 |  |  |  |  |  |
Vad är behållna vinstmedel (RE)?
Balanserade vinstmedel är den del av ett företags nettoinkomst som inte betalas ut som utdelning utan återinvesteras i verksamheten.
Den kan användas för att finansiera nya tillväxtinitiativ, betala av skulder eller för andra ändamål.
Återhållna vinstmedel tillhör företagets aktieägare och kan delas ut till dem genom aktieåterköp eller andra metoder.
Formeln är följande:
- RE = Nettovinst - Utdelningar.
Om ett företag har ackumulerade vinster som överstiger de totala förlusterna har det ackumulerade vinstmedel i sin balansräkning.
Vilka är de transaktioner som påverkar de balanserade vinstmedlen?
Det finns flera typer av transaktioner som kan påverka ett företags balanserade vinstmedel.
Dessa inkluderar:
Intäkter och kostnader
Nettointäkter är det totala beloppet av intäkter som ett företag tjänar, minus eventuella kostnader.
Därför kommer varje förändring i intäkter eller kostnader att påverka det balanserade resultatet.
Utdelningar
Utdelningar är utbetalningar till aktieägarna från ett företags vinst.
Eftersom utdelningar betalas ut ur nettovinsten minskar de de behållna vinstmedlen.
Återköp av aktier
När ett företag köper tillbaka en del av sina emitterade och utestående aktier har transaktionen en indirekt inverkan på de balanserade vinstmedlen.
Återhållna vinstmedel och egna aktier blir en del av balansräkningens avsnitt om eget kapital, vilket innebär att de medel som finns tillgängliga för att betala utdelning minskar.
Vad är syftet med behållna vinstmedel?
Företag kan använda sina vinstmedel för flera olika ändamål.
Dessa inkluderar:
Finansiering av tillväxt
En av de vanligaste användningarna av behållna vinstmedel är att finansiera tillväxtinitiativ.
Det kan handla om expansion till nya marknader, utveckling av nya produkter eller investeringar i ny teknik.
Genom att återinvestera vinsten i verksamheten kan företagen finansiera dessa initiativ utan att ta ytterligare skulder.
Återbetalning av skulder
En annan vanlig användning är att betala av utestående skulder och lån.
Detta kan bidra till att förbättra ett företags finansiella hälsa och minska dess räntebetalningar.
Utdelning till aktieägare
Slutligen kan de också delas ut till aktieägarna i form av aktieåterköp eller utdelning.
Detta kan ge aktieägarna en avkastning och bidra till att se till att de förblir investerade i företaget.
När ska vinstmedel betalas ut?
Det finns ingen fast regel för när vinstmedel ska betalas ut.
I slutändan är det styrelsen som bestämmer hur dessa medel bäst ska användas.
Det finns dock några faktorer som kan påverka detta beslut, till exempel företagets behov och aktieägarnas önskemål.
Företagets behov
Om ett företag behöver pengar för att finansiera tillväxtinitiativ eller betala av skulder kan det vara bättre att behålla vinsten än att dela ut den.
Aktieägarnas önskemål
Om aktieägarna vill ha avkastning på sina investeringar kan företaget välja att betala utdelning eller återköpa aktier.
Skattemässiga överväganden
Slutligen kan skatteöverväganden också spela en roll i beslutet att betala ut behållna vinster.
Utdelningar beskattas i allmänhet till en lägre skattesats än andra former av inkomster, så företag kan välja att dela ut dessa medel till aktieägarna i stället för att återinvestera dem i verksamheten.
Återhållna vinstmedel kan vara ett värdefullt verktyg för företag som vill finansiera tillväxt eller betala av skulder.
Det finns dock ingen enhetlig lösning för att avgöra när dessa medel ska betalas ut.
Beslutet att dela ut vinstmedel måste fattas från fall till fall, med hänsyn till företagets behov och aktieägarnas önskemål.
Avkastning på behållna vinstmedel (RORE)
Avkastning på behållna vinster (RORE) är ett mått på lönsamheten i ett företags återinvesteringsstrategi.
Det beräknas på följande sätt:
- RORE = (senaste vinst per aktie - första periodens vinst per aktie) / (ackumulerad vinst per aktie för perioden - ackumulerad utdelning för perioden).
RORE kan vara ett användbart mått för att bedöma ett företags förmåga att generera avkastning.
En hög RORE indikerar att företaget kan generera en betydande avkastning på sina återinvesterade vinster.
Hur påverkar RORE aktieägarna?
RORE kan ha en direkt inverkan på aktieägarna.
En hög RORE indikerar att företaget kan generera hög avkastning från sin återinvesteringsverksamhet.
Detta kan leda till högre utdelningar och ett högre aktiekursvärde samt ökat aktieägarvärde.
Omvänt indikerar en låg RORE att företaget inte genererar tillräcklig avkastning på sina återinvesterade vinster.
Detta kan leda till lägre utdelningar och aktiekurser samt lägre aktieägarvärde.
RORE är ett viktigt mått för att bedöma ett företags investeringsstrategi.
En hög RORE indikerar att företaget kan generera hög avkastning från sin återinvesteringsverksamhet.
Detta kan vara fördelaktigt för aktieägarna, eftersom det kan leda till högre utdelningar och aktiekurser.
Vad är en bra RORE?
Det finns inget entydigt svar på denna fråga, eftersom definitionen av ett "bra" RORE varierar från företag till företag.
En allmän riktlinje är dock att en RORE på 10 procent eller mer anses vara bra.
Vilken bokslutsrapport visar behållna vinstmedel?
Kontot för balanserade vinstmedel finns i ett företags balansräkning och visar företagets ackumulerade vinster (eller förluster).
Kontot för balanserade vinstmedel finns i ett offentligt företags kvartals- och årsredovisningar.
Det är ett viktigt finansiellt dokument som ger en inblick i ett företags lönsamhet och återinvesteringsstrategi.
Aktieägare och investerare använder denna information för att bedöma ett företags resultat och fatta investeringsbeslut.
Inskränkt behållna vinstmedel
Restricted retained earnings är medel som styrelsen har avsatt för ett specifikt ändamål.
Vanligtvis är dessa medel avsedda för framtida investeringar eller expansionsplaner.
Restricted retained earnings kan vara ett användbart verktyg för företag som vill finansiera tillväxt eller expandera sin verksamhet.
Genom att avsätta dessa medel i förväg kan företagen undvika att behöva anskaffa ytterligare kapital genom skuld- eller aktiefinansiering.
Restricted retained earnings är inte tillgängliga för utdelning till aktieägarna.
Det innebär att de inte kan användas för att betala utdelning eller köpa tillbaka aktier.
I stället måste dessa medel återinvesteras i verksamheten.
Restricted retained earnings kan vara en värdefull finansieringskälla för företag som vill expandera sin verksamhet.
Det är dock viktigt att notera att dessa medel inte kan användas för att betala utdelning eller köpa tillbaka aktier.
Ofördelade vinstmedel
Ofördelade vinstmedel är medel som inte har avsatts av styrelsen för ett specifikt ändamål.
Dessa medel är tillgängliga för utdelning till aktieägarna i form av utdelning eller återköp av aktier.
Ofördelade behållna vinstmedel kan vara en användbar finansieringskälla för företag som vill återföra pengar till aktieägarna.
Genom att betala utdelning eller återköpa aktier kan företagen minska antalet utestående aktier, vilket kan leda till en ökning av aktiekursen.
Ofördelade vinstmedel används i allmänhet inte för att finansiera expansions- eller tillväxtplaner.
I stället återförs dessa medel vanligtvis till aktieägarna genom utdelning eller återköp av aktier.
Utdelningar och återköp av aktier
Utdelningar och aktieåterköp är två vanliga sätt för företag att återföra pengar till aktieägarna.
Utdelningar är periodiska utbetalningar till aktieägarna från ett företags vinster.
Utdelningar betalas vanligtvis kvartalsvis, men kan betalas mer eller mindre ofta beroende på företagets policy. Vissa företag betalar utdelning varje månad.
Återköp av aktier innebär att ett företag köper tillbaka sina egna aktier från aktieägarna.
Detta minskar antalet utestående aktier, vilket kan leda till en ökning av aktiekursen.
Utdelningar och återköp av aktier kan finansieras från företagets behållna vinstmedel.
Vad är bäst: utdelning eller återköp av aktier?
Det finns inget enkelt svar på denna fråga.
Varje företag har sina egna unika omständigheter som avgör om utdelning eller återköp av aktier är det bästa sättet att återföra pengar till aktieägarna.
Här är några faktorer som företagen bör ta hänsyn till innan de fattar detta beslut:
- Företagets finansiella ställning
- Företagets skatteskulder
- Företagets återinvesteringsbehov.
- Aktieägarnas önskemål.
I slutändan beror beslutet att betala utdelning eller återköpa aktier på en mängd olika faktorer och måste fattas från fall till fall.
Inkomst och behållna vinstmedel: Vad är skillnaden?
Inkomst och behållna vinstmedel är två viktiga finansiella begrepp som ofta används omväxlande.
De två begreppen har dock olika betydelser och implikationer.
Intäkter är den totala summan pengar som ett företag tjänar på sin affärsverksamhet.
Det kan vara från försäljning av varor eller tjänster, ränteintäkter eller andra källor.
Balanserade vinstmedel är den del av ett företags vinst som inte delas ut till aktieägarna.
Dessa medel kan återinvesteras i verksamheten eller användas för att betala utdelning.
Även om inkomst och behållna vinstmedel är relaterade är de inte samma sak.
Jämförelse av aktiemäklare
| Mäklare |  |
|---|---|
| Courtageavgifter Aktier | Inga provisioner för en maximal månadsvolym på 100 000 EUR och sedan 0,20%. |
| Demokonto | Ja |
| Vår åsikt | Handel utan provision, men med ett val av värdepapper begränsat till 3289 aktier och 358 ETF. |
 | |
| Investering innebär risk för förlust | |
Balanserade vinstmedel - Vanliga frågor
Vad är balanserade vinstmedel?
Balanserade vinstmedel är den del av ett företags vinst som inte delas ut till aktieägarna.
Dessa medel kan återinvesteras i företaget eller användas för att betala utdelning.
Hur beräknas de behållna vinstmedlen?
Inbehållna vinstmedel beräknas genom att ta ett företags nettovinst och dra av eventuella utdelningar som har betalats.
Denna siffra kan sedan föras över till nästa period för att beräkna den behållna vinsten för den perioden.
Varför är det viktigt med balanserade vinstmedel?
Balanserade vinstmedel är viktiga eftersom de representerar den del av ett företags vinst som kan användas för att finansiera tillväxt- och expansionsplaner.
Genom att återinvestera dessa medel i verksamheten kan företagen driva på tillväxten utan att behöva förlita sig på extern finansiering, vilket skapar ytterligare skulder.
Vilka är de olika typerna av behållna vinstmedel?
Vilka är de olika typerna av behållna vinstmedel?
Hur påverkar utdelningar de behållna vinstmedlen?
Utdelningar påverkar avkastningen på eget kapital eftersom de utgör en vinstutdelning till aktieägarna.
När ett företag betalar utdelning minskar mängden medel som är tillgängliga för behållning.
Detta kan påverka ett företags förmåga att finansiera tillväxt eller expansion med hjälp av behållna vinstmedel.
Vad är skillnaden mellan intäkter och balanserade vinstmedel?
Intäkter representerar den totala summan pengar som kommer in i ett företag, medan balanserade vinstmedel representerar den del av vinsten som inte betalas ut till aktieägarna.
Vilka är fördelarna och nackdelarna med RE?
Fördelarna med RE är att de kan användas för att finansiera tillväxt eller expansion utan att dra på sig skulder.
Nackdelarna med balanserade vinstmedel är att de kan binda kontanter som skulle kunna användas för andra ändamål, såsom utdelningar eller aktieåterköp.
Vad händer med balanserade vinstmedel när ett företag säljs?
När ett företag säljs beror vad som händer med företagets kassa på villkoren för försäljningen.
De kan betalas till befintliga aktieägare eller vidarebefordras till den nya ägaren, beroende på villkoren för försäljningen.
Hur beskattas balanserad vinst?
Balanserade vinstmedel beskattas inte förrän de delas ut till aktieägarna som utdelning. Utdelning beskattas med aktieägarens individuella skattesats.
Till exempel, om ett företag har 1 000 USD i behållen vinst och betalar 500 USD i utdelning, kommer aktieägaren att beskattas för 500 USD i utdelningsinkomst.
Finns det några risker förknippade med balanserad vinst?
Det finns några risker förknippade med RE.
För det första, om ett företag har en stor mängd kvarhållen vinst, kan det vara svårt att hitta tillräckligt bra investeringsmöjligheter för att återinvestera dessa medel.
I huvudsak kan kontanter ackumuleras, vilket resulterar i en alternativkostnad.
Kontanter är den sämsta långsiktiga investeringen och dess avkastning äts till stor del upp av inflation och ränteskatter över tid.
För det andra, om ett företag betalar ut för många utdelningar, kanske det inte har tillräckligt med kvarhållna vinstmedel för att finansiera framtida tillväxt eller göra lönsamma förvärv.
Slutligen, om ett företag säljs, kan balanserad vinst betalas ut till aktieägarna som en del av försäljningslikviden.
Detta kan resultera i en skattesedel för aktieägarna om utdelningsinkomsten är skattepliktig.
Vad händer när REs är negativa?
När balanserade vinstmedel är negativa betyder det att företaget har förlorat pengar över tiden.
Detta kan hända av ett antal anledningar, inklusive fokus på tillväxt snarare än vinster, dåliga investeringar, dålig förvaltning eller en nedgång i ekonomin eller industrin.
Om ett företags balanserade vinstmedel är negativa kan det vara svårt att ta fram nytt kapital, eftersom investerare kan vara ovilliga att investera i ett företag som har en historia av förluster.
Ditt företags REs visas i dess finansiella rapporter (dvs balansräkningen).
Hur får jag tillgång till mitt företags RE-status?
Denna information finns vanligtvis tillgänglig på företagets hemsida eller från din mäklare eller finansiell rådgivare.
Sammanfattning - Balanserad vinst
Balanserad vinst är den del av ett företags vinst som inte betalas ut som utdelning, utan behålls av företaget.
Detta kan göras av en mängd olika skäl, inklusive återinvestera vinster i verksamheten, betala av skulder eller betala särskild utdelning.
Det finns några viktiga saker att komma ihåg om balanserade vinstmedel:
- De är en del av ett företags vinst.
- De kan användas för en mängd olika ändamål, inklusive återinvestering, återbetalning av skulder och betalning av särskild utdelning.
- Balanserad vinst kan påverka ett företags aktiekurs.
Mängden kvarhållen vinst som ett företag har kan ge insikt om dess ekonomiska hälsa och tillväxtpotential.
Ett företag med stora behållna vinstmedel kan återinvestera i sin verksamhet och växa utan att tillgripa extern finansiering.
Omvänt kan ett företag med liten eller ingen kvarhållen vinst kämpa ekonomiskt och få svårt att växa utan att låna pengar.
Om du funderar på att investera i ett företag är det viktigt att titta på dess kvarhållna vinstmedel för att få en uppfattning om hur det använder sina vinster.
| Föregående : Vad är ett företags börsvärde? | Följande : Finansiella nyckeltal för att bedöma en aktieportföljs resultat. |