 |  |  |  |  |  |
Grunderna för handel med järnmalm
Järnmalm är det råmaterial som används för att skapa metalliskt järn och dess biprodukter, främst stål. Järn är en av världens viktigaste metaller, vilket råvaruexperten och forskningsanalytikern Jeffries Christopher LeFemina konstaterade 2009: "Järnmalm är kanske mer integrerad i den globala ekonomin än någon annan råvara". Som ett bevis på dess betydelse för världen har Business Research Company värderat den globala järnmalmsmarknaden till 405 miljarder USD år 2022.
De största järnmalmsproducenterna är Australien, Brasilien och Kina, som bidrog med 67% av den globala produktionen 2020, enligt US Geological Survey som publicerades 2022. Det året producerade Australien 912 miljoner metriska ton, Brasilien 338 miljoner metriska ton och Kina 360 miljoner metriska ton av metallmalmen.
Leta efter symbolen 62% Fe när du handlar med järnmalm.
Järnmalmens historia
Efter andra världskrigets slut fastställdes priserna på järnmalm i början av kalenderåret, i januari varje år, vid slutna möten mellan gruvarbetare och ståltillverkare, som fastställde ett referenspris för året. Så här fungerade prismodellen i allmänhet i årtionden, fram till 2000-talet, då många intressenter i leveranskedjan krävde större transparens.
Tillsammans med efterfrågan på mer frekventa prisöverenskommelser gav detta impulsen till förändring och införandet av swapclearing för järnmalm på flera internationella börser. Samtidigt har flera av världens största järnmalmsproducenter gått över från ett årligt referenspris till ett kvartalsvis indexbaserat prissättningssystem.
Vad påverkar priset på järnmalm?
Det finns två viktiga faktorer som påverkar handeln med järnmalm idag:
Kinas ekonomi
Även om Kina producerar den tredje största volymen järnmalm i världen måste landet importera stora mängder för att möta efterfrågan. Enligt rapporten World's Top Exports kommer Kina ensamt att stå för 70 % av den globala importen av järn 2021.
Eftersom Kina är så viktigt för järnmalmsmarknaden kan förändringar i efterfrågan och i landets ekonomi leda till stora svängningar i spotpriset på metallen. Till exempel tillkännagav Kinas femårsplan, som publicerades 2022, landets önskan att slutföra 102 stora infrastrukturprojekt som skulle bryta sig ur Covid-19-stoppet. Denna högre efterfrågan på järn för att producera det stål som kommer att användas för dessa projekt kan leda till en ökning av värdet på järnmalm och aktiekurserna för företag i leveranskedjan för järnmalm.
Effekter på försörjningskedjan
När man bedömer priset på järnmalm måste man också ta hänsyn till de effekter som förändringar i leveranskedjan kan få. Konflikten mellan Ryssland och Ukraina 2022 är ett bra exempel. Ryssland och Ukraina har de tredje (25 miljarder ton) respektive femte (6,5 miljarder ton) största järnmalmsreserverna i världen och är de största producenterna i Europa. Konflikten har begränsat exporten, vilket har lett till en ökning av spotpriset på järnmalm - inom loppet av bara två veckor efter starten av den ryska invasionen steg det med cirka 15 %.
Du måste också hålla ett öga på Australien och Brasilien, eftersom produktionen i dessa två länder kan påverkas av ogynnsamma väderförhållanden som stormar eller cykloner. I februari 2021 stoppade t.ex. kraftigt regn i Brasilien produktionen i vissa regioner, vilket minskade exporten med cirka 10 %. Som ett resultat av denna minskning steg priset på järnmalm till 174 USD den 1 mars, en ökning med 19 USD jämfört med den 1 februari.
Instrument för handel med järn
Jämfört med andra råvaror finns det färre sätt att investera i järnmalm. Nedan följer några av de mest populära handelsinstrumenten för privata investerare.
Terminer för järnmalm
Terminskontrakt för järnmalm är en relativt ny innovation. Ett terminskontrakt är ett derivat där båda parter kommer överens om att ingå en transaktion till ett angivet pris på ett framtida datum. Terminskontrakt för järnmalm finns tillgängliga i en rad olika kontraktslängder upp till flera år.
Chicago Mercantile Exchange och andra börser erbjuder kontantavräknade kontrakt, vilket innebär att köparen inte behöver ta fysisk besittning av råvaran när kontraktet löper ut. Många börser tillåter handlare att stänga sina kontrakt på vilken dag som helst fram till och med kontraktets sista handelsdag.
Optioner på järnmalm
Optioner på järnmalm fungerar på samma sätt som terminskontrakt, med den stora skillnaden att du kan välja om du vill utlösa kontraktet eller inte. Som ett resultat är investerare inte nödvändigtvis skyldiga att slutföra transaktionen, vilket gör järnmalmsoptioner attraktiva för hedging.
Optioner på järnmalm är i slutändan derivat som gör att du kan dra nytta av både prisuppgångar och prisnedgångar. Om du tror att priset på järnmalm kommer att stiga öppnar du ett köpkontrakt, och om du tror att priset kommer att sjunka öppnar du ett säljkontrakt.
Aktier i järnmalm
Om du inte vill investera direkt i järnmalm kan du handla med aktier i företag som bryter järnmalm eller är involverade i leveranskedjan. Rio Tinto, Vale och BHP är tre av världens största järnmalmsproducenter. Ett annat exempel är Glencore, som marknadsför järnmalm över hela världen.
Aktiekurserna för dessa företag påverkas av samma faktorer som påverkar järnmalmspriserna, men de kommer sannolikt också att påverkas av andra faktorer. Rio Tinto har till exempel investeringar i produktion av andra råvaror, särskilt koppar och aluminium.
Aktiekurserna kan påverkas av faktorer som har att göra med hur de bedriver sin verksamhet. Till exempel kvartalsvisa resultatrapporter, intäktsprognoser och förändringar i ledningen.
ETF:er för järnmalm
Tack vare börshandlade fonder (ETFer) kan investerare handla med flera järnmalmsrelaterade tillgångar på samma gång. Ett bra exempel är iShares MSCI Global Metals and Mining Producers ETF, som innehåller aktier som BHP Group och Rio Tinto.
En av de främsta fördelarna med att investera i en ETF är att den består av flera aktier och därför kan vara mindre känslig för stora kurssvängningar. Om till exempel värdet på järnmalmshandeln sjunker kan de andra tillgångarna som utgör ETF:en förbli oförändrade eller till och med stiga. I denna situation, eftersom fonden är diversifierad, kan det totala värdet på ETF:en inte förändras mycket.
Å andra sidan, om priset på järnmalm stiger kraftigt men de andra tillgångarna som ETF:en består av inte gör det, kommer du inte att gynnas lika mycket. Det är därför många använder ETF:er som långsiktiga investeringar.
Jämförelse av aktiemäklare
| Mäklare |  |
|---|---|
| Courtageavgifter Aktier | Inga provisioner för en maximal månadsvolym på 100 000 EUR och sedan 0,20%. |
| Demokonto | Ja |
| Vår åsikt | Handel utan provision, men med ett val av värdepapper begränsat till 3289 aktier och 358 ETF. |
 | |
| Investering innebär risk för förlust | |
CFD:er för järnmalm
CFD-kontrakt (Contracts for Difference) är ett populärt derivat bland daytraders och är allmänt tillgängliga från online-mäklare. De gör att du kan spekulera i prisrörelserna för ett brett spektrum av tillgångar utan att behöva köpa de underliggande tillgångarna.
CFD:er kräver i allmänhet en liten mängd kapital jämfört med terminer och optioner, och de kan handlas på hävstångsbasis, vilket innebär att du kan öka din handelsstyrka avsevärt med relativt små satsningar.
Till exempel innebär en insats på 100 USD med en hävstång på 1:10 att värdet på handeln är 1 000 USD, inte bara 100 USD - även om det är viktigt att notera att detta också multiplicerar förluster med samma belopp.
CFD-mäklare
| Brokers | Plattform | Reglering | Eröffnen Sie ein Demokonto |
|---|---|---|---|
 | MetaTrader 4 och 5 AvaOptions | ASIC, CBFSAI, FRSA, BVI FSC, FSCA, JFSA, OCRCVM |  |
 | MetaTrader 4 och 5 cTrader, TradingView | FCA, ASIC, CySEC, BaFin, DFSA, SCB, CMA | |
| xStation 5 | FCA, KNF, CySEC, BIFSC, CNMV, DFSA | |
 | MetaTrader 4 och 5 | CySEC, FCA, ASIC, JSC, OCRCVM, FSCA | |
 | MetaTrader 4 och 5 ActivTrader, TradingView | FCA, CSSF, SCB, BACEN & CVM, CMVM | |
 | IG, ProRealTime, MT4, L2 Dealer | FCA, BaFin, ASIC, FINMA, FSCA, MAS, FMA, DFSA, JFSA, CFTC | |
 | MetaTrader 4 cTrader Skilling Trader | CySEC, FCA, FSA | |
| ASIC: Australia, BaFin: Alemania, BIFSC: Belice, BVI FSC: Islas Vírgenes Británicas, BACEN & CVM: Brasil, CySEC: Chipre, CNMV: España, CMVM: Portugal, CSSF: Luxemburgo, CFTC: EE.UU., CBFSAI: Irlanda, CMA: Omán,, DFSA: Dubai, FCA: Reino Unido, FINMA: Suiza, FSPR - FMA: Nueva Zelanda, FRSA: Abu Dhabi, FSA: Seychelles, FSCA: Sudáfrica, JFSA: Japón, JSC: Jordania, KNF: Polonia, MAS: Singapur, OCRCVM: Canadá, SCB: Bahamas, VFSC: Vanuatu. | |||
| CFD-handel innebär en betydande risk för förlust och är därför inte lämplig för alla investerare. 74-89 % av de privata investerarna förlorar pengar på CFD-handel. | |||
Strategier för handel med järn
Fundamentala faktorer
Prisrörelser på järnmalm påverkas till stor del av fundamenta och aktuella händelser. Till exempel kommer nyheter om dåliga väderprognoser som kan påverka järnmalmsproduktionen sannolikt att driva järnhandelspriserna högre. Det kan vara svårt att utvärdera dessa händelser, eftersom det inte alltid är klart hur vissa nyheter eller tillkännagivanden kommer att påverka priset, om alls, och det kan finnas många händelser med motstridiga effekter.
Trots detta bör du överväga att prenumerera på en nyhetspublikation eller följa råvaruhandelsexperter på sociala medier för att hålla dig informerad.
Scalping
Scalping är en högfrekvent daglig handelsstrategi som innebär att man drar nytta av små rörelser under en kort tidsperiod. När du letar efter mycket små rörelser i värdet på järnmalm och gör många affärer börjar de små vinsterna att adderas och göra strategin lönsam.
För bästa chans att lyckas är det viktigt att handla med låg slippage och hög likviditet, eftersom marginalerna är snäva och förseningar i utförandet kan minska eller till och med utplåna vinster.
Handla på momentum
Denna strategi för handel med järnmalm innebär att man letar efter perioder då positiva eller negativa trender är tillräckligt dynamiska för att överskrida ett typiskt prisintervall.
Om ett järnmalmsinstrument till exempel har ett starkt positivt momentum när det närmar sig en motståndsnivå kan du öppna en lång CFD-handel med antagandet att pristrenden kommer att fortsätta. Stäng kontraktet i tid för att låsa in vinster innan trenden vänder.
Fördelarna med handel med järn
- En mycket volatil tillgång med vinstpotential
- En mängd olika instrument för handel med järn är tillgängliga för privata investerare.
- De bästa mäklarna erbjuder flera strategier för järnhandel.
Nackdelar med järnhandel
- Bristande transparens i spotpriser på grund av handelsarrangemang med stängda dörrar.
- Priserna kan påverkas kraftigt av globala händelser som är svåra att förutse.
- Handel med järnmalm erbjuds av ett begränsat antal legitima mäklare.
Handelstider
Handelstiderna för järnmalm beror på vilken råvarubörs du använder. CME Groups järnmalmsterminer kan till exempel handlas mellan söndag kl. 18.00 och fredag kl. 17.00 EST, med en timmes paus kl. 17.00 varje dag.
Det finns dock en stor variation mellan olika börser, och järnmäklare sätter ofta sina egna tider för handel med råvaror.
Ett sista ord om handel med järnmalm
Handel med järnmalm är en potentiellt lukrativ investeringsmöjlighet. Med priser som fluktuerar så mycket och ofta finns det gott om instrument och företag som du kan handla med och dra nytta av. Om du är nybörjare på järn eller råvaror i allmänhet är det värt att ta sig tid att granska strategierna och få en grundlig förståelse för de ekonomiska aspekterna av järnmalmsmarknaden.
Vanliga frågor
Vad är handel med järnmalm?
Järnhandel innebär att investera i priset på järnmalm, antingen genom instrument som terminer och CFD:er, eller genom järnmalmsföretag och relaterade aktier. Järn är en av de viktigaste metallerna i världen idag, eftersom det är en viktig komponent i infrastrukturprojekt. Cirka 98 % av järnet används för att tillverka stål.
Vilka instrument kan jag använda för att handla järnmalm?
Du kan börja handla järnmalm genom att använda derivat som CFD:er, som används för att handla spekulativt direkt på metallens prisrörelser. Du kan också investera i järnmalmsgruvbolag eller järn-ETF:er, även om dessa påverkas av faktorer som inte enbart är relaterade till järnmalm, så du måste se till att du tar hänsyn till dem.
Var kan jag göra en teknisk analys av järnmalm?
Plattformar som TradingView är bra resurser för att utföra teknisk analys och plotta affärer. Andra populära plattformar inkluderar MetaTrader 4 och MetaTrader 5, som har en rad diagram och indikatorer som hjälper dig att handla järnmalm.
Var är handelsföretag för järnmalm baserade?
Det finns handelsföretag för järnmalm i många länder runt om i världen. Även om det är vanligt att hitta företag i de länder där järnmalm oftast produceras, såsom Australien och Kina, är det möjligt att hitta företag i olika länder runt om i världen, inklusive Indien, Kenya, Uganda, Singapore och USA.
Är järnmalm den bästa metallen att handla med?
Järnmalm kan vara en bra råvara att handla med, med stora prissvängningar som genererar vinster. På grund av dess volatilitet kan det dock vara svårt att lyckas med handel med järnmalm, så det är värt att ta sig tid att studera metallen. Detta kan göras genom online-resurser som böcker, e-böcker, instruktions PDF-guider och videor.
Du kan också hitta och registrera dig för onlinekurser som beskriver ekonomin i järnmalm och lär ut användbara tips och tricks att tänka på när du investerar. Ett annat alternativ är att gå med i onlinegrupper som diskuterar hur de tjänar pengar på järnmalmshandel på sociala medier.