Warum zwei Traders dasselbe Chart auf sehr unterschiedliche Weise sehen können

Es ist merkwürdig, dass man zwei verschiedene Traders nehmen kann und ihnen genau dasselbe Chart und Handelsmuster geben kann, und man wird sehr unterschiedliche Ergebnisse erhalten. Da alle anderen Dinge gleich sind, wie z.B. Wissen, Erfahrung und Zugang zu Informationen, warum verhalten sich zwei verschiedene Traders so unterschiedlich, wenn sie sich genau dieselben Marktdaten ansehen?

Es gibt tatsächlich eine Fülle von Gründen, warum wir zu unterschiedlichen Schlussfolgerungen kommen können. Ich hoffe, dass dieser Artikel Sie zum Nachdenken über die Tatsache anregt, dass auf dem Markt mehrere Perspektiven gleichzeitig existieren können, nämlich Ihre und die Ihrer Gegner (die auf der anderen Seite Ihrer Position). Wenn Sie über diese verschiedenen Perspektiven nachdenken und darüber, warum es sie vielleicht gibt, können Sie nur dazu beitragen, ein besserer Trader zu werden.

Position zu riskant

Wenn ein Trader bei einem Handel im Verhältnis zu seinem Gesamtnetzwert ein hohes Risiko eingeht, ist er emotional in diesen Handel investiert. Dies mag wie gesunder Menschenverstand erscheinen, aber die Auswirkungen sind ziemlich tiefgreifend...

Wenn man sich zu sehr in einen Handel oder eine Investition einmischt, ist die Wahrscheinlichkeit größer, dass man einen Fehler macht. Aus diesem Grund können zwei Händler buchstäblich im selben Handel tätig sein, aber wenn einer von ihnen einen viel höheren Prozentsatz seines Nettovermögens riskiert hat, wird er das Diagramm höchstwahrscheinlich auf eine ganz andere Weise sehen und anders reagieren.

Man muss sich vor Augen halten, dass man mit jedem Tick auf dem Diagramm umso emotionaler wird, je mehr Geld man in Gefahr ist. Wenn Sie hochgradig emotional sind (normalerweise, weil Sie sich finanziell zu sehr engagieren), sehen Sie eine kurzfristige Wende eher als eine bevorstehende Marktkorrektur, die über Ihren Einstiegspunkt hinausgehen und Sie Geld verlieren könnte. Was tun Sie also? Es ist unvermeidlich, dass Sie angesichts der starken Emotion der Angst entweder diese Position für einen wahrscheinlich sehr geringen Gewinn gegenüber dem, was Sie hatten, verlassen (da Sie aussteigen, während sich der Markt wieder auf Ihren Einstiegspunkt zubewegt), oder Sie werden nahe an der Gewinnschwelle aussteigen. Natürlich ist das immer viel besser als ein Verlust, aber es kann sehr schmerzhaft sein und Ihren Geisteszustand stören und zu mehr Fehlern führen.

Für den Trader, der sich nicht zu sehr engagiert hat, kann dieselbe Korrektur anders betrachtet werden; als eine einfache Marktkorrektur. Er kann dann seine Position halten und im Spiel sein, da sich der Preis umgedreht hat, als der vorherige Trader weggelaufen ist.

Dies ist nur ein Beispiel dafür, wie ein übermäßiges Risiko oder eine übermäßige Bindung an eine Position zu Panik und Sabotage führen kann.

Um meinen Punkt zu wiederholen, zwei Trader, der eine hat zu viel riskiert, der andere hat einen viel geringeren Betrag riskiert, derjenige, der zu viel riskiert hat, wird fast immer in Panik geraten und den Handel verderben, derjenige, der nicht zu viel riskiert hat, wird eher ein günstiges Trading-Ergebnis haben.

Verzerrung der Position

Allein die Tatsache, dass Sie sich in einer Position befinden, kann dazu führen, dass Sie den Chart anders sehen als ein Händler, der keine Position auf diesem Markt eingenommen hat. Selbst wenn Sie innerhalb Ihrer Risikoparameter pro Handel bleiben und Ihren Handelsplan buchstabengetreu befolgen, werden Sie zumindest geringfügig von der Tatsache beeinflusst, dass Sie Ihr Geld auf der Linie haben und es verlieren könnten. Dies ist im Wesentlichen der Grund, warum der Handel nicht einfach ist und nicht für Menschen mit schwachem Verstand oder leicht beeinflussbaren Persönlichkeiten geeignet ist.

Sie haben sicherlich bemerkt, dass Sie beim Trading auf einem Demokonto bessere Ergebnisse erzielen als beim Trading mit echtem Geld. Der Schlüssel zum Erfolg liegt also darin, zu versuchen, Geld zu vergessen und in den Aktienmarkt und den Devisenmarkt zu investieren, als wäre alles ein Spiel und Geld nur eine Möglichkeit, Punkte zu zählen, sozusagen eine Punktezählung. Die einzige Möglichkeit, dies effektiv zu tun, ist, sich nicht zu sehr zu engagieren. Im Grunde genommen muss man versuchen, den Chart so zu betrachten, als ob man keine Position auf dem Markt hätte, auch wenn man eine hat.

Verzerrung der Aktualität aufgrund von Handelsergebnissen

Zwei Trader, die mit derselben Konfiguration auf demselben Chart handeln, sehen dieses Chart möglicherweise aufgrund der so genannten Recency Bias" unterschiedlich. Voreingenommenheit in Bezug auf die Aktualität bedeutet, dass Sie aufgrund einer Erfahrung, die Sie kürzlich mit derselben oder einer ähnlichen Sache gemacht haben, eine Voreingenommenheit, Meinung oder ein Gefühl für etwas haben. Zum Beispiel könnte Händler A das gleiche Szenario bereits gesehen und einen Verlusthandel getätigt haben, während Händler B unter ähnlichen Marktbedingungen wie denjenigen, die er derzeit erlebt, Geld verdient haben könnte.

Privatanleger neigen dazu, der Performance hinterherzujagen, indem sie sich oft in eine Anlageklasse hineinzwängen, wenn diese ihren Höhepunkt erreicht hat und kurz davor ist, sich nach unten zu drehen. Da die Investitionen in letzter Zeit zugenommen haben, glauben die Investoren, dass dies auch weiterhin der Fall sein wird. Als Menschen werden wir alle stärker von den jüngsten Ereignissen beeinflusst als von vergangenen Ereignissen, das gehört zum Menschsein. Dies kann im Handel gut oder schlecht sein. Marktbedingungen, die stark trendorientiert sind, machen den Recency Bias vorteilhaft; denn wenn Sie weiterhin im Trend zum Retracement liegen, werden Sie wahrscheinlich weiterhin Geld verdienen. Wenn sich der Trend jedoch ändert und der Markt beginnt, sich seitwärts zu bewegen, riskieren Sie, abgewürgt zu werden, wenn Sie nicht schnell die Preisaktion lesen und erkennen, dass sich die Bedingungen ändern.

Es ist interessant, dass es viele verschiedene Persönlichkeitsvorurteile gibt, die die Wahrnehmung des Marktes durch den Einzelnen beeinflussen können.

Zu sehr an den Markt oder die ursprüngliche Vision gebunden

Menschen können sich aus verschiedenen Gründen emotional an Charts / bestimmte Märkte oder einfach an ihre ursprüngliche Sichtweise eines Charts binden, nicht nur weil sie sich zu sehr finanziell engagieren.

Nehmen Sie einen Trader, der umfangreiche Recherchen über einen Markt durchgeführt und das Chart viel studiert hat, wird er sich wahrscheinlich an eine Ansicht hängen. Er wird das Gefühl haben, dass die Zeit, die er mit dem Studium des Marktes verbracht hat, einen Wert haben muss, und er wird den Gedanken nicht ertragen können, dass der Markt nicht das tut, was er will. Dies wird ihn dazu veranlassen, nach Zeitungsartikeln und Webartikeln zu suchen, die seine Ansicht über das Diagramm unterstützen (schließlich kann man online jede Meinung zu allem finden). Im Wesentlichen geht es darum, sich von Arroganz und Ego diktieren zu lassen. Man kann sich zu sehr an ein Diagramm hängen, einfach weil man nicht glauben will, dass man sich irrt oder dass die ganze Forschung umsonst war.

Dies wird im Wesentlichen als "overconfidence bias" bezeichnet. Es liegt daran, dass man zu viel Zeit damit verbringt, einen Markt zu studieren und sich davon zu überzeugen, dass man mit dem, was als nächstes passiert, Recht hat. Trader werden auch übermütig nach einem erfolgreichen Handel, weil sie dazu neigen, ihre jüngste Entscheidung zu optimistisch zu sehen und zu viel des Gewinns auf etwas zurückführen, das sie getan haben, und nicht nur auf ein statistisches Ereignis.

Ein anderer Trader, der diese mentale Barriere nicht hat, weil er die Forschung und Studie nicht durchgeführt hat, ist wahrscheinlich im Vorteil gegenüber dem oben genannten Trader. Wenn Sie weniger Zeit für etwas aufwenden, sind Sie natürlich neutraler und weniger engagiert. Es gibt Ihnen eine neue und vor allem eine objektivere Perspektive.

Beim Trading ist Objektivität unerlässlich, und deshalb bin ich generell dagegen, mit Wirtschaftsnachrichten zu handeln oder den Fundamentaldaten zu viel Aufmerksamkeit zu schenken. Abgesehen davon, dass man etwas über Preisaktionen lernt und die Trading-Terminologie versteht, ist es nicht wirklich von Vorteil, die Marktforschung zu vervielfachen, es kann sogar nachteilig für Sie sein, wegen dem, worüber wir gerade gesprochen haben.

Technische Indikatoren vs. eigene Charts

Einer der offensichtlichen Gründe, warum zwei Trader dasselbe Chart unterschiedlich sehen, liegt an den Indikatoren. Einige Händler füllen ihre Charts gerne mit Indikatoren der technischen Analyse, die die Charts buchstäblich wie moderne abstrakte Kunstwerke aussehen lassen.

Der Trader, der einfache und klare Kursaktionscharts ohne Indikatoren verwendet, wird zwangsläufig eine andere Perspektive auf denselben Markt haben; eine klarere und genauere Perspektive.

Dem Trend folgen oder ihm entgegenwirken

Wie beim vorigen Punkt ist es wahr, dass zwei Trader, die in der Vergangenheit durch unterschiedlichen Handel an den Märkten Geld verdient haben, das gleiche Diagramm unterschiedlich sehen werden.

So kann beispielsweise Trader A einen steigenden Chart sehen, aber weil er ein natürlicher Konträr ist (er möchte gegen das kurzfristige Momentum handeln), möchte er eine Short-Position auf der Stärke einnehmen, idealerweise auf einem Schlüsselniveau, weil er damit schon einmal Geld verdient hat (recency bias). Er hasst den Handel mit der Herde.

Trader B sieht denselben Chart nach oben gehen, und er will auf steigende Kurse setzen! Denn auch er hat damit Geld verdient. Er hat mit Trends gehandelt und Geld verdient. Er scheint nie in der Lage zu sein, sich gegen die Herde zu stellen.

Keiner der beiden Ansätze ist notwendigerweise gut oder schlecht. Während es gefährlicher ist, gegen kurzfristige Trends zu handeln, haben einige Trader einfach ein Händchen dafür, den Markt zum Verschwinden zu bringen oder zu wählen, wo sich der Markt umkehren wird. Für die meisten Trader ist es jedoch besser, dem Trend zu folgen.

Tatsache ist, dass jede Person das exakt gleiche Chart, Muster oder die gleichen Muster auf dem Markt auf leicht unterschiedliche Weise sieht und aus verschiedenen, oben genannten Gründen unterschiedlich auf die gleiche Marktbewegung reagiert.

Schlussfolgerung

Zwei Trader können in der Tat dasselbe Chart unterschiedlich sehen und in den meisten Fällen werden sie unterschiedliche Ergebnisse aus demselben Handelsaufbau auf demselben Chart erhalten. Das gemeinsame verbindende Element im Trading ist die Aktion der Preise auf dem Chart, dies ist wirklich der große Ausgleich. Die Preisaktion berücksichtigt alle Variablen, die einen Markt beeinflussen und in der Vergangenheit beeinflusst haben, und zeigt sie Ihnen in einem relativ einfach zu lesenden "Porträt" voller Hinweise an. Wenn Sie lernen, die Preisaktionen zu lesen, können Sie die meisten Marktvariablen, die den Handelsprozess verwirren und komplizieren, eliminieren oder stark reduzieren.

Der Hauptgrund dafür, dass zwei Händler dasselbe Chart unterschiedlich sehen, liegt in der mangelnden Disziplin. Manche Menschen gehen chronisch zu viel Risiko pro Handel ein, was offensichtlich ihre Wahrnehmung dessen, was ein Markt tut und was er als nächstes tun könnte, stark beeinflusst. Sie müssen also entscheiden, wie Sie die Diagramme betrachten wollen. Werden Sie sie mit emotional aufgeladenen Augen und Bildschirmen voller Indikatoren anschauen, oder werden Sie sie mit ruhigen, gesammelten Augen und glatten, scharfen Diagrammen anschauen?