Chartistiska figurer: känna igen de viktigaste modellerna inom teknisk analys

Chartistiska figurer eller grafiska mönster är bilder av prisutvecklingen som har ett prediktivt värde. Dessa mönster återspeglar interaktionen mellan tjurar (köpare) och björnar (säljare) på marknaden. Eftersom denna interaktion styrs av lagarna för mänskligt massbeteende (eller psykologi för masshandel), som är konstanta, kommer de resulterande prismönstren ofta att ha en igenkännbar form och i allmänhet leda till förutsägbara prisrörelser.

Syftet med teknisk analys av diagramfigurer är att identifiera valutakursrörelser som upprepas ofta över tid. I allmänhet identifierar en valutahandlare bildandet av en känd diagramfigur för att ta en position när den bryter ut. Dessa figurer klassificeras i två kategorier: vändnings- eller fortsättningsfigurer efter en konsolidering.

Enligt historiska statistiska uppgifter är triangelfigurer de mest lönsamma. Här är några vanliga diagramfigurer på valutamarknaden.

Figurer som indikerar fortsatt trend

Figurer som indikerar fortsatt trend uppträder när marknaden tar en paus efter en stark riktad rörelse. Denna konsolideringsfas gör det möjligt för operatörerna att ta hem vinster eller ompositionera sig innan den ursprungliga trenden återupptas.

Dessa mönster är särskilt uppskattade eftersom de ofta erbjuder tydliga konfigurationer med väl definierade tekniska nivåer. Bland de mest kända fortsättningsmönstren finns trianglar, flaggor, vimplar och rektanglar.

När ett genombrott sker i riktning mot den tidigare trenden, helst åtföljt av en ökning av volymerna, ökar sannolikheten för en långvarig rörelse avsevärt.

Trendvändningsmönster

Trendvändningsmönster signalerar en möjlig förändring av marknadsdynamiken. De uppträder vanligtvis efter en långvarig uppåt- eller nedåtgående trend och återspeglar en gradvis avmattning av den pågående rörelsen.

Dessa mönster är ofta mer komplexa att handla, eftersom deras validering kräver tålamod och en tydlig bekräftelse. Axel-huvud-axel, dubbla toppar eller trippelbottnar är några av de mest använda mönstren för att upptäcka en potentiell vändning.

Ett tydligt brott av nyckelnivåer, såsom halslinjen (neckline), är nödvändigt innan man överväger att ta en position.

Neutrala eller oklara diagramformationer

Vissa formationer ger ingen omedelbar riktningsindikation. De återspeglar en tillfällig balansfas mellan köpare och säljare, där marknaden väntar på en katalysator för att välja riktning.

Symmetriska trianglar eller vissa faser av priskompression ingår i denna kategori. I detta fall är det endast ett faktiskt genombrott av stödet eller motståndet som kan avgöra riktningen för nästa rörelse.

Dessa figurer kräver en rigorös riskhantering, eftersom falska genombrott är vanliga.

Hur man använder diagramfigurer i trading

Diagramfigurer ska aldrig användas isolerat. För att öka deras tillförlitlighet rekommenderas det att kombinera dem med andra element av teknisk analys, såsom stöd- och motståndsnivåer, volymer eller indikatorer som RSI eller MACD.

Det är också viktigt att vänta på en tydlig bekräftelse av figuren innan man går in i en position. Att förutse ett genombrott utsätter ofta för falska signaler och onödiga förluster. En god hantering av stop loss är fortfarande nödvändig, även i de renaste konfigurationerna.

Begränsningar och vanliga fel

Alla chartistiska figurer fungerar inte systematiskt. Deras effektivitet beror i hög grad på marknadssituationen, den tidsenhet som används och kvaliteten på det observerade genombrottet.

Bland de vanligaste felen finns:

• tolkning av för små eller felaktigt formade mönster,
• genombrott utan volym,
• bristande respekt för den underliggande trenden,
• eller trading av mönster på marknader med låg likviditet.

Att förstå dessa begränsningar gör det möjligt att använda chartistiska mönster med större omdöme och realism.

Slutsats

Chartistiska mönster är en utmärkt utgångspunkt för att lära sig att läsa finansmarknaderna. Om man behärskar dem väl erbjuder de en strukturerad ram för att analysera diagram och bygga upp konsekventa strategier.

Trading CFD bygger på spekulation och innebär en betydande risk för förlust, så det är inte lämpligt för alla investerare (74-89% av de privata investerarnas konton förlorar pengar).