعر محدد مسبقًا في تاريخ محدد. هذه ميزة على استراتيجيات التداول الأخرى لأن المتداولين لا يحتاجون إلى دفع كامل المبلغ نقدًا مقدمًا أو امتلاك الأصل الأساسي. إذا انخفضت أسعار السكر ، يجب على المتداولين إيداع هوامش إضافية للحفاظ على مراكزهم.

يتم تداول عقود السكر الآجلة في بورصة إنتركونتيننتال (ICE) لأشهر انتهاء الصلاحية يناير ومارس ومايو ويوليو وأكتوبر. يتم تداول هذه العقود الآجلة على أنها سكر # 11. يعتبر هذا العقد معيارًا لتجارة السكر الخام في جميع أنحاء العالم. هذا هو العقد الآجل للسلع الأساسية ، على الرغم من استخدام السكر رقم 16 لتسليم قصب السكر إلى الولايات المتحدة. يمثل كل عقد آجل للسكر 112000 رطل من قصب السكر الخام. 11 ساعات تداول عقود السكر الآجلة من الساعة 03:30 إلى 13:00 بالتوقيت الشرقي.

العقود مقابل الفروقات

استراتيجية أخرى لتداول السكر هي العقود مقابل الفروقات. قيمة CFD هي الفرق بين سعر السلعة في وقت الشراء والسعر الحالي. يقدم العديد من الوسطاء الدوليين عقود الفروقات على السكر. يمكن للمتداولين استخدام الرافعة المالية ، مما يعني أنه يكفي أحيانًا إيداع مبلغ صغير من الهامش لتعريض أنفسهم للقيمة الكاملة للعقد. يمكن للمستثمرين فتح مركز طويل أو قصير على السعر.

خيارات

عقود خيارات السكر متاحة من خلال بورصة نيويورك يورونكست (يورونكست) وبورصة طوكيو للحبوب (TGE). تأتي الخيارات في فئتين: خيارات الاتصال وخيارات البيع. يمكن للتجار استخدام أي من الإستراتيجيتين بناءً على تخمينات حركة السعر. يجب على المستثمرين شراء خيارات الاتصال إذا كانوا متفائلين بشأن سعر السلعة. التجار الذين يعتقدون أن سعر السكر سينخفض ​​يجب عليهم شراء خيارات البيع. تقدم خيارات السكر العديد من المزايا ، مثل الرافعة المالية الإضافية والقدرة على الحد من الخسائر المحتملة.

تشارك

تتمثل إستراتيجية تداول السكر الأخرى في شراء أسهم شركات تجارية أو شركات إنتاج كبرى في العالم. إنها طريقة سهلة الوصول وبسيطة للوصول إلى السوق. وتجدر الإشارة إلى أن تجار التجزئة الراغبين في الاستثمار في مخزون السكر سيحتاجون إلى اتباع نهج مختلف ، حيث لا توجد شركات عالمية منتجة للسكر تتداول في البورصات الأمريكية الكبرى. لذلك ، قد تحتاج إلى الاستثمار في الشركات العاملة في تصدير السكر أو الاستخدامات النهائية الأخرى.

يتأثر سعر أسهم الشركات المنتجة للسكر بشدة بسعر السلعة ، ولكن يمكن أن يقدم قيمة جيدة مقارنة بالمضاربة على السلعة نفسها. توجد بعض كبرى شركات تجارة السكر في العالم في ألمانيا والمملكة المتحدة والبرازيل. وتشمل هذه شركة Sudzuker AG و British Sugar PLC و Cosan SA Industria & Comercio.

صناديق الاستثمار المتداولة

تهدف الصناديق المتداولة في البورصة (ETFs) للسكر إلى تتبع سعر السلعة من خلال تداول سلة من الأصول المالية في البورصة.

يمكن للمتداولين أيضًا المضاربة في القطاع باستخدام ETNs (الأوراق النقدية المتداولة في البورصة) ، وهي أداة مالية جديدة يتم تداولها أيضًا في البورصة. على الرغم من أنها غالبًا ما تحتوي على أخطاء أقل في تتبع المؤشر ، إلا أنها أيضًا أقل شيوعًا ، مما قد يؤدي إلى مخاطر السيولة.

على سبيل المثال ، يتتبع مؤشر Barclays iPath Dow Jones-UBS Sugar إجمالي العائد الفرعي (NYSE: SGG) تحركات أسعار مؤشر Dow ​​Jones AIG Sugar الفرعي. WisdomTree Sugar هي سلعة يتم تداولها في البورصة (ETC) ويمكن إنشاء أوراقها المالية واستردادها عند الطلب من قبل المشاركين المعتمدين وتداولها في البورصة ، تمامًا مثل أسهم الشركة.

فوائد تجارة السكر

  • مجموعة من أدوات التداول - يمكن تطبيق مجموعة متنوعة من الأدوات على السكر. يمكن للمرء أن يستثمر في هذه السلعة من خلال العقود الآجلة والخيارات وعقود الفروقات وصناديق الاستثمار المتداولة وما إلى ذلك.
  • تنويع المحفظة - ترتبط السلع مثل السكر بشكل عام بشكل فضفاض بالأصول المالية الأخرى ، وخاصة الأسهم. لذلك فهي طريقة رائعة لتنويع الأرباح وحمايتها.
  • التداول بالرافعة المالية - مع توفر العديد من الأدوات ، يمكن لتداول السكر أن يدعم المراكز ذات الرافعة المالية العالية أو الهامش ، مما يسمح للمتداولين بجني أرباح محتملة أكبر بكثير من رأس مالهم المستثمر.
  • سلعة متقلبة - لوحظت تقلبات كبيرة في الأسعار في تاريخ هذه السلعة. يمكن أن يؤدي تأثير الظروف الجوية والطلب العالمي والمخاوف الصحية في الأخبار إلى حدوث تحولات كبيرة وجعلها سوقًا مثيرة للتداول.

مساوئ تجارة السكر

  • التأثير الاجتماعي للسكر - يرى البعض أن السكر مصدر قلق كبير في المشهد الاجتماعي اليوم. المخاوف المتزايدة بشأن الصلة بين السكر والأمراض والسمنة يمكن أن تؤدي إلى انخفاض الطلب العالمي.
  • يمكن أن تكون السلع معقدة - بصفتك تاجر سلعة مبتدئ ، قد يكون من الصعب فهم الفرق بين الأسواق الفورية والعقود الآجلة والأدوات الأخرى. من الأفضل تكليف هذه المهمة بمستثمرين متمرسين تعلموا أساسيات التداول.
  • قوة الدولار الأمريكي - بشكل عام ، هناك علاقة عكسية بين قيمة الدولار الأمريكي وسعر سلع مثل السكر. يستخدم الدولار كآلية مرجعية لمعظم السلع في العالم ، لذلك إذا انخفضت قيمته ، يكون شراء السلع أكثر تكلفة. راقب أسعار مؤشر الدولار الأمريكي لأن ذلك سيؤثر على سعر السكر.

استراتيجيات تداول السكر

يعتبر السكر سلعة شائعة ، ويمكن استخدام الاستراتيجيات المستخدمة لفئات الأصول الأخرى في تجارة السكر. يجب أن يتم اختيارهم بناءً على معرفة السوق والرغبة في المخاطرة. يمكن أن يكون السكر متقلبًا ، مع تقلبات قوية خلال اليوم ، ولكن لديه القدرة على الحفاظ على اتجاه طويل الأجل لعدة أشهر. هذه الميزات تجعلها مناسبة لكل من المتداولين اليوميين ومتداولي المراكز. نعرض هنا بعض استراتيجيات تداول السكر الشائعة:

الدعم والمقاومة

في طريقة التداول هذه ، يحدد المتداولون مستويات الدعم والمقاومة في حركة سعر الأصل. يتطلب تحليل مخططات الأسعار والاقتصاد للتنبؤ بموعد توقف السعر وعكسه. عندما يقترب السعر من خط الدعم ، يجب على المتداولين الشراء ، وعندما يقترب السعر من خط المقاومة ، يجب عليك البيع.

استراتيجية التعطيل

يشير الاختراق إلى تطبيق خطوط الدعم والمقاومة لتحديد متى ينكسر السعر فوق أحد المستويات. من خلال فتح مركز في اتجاه الاختراق ، قد يكون المتداولون قادرين على الاستفادة من السعر المنخفض للسكر قبل فترة كبيرة من نمو الأسعار أو العكس. غالبًا ما يهدف متداولو الاختراق إلى وضع تنبؤ حول العرض العالمي للسنة القادمة وفتح مركز وفقًا لذلك.

التداول الأساسي

كما هو الحال مع جميع الأصول ، يعد البحث قبل وأثناء التداول أمرًا ضروريًا. نظرًا لأن السكر سلعة ناعمة ، فإن هذا مهم بشكل خاص. يمكن أن يتأثر سعر السكر بشدة بالأخبار والعوامل الخارجية الأخرى. إن الانتباه للأخبار التي قد تؤثر على المعروض من قصب السكر الخام (والسعر) في السوق العالمية هو استراتيجية جيدة. على سبيل المثال ، أدت الظروف الجوية غير المواتية بين عامي 2009 و 2011 ، من الهند إلى البرازيل ، إلى انخفاض العرض عن المتوقع.

ساعات التداول

تعتمد ساعات تداول السكر على السوق والأصل الذي يتم تداوله. أسواق السلع مفتوحة بشكل عام على مدار 24 ساعة في اليوم ، على غرار ساعات عمل سوق الفوركس بالدولار الأمريكي ، حيث يتم إغلاق معظمها مساء الجمعة حتى الأحد. يتم تحديد ساعات تداول السكر الأبيض بواسطة Intercontinental Exchange (ICE). قد تتغير الأوقات بسبب التوقيت الصيفي في المملكة المتحدة والولايات المتحدة أو تتأثر بالعطلات الرسمية. ينشر العديد من الوسطاء والبورصات أوقات السوق المحدثة على بواباتهم.

معرض تجاري

التجارة العادلة عنصر مهم يجب أخذه في الاعتبار. التجارة العادلة هي اتفاقية بين المؤسسات تهدف إلى مساعدة منتجي المواد الخام في الحصول على أسعار أفضل. يُزرع 80٪ من قصب السكر في العالم في البلدان النامية. في سوق شاسعة مثل تجارة السكر العالمية ، فلا عجب أن هؤلاء المنتجين ليس لديهم أي تأثير فعلي على الخيارات التجارية الأساسية. يعد قرار الاتحاد الأوروبي بإلغاء حصص إنتاج السكر في عام 2017 تدخلًا إضافيًا للمنتجين في العالم النامي. في السابق ، كان المزارعون في دول البحر الكاريبي وأفريقيا والمحيط الهادئ يبيعون قصب السكر في السوق الأوروبية باستخدام الحصص وتلقوا مدفوعات أعلى من سعر السوق العالمي. أدى ذلك إلى استقرار سعر السلع وتقليل تقلبات السوق بالنسبة للمستثمرين.

تؤثر المساهمات الحكومية ورسوم الاستيراد أيضًا على الأسعار عندما يتعلق الأمر بتجارة السكر. على سبيل المثال ، تم تصميم تعريفات الاستيراد في الولايات المتحدة لحماية وظائف المزارعين المحليين ، لذلك تم رفع الأسعار على المستهلكين الأمريكيين. يجب أن يراقب التجار أي لوائح أو تعريفات جديدة حيث يمكن أن يكون لها تأثير كبير على سعر السلعة. قد يؤدي أيضًا إلى التفكير في استخدام المحليات أو بدائل أخرى للسلع المنزلية الأساسية.

كلمة أخيرة في تجارة السكر

يقدم تداول السكر فرصًا مثيرة للاهتمام بسبب تقلبات السوق. يمكن إجراء استثمارات مربحة من خلال التداول الفوري وشراء العقود الآجلة لتحقيق عوائد طويلة الأجل ، أو من خلال عقود الفروقات والخيارات قصيرة الأجل. توفر المجموعة الواسعة من الأدوات التي يمكن للمضاربين استكشافها شيئًا ما لكل نوع من المتداولين ، الجدد أو المتمرسين. يجب أن يوفر السكر بعض الفرص التجارية المثيرة للاهتمام في السنوات القادمة ، لذا اتبع دليلنا أعلاه للمشاركة.

وسطاء CFD لتداول السلع

وسطاء CFD منصات التداول هيئات الرقابة المالية افتح حساب تجريبي
MetaTrader 4 - 5
AvaOptions
ASIC, CBFSAI, FRSA, BVI FSC, FSCA, JFSA, OCRCVM AvaTrade
MetaTrader 4 - 5
cTrader, TradingView
FCA, ASIC, CySEC, BaFin, DFSA, SCB, CMAPepperstone
xStation 5 DFSA, FCA, KNF, CySEC, BIFSC, CNMV, FSCAXTB
MetaTrader 4 - 5 FCA, ASIC, CySEC, JSC, OCRCVM, FSCAAdmiral
MetaTrader 4 - 5
ActivTrader, TradingView
FCA, CSSF, SCB, BACEN & CVM, CMVMActivTrades
IG, ProRealTime,
MT4, L2 Dealer
FCA, BaFin, ASIC, FINMA, FSCA, MAS, FMA, DFSA, JFSA, CFTCIG
MetaTrader 4 - 5CySEC, ASIC, BIFSCXM
ASIC: أستراليا، BaFin: ألمانيا، BIFSC: بليز، BVI FSC: جزر فيرجن البريطانية، BACEN & CVM: البرازيل، CySEC: قبرص، CNMV: إسبانيا، CMVM: البرتغال، CSSF: لوكسمبورغ، CFTC: الولايات المتحدة الأمريكية، CBFSAI: أيرلندا، CMA : عمان، DFSA: دبي، FCA: المملكة المتحدة، FINMA: سويسرا، FSPR - FMA: نيوزيلندا، FRSA: أبو ظبي، FSA: سيشيل، FSCA: جنوب أفريقيا، JFSA: اليابان، JSC: الأردن، KNF: بولندا، MAS : سنغافورة، IIROC: كندا، SCB: جزر البهاما، VFSC: فانواتو
ينطوي تداول العقود مقابل الفروقات على مخاطر كبيرة بالخسارة ، لذلك فهو غير مناسب لجميع المستثمرين. 74-89% من حسابات مستثمري التجزئة تخسر المال عند تداول العقود مقابل الفروقات.

أسئلة مكررة

لماذا سوق السكر متقلب جدا؟

يخضع سعر السكر للعديد من التأثيرات العالمية والوطنية. وتشمل هذه الرسوم الجمركية الحكومية وتكاليف الإنتاج وتغير المناخ وعدم الاستقرار الجيوسياسي. تؤثر عوامل العرض والطلب هذه على جميع تحركات السوق.

ما هي أدوات التداول التي يمكن استخدامها للسكر؟

تشمل أدوات تداول السكر العقود الآجلة والخيارات وعقود الفروقات والأسهم وصناديق الاستثمار المتداولة. كل هذه الأدوات تخلق نهج تداول فريدًا. يتم تداول السكر بشكل شائع عبر العقود الآجلة مثل السكر لا. 11. يعتبر هذا العقد هو المعيار القياسي لتجارة السكر الخام في جميع أنحاء العالم.

من هم أفضل الوسطاء لتداول السكر؟

سيعتمد أفضل الوسطاء لتداول السكر على متطلباتك من الأدوات والاستراتيجيات. في كلتا الحالتين ، يجب أن يقدموا هيكل رسوم شفافة ، ومنصة تداول مستقرة ، وحساب تجريبي ، وتطبيق جوال ، وتنظيم من مؤسسة مالية حسنة السمعة.

هل يمكنني شراء أسهم في قطاع تداول السكر؟

نعم ، هناك العديد من شركات تجارة السكر في العالم. إنها توفر فرصًا استثمارية جذابة ، حيث يتقلب سعر السهم مع سعر السكر. تشمل الشركات التي يجب النظر فيها شركة Sugar River Trading Co و Agrana Studen Sugar Trading GMBH و Sugar Industry Trading Co. Ltd (SITCO) و Sugar Mill Trading Co Harbour Island و United Sugar Trading Company N.V. و British Sugar PLC في المملكة المتحدة.

أين تقع شركات تجارة السكر؟

توجد شركات تجارة السكر في جميع أنحاء العالم بما في ذلك ماليزيا وإندونيسيا والهند ودبي ونيوزيلندا والإمارات العربية المتحدة وسنغافورة.