EUR/SGD - El euro contra el dólar de Singapur

El EUR/SGD es un par de divisas exótico con una historia interesante. Mientras que el euro es la moneda oficial de 19 de los 27 estados miembros de la Unión Europea, el dólar de Singapur está controlado por el banco central del país y es una de las divisas más estables del mundo.

En este tutorial, repasamos los pros y los contras de operar con el EUR/SGD, las estrategias de inversión, así como los principales acontecimientos que influyen en el tipo de cambio del par de divisas. También hemos recopilado una lista de los mejores brokers de EUR/SGD.

El EUR/SGD explicado

El EUR/SGD se define como exótico porque es una divisa grande (el euro) combinada con la divisa de una economía más pequeña (Singapur). El tipo de cambio representa la cantidad de la divisa de referencia, el dólar de Singapur, necesaria para obtener una unidad de la divisa base, el euro. También podría decirse que es la cantidad en dólares de Singapur que se recibiría por convertir un euro en SGD. Lo contrario sería cierto para una conversión de SGD a EUR.

Encontrarás gráficos y herramientas para calcular el tipo de cambio EUR/SGD en sitios web de conversión de divisas como xe.com. Otros sitios más sencillos, como Wise, también ofrecen tipos de cambio actuales de 1 EUR a SGD.

El par EUR/SGD alcanzó un máximo histórico de 2,23 en diciembre de 2004 y un mínimo histórico de 1,43 en abril de 2015.

Gráfico EUR/SGD

¿Por qué invertir en el EUR/SGD?

Hay varias razones por las que invertir en el EUR/SGD es una buena opción:

• Beneficios potenciales - Mientras que el dólar de Singapur es una divisa estable con una tendencia de crecimiento a largo plazo, el euro es más volátil, por lo que el EUR/SGD ofrece una dinámica interesante para los operadores con un apetito decente por el riesgo.
• Conocimientos económicos - Dado que este par de divisas suele analizarse mediante análisis fundamental (evaluación de acontecimientos e influencias externas) más que mediante análisis técnico (identificación de tendencias y pautas basadas en datos históricos), un profundo conocimiento macroeconómico de la UE y Singapur podría suponer una ventaja a la hora de operar. Por esta razón, los pares exóticos, como EUR vs SGD, a veces pueden ser más fáciles de predecir que los principales pares de divisas.
• Costes de trading - En general, los costes del trading en divisas son bajos en comparación con otros instrumentos como acciones y participaciones. La mayoría de los brokers no cobran comisión por invertir en divisas, sino que ganan dinero a través de los spreads. Dicho esto, los diferenciales se amplían y los costes aumentan en periodos de volatilidad inesperada.

Riesgos del trading en EUR/SGD

También existen desventajas a la hora de invertir en el EUR/SGD:

• Análisis técnico - Dado que no existe una correlación directa entre las dos divisas, es difícil prever el tipo de cambio del EUR/SGD y el análisis técnico suele ser complicado.
• Disponibilidad de información - Hay menos información disponible sobre el dólar de Singapur, ya que no es una moneda importante, lo que hace que el tipo EUR/SGD sea más difícil de prever.
• Liquidez - El EUR/SGD es menos líquido que los principales pares de divisas, como el EUR/USD. La liquidez puede traducirse en poder adquisitivo.
• Spreads más amplios - Debido a la menor liquidez, los brokers tienden a cobrar más por operar con pares exóticos.

Estrategia de negociación con el EUR/SGD

A continuación se enumeran los factores clave a tener en cuenta a la hora de operar con el EUR/SGD:

Brókers de Forex

Para invertir en el EUR/SGD, lo primero que debe hacer es crear una cuenta de trading. Es importante elegir un buen bróker, y hay varias cosas a tener en cuenta:

• Regulación - ¿Dónde está regulado el bróker y qué normas cumple? Compruebe que sus fondos están protegidos, por ejemplo, si el broker se declara insolvente.
• Plataforma - Los brókers pueden ofrecer sus propias plataformas o conceder licencias de otras plataformas como MetaTrader 4. Compruebe las reseñas sobre las plataformas para asegurarse de que sus fondos están protegidos. Compruebe las reseñas de las plataformas para asegurarse de que satisfacen sus necesidades de inversión y gráficos en directo, incluidos los indicadores adecuados para permitir el análisis de las tendencias del euro frente al SGD.
• Spreads, comisiones y cargos adicionales - Los brókers suelen ganar dinero con los spreads de Forex, la diferencia entre el precio de compra y el de venta del EUR/SGD. Estos spreads pueden ser fijos o variables. Compruebe si los diferenciales son competitivos y si se aplica algún cargo adicional, como gastos de cuenta o comisiones. Tenga en cuenta que las cuentas ECN suelen ofrecer diferenciales muy bajos.
• Cuenta de demostración - Algunas empresas ofrecen una opción de cuenta de demostración gratuita. Es una buena forma de practicar estrategias con fondos virtuales antes de invertir con una cuenta real. Los brókers suelen ofrecer cuentas de demostración que reflejan el mismo entorno que su cuenta real, dando a los clientes la oportunidad de familiarizarse con la plataforma antes de depositar fondos reales.
• Retirar dinero: asegúrese de que puede acceder fácilmente a sus fondos. Preste especial atención a los plazos de retirada largos, los requisitos mínimos y las comisiones.

Los mejores brókers de Forex

CFD Brokers	Plataformas	Regulado por la	Abrir una cuenta de demostración
	xStation 5	FCA, KNF, CySEC, BIFSC, CNMV, DFSA
	MetaTrader 4 y 5	CySEC, FCA, ASIC, JSC, OCRCVM, FSCA
	MetaTrader 4 y 5	ASIC, CBFSAI, FRSA, BVI FSC, FSCA, JFSA, OCRCVM
ASIC: Australia, BaFin: Alemania, BIFSC: Belice, BVI FSC: Islas Vírgenes Británicas, BACEN & CVM: Brasil, CySEC: Chipre, CNMV: España, CMVM: Portugal, CSSF: Luxemburgo, CFTC: EE.UU., CBFSAI: Irlanda, CMA: Omán,, DFSA: Dubai, FCA: Reino Unido, FINMA: Suiza, FSPR - FMA: Nueva Zelanda, FRSA: Abu Dhabi, FSA: Seychelles, FSCA: Sudáfrica, JFSA: Japón, JSC: Jordania, KNF: Polonia, MAS: Singapur, OCRCVM: Canadá, SCB: Bahamas, VFSC: Vanuatu.
Las operaciones con CFDs implican un importante riesgo de pérdida, por lo que no son adecuadas para todos los inversores. Entre el 74 y el 89% de las cuentas de los inversores minoristas pierden dinero al operar con CFD.

Gestión del riesgo

Asegúrese de contar con una estrategia para determinar la cantidad que está dispuesto a arriesgar en cada operación. Por ejemplo, es raro que un inversor de éxito arriesgue más del 2% de su capital total en una sola operación.

Noticias económicas

Para el par EUR/SGD es especialmente importante que los traders se mantengan al día de las noticias económicas. Muchos recursos en línea ofrecen actualizaciones periódicas para el EUR/SGD, como Yahoo Finance, Google Finance, Channel News Asia y el Financial Times.

Además, los inversores necesitan saber cuándo se publican los principales informes financieros para poder reaccionar en consecuencia. Siga leyendo para comprender los factores específicos que influyen en el euro y el dólar de Singapur, así como las fechas clave a las que hay que prestar atención.

Momento del EUR/SGD

El mejor momento del día para negociar suele ser entre las 13.00 y las 17.00 GMT, ya que es cuando están abiertos los mercados de Londres y Nueva York. Estos centros de trading representan una gran proporción de las operaciones de divisas, lo que significa que hay más liquidez en el mercado a esta hora. Por lo general, esto se traduce en spreads más estrechos, lo que le permite invertir a mejor precio.

Los tipos a plazo también deben tenerse en cuenta a la hora de operar con el EUR/SGD. Aunque el término "mercado al contado" se refiere a una inversión "al momento", las operaciones se ejecutan en la fecha de liquidación. Ésta suele ser dos días hábiles después de cerrar la operación.

Por ello, la mayoría de los brokers refinancian la posición y cobran una comisión de swap, un tipo de interés a un día. Esto significa que obtendrá un crédito (si el tipo de interés de la divisa larga es superior al de la divisa corta) o un débito (si el tipo de interés de la divisa corta es superior al de la divisa larga). Los tipos swap triples suelen aplicarse si se invierte un miércoles, para tener en cuenta el fin de semana siguiente a los dos días hábiles. Los traders deben estar atentos a los puntos a plazo EUR/SGD, que son los puntos que se suman o restan al tipo de cambio para tenerlo en cuenta.

Volatilidad

La volatilidad de un instrumento determina la cantidad de beneficios o pérdidas potenciales que puede obtener. El EUR/SGD se caracteriza por fluctuaciones relativamente pequeñas en los gráficos y se adapta mejor a las estrategias de trading a medio plazo. Los informes poco frecuentes del banco central de Singapur en comparación con otros bancos centrales también respaldan esta estrategia.

Por lo tanto, los inversores pueden examinar el historial del euro frente al SGD, incluidas las previsiones de los datos históricos del tipo de cambio. Los gráficos EUR/SGD a 5 y 10 años son buenas opciones para este análisis.

Historia del euro

En esta sección, repasamos la historia del euro y las principales influencias en su valor para ayudarle a comprender mejor cómo pronosticar el EUR/SGD.

El euro fue establecido por el Tratado de Maastricht en 1992, cuando los 12 Estados miembros originales crearon una unión económica y una moneda asociada. El euro se emitió en 1999 y ahora es la moneda oficial de 19 de los 27 Estados miembros de la UE. Los países que han adoptado el euro se conocen como la Eurozona.

¿Qué influye en el euro?

Las economías de los distintos países

Alemania, Francia, Italia y España representan conjuntamente las tres cuartas partes del PIB de la eurozona, y Alemania y Francia por sí solas más del 40%. Los inversores deben prestar especial atención a las economías de estos países cuando estudien la evolución del euro. Vigile de cerca el PIB, la producción y las tasas de desempleo.

Inflación

La inflación es un factor clave para todas las divisas, ya que una inflación elevada suele provocar la depreciación de la moneda. La principal medida de la inflación en la zona euro es el Índice de Precios al Consumo (IPC). Este indicador calcula el precio de una cesta de bienes y servicios que probablemente adquiera un hogar medio. Los operadores suelen seguir el IPC subyacente, que es el IPC sin energía ni alimentos. Esto se debe a que los precios de la energía y los alimentos son más volátiles y pueden distorsionar el IPC.

Recientemente, a medida que los países europeos se recuperan de Covid-19, las tasas de inflación han subido para compensar las políticas monetarias aplicadas durante la pandemia. Esto ha reducido el poder adquisitivo de los consumidores, provocando un debilitamiento del euro.

Informes de sentimiento

Uno de los informes más seguidos es el informe mensual alemán ZEW sobre el sentimiento económico. Se pregunta a 300 expertos financieros por sus expectativas económicas para los próximos seis meses, incluidos los tipos de cambio. De este modo, se publica un único indicador que proporciona una perspectiva de la economía europea fácil de interpretar, muy útil para la negociación del EUR/SGD.

Política monetaria

El Banco Central Europeo (BCE) ejerce una gran influencia sobre el euro, ya que fija los tipos de interés objetivo y controla la oferta de la moneda europea. Las conferencias de prensa del BCE suelen provocar volatilidad en la divisa, sobre todo durante el turno de preguntas. Por ello, esté atento a los anuncios del BCE cuando opere con el EUR/SGD en línea.

PIB y crecimiento económico

Los informes sobre el PIB y el crecimiento económico indican el estado general de la economía de la eurozona. El PIB es una medida de los bienes y servicios producidos, por lo que un PIB elevado es una señal positiva para el euro. Como ya se ha mencionado, Alemania y Francia desempeñan el papel más importante en este ámbito.

Balanza de pagos

La balanza de pagos de un país se compone de tres cuentas: corriente, financiera y de capital. Éstas proporcionan una medida de su interacción con otros países, incluidos los ingresos y el comercio.

Un superávit por cuenta corriente significa que las exportaciones superan a las importaciones, lo que es positivo para la moneda. Un déficit por cuenta corriente significa lo contrario. También en este caso es interesante centrarse en los informes de Alemania y Francia en particular.

Política

El impacto de la política en el EUR/SGD ha cobrado especial relevancia en la actualidad. La política de la UE y las elecciones en los principales Estados miembros pueden tener una gran influencia en el euro. Manténgase al día de los acuerdos comerciales y de los países que entran y salen de la UE, por ejemplo el Reino Unido y el Brexit.

Otro ejemplo importante es la guerra entre Ucrania y Rusia. Aunque Ucrania no forma parte de la UE, el conflicto ha tenido un profundo impacto en el tipo de cambio EUR/SGD: el EUR se ha debilitado frente al SGD.

Historia del dólar de Singapur

Singapur es un país políticamente estable con una economía pequeña pero fuerte que atrae a los inversores. Desde la elección del primer Primer Ministro en 1959, sólo ha habido un partido gobernante, el Partido de Acción Popular (PAP).

Singapur depende en gran medida de las exportaciones, sobre todo de productos electrónicos, farmacéuticos y químicos. Esto significa que el tipo de cambio está mucho más influido por la inflación que por los tipos de interés. El banco central controla la inflación a través del dólar de Singapur.

El país ha experimentado un enorme crecimiento económico desde la introducción del sistema de tipos de cambio en 1981, impulsado principalmente por la industria manufacturera. Esto ha permitido a Singapur pasar rápidamente del estatus de país de renta baja al de país de renta alta, a pesar de la recesión de mediados de los 80 y de la crisis financiera asiática.

¿Qué factores influyen en el SGD?

Política monetaria y crecimiento económico

El Banco Central de Singapur (MAS) dirige la política monetaria fijando el tipo de cambio en lugar de los tipos de interés. El MAS permite que el dólar de Singapur se aprecie o deprecie frente a una cesta de monedas de los principales socios comerciales dentro de una horquilla fija.

Cada divisa de la cesta tiene una ponderación diferente según el volumen de trading con ese país, que se revisa periódicamente para reflejar los datos más recientes. La banda de fluctuación se utiliza para adaptarse a las fluctuaciones a corto plazo. Si el tipo de cambio se sale de la banda, la MAS compra o vende divisas para volver a situarlo dentro de la banda.

El objetivo es promover la estabilidad de precios para generar crecimiento económico. Como resultado, la volatilidad del tipo de cambio es baja. La desviación típica del tipo de cambio nominal efectivo del dólar de Singapur (S$NEER), que es una medida de la variación, fue del 1,48% entre el 1T 81 y el 2T 20, frente al 3,52% del USD y el 4,61% del JPY. El S$NEER ha ganado un 0,97% desde mediados de octubre de 2021, y en abril de 2022 se registró cerca del límite superior de la banda de política monetaria.

En general, el dólar de Singapur ha seguido una tendencia de apreciación a largo plazo debido al progreso económico y a los elevados superávits por cuenta corriente. Esta es una de las principales razones por las que muchos inversores optan por vender EUR y comprar SGD.

Fechas clave para el EUR/SGD

A continuación se indican las fechas clave que hay que tener en cuenta a la hora de operar con el EUR/SGD, en función de los factores externos que influyen en este par de divisas.

Los anuncios de política monetaria se publican generalmente en abril y octubre de cada año. Estos anuncios son menos frecuentes que los de los bancos centrales, por lo que el EUR/SGD se adapta mejor a las estrategias de negociación a largo plazo.

El informe del IPC europeo se publica mensualmente, con estimaciones flash publicadas a finales de mes y el IPC oficial publicado dos semanas más tarde. Los efectos del informe flash suelen diluir el impacto del informe oficial en el tipo de cambio EUR/SGD.

El informe sobre el PIB de la zona euro se publica aproximadamente dos meses después del final de cada trimestre. Por lo general, los analistas estiman el PIB antes de esta fecha, pero la publicación del informe suele tener repercusiones sobre el euro, especialmente cuando los resultados difieren de las previsiones.

La balanza por cuenta corriente de Singapur se publica unos dos meses después del final de cada trimestre. El informe sobre la balanza por cuenta corriente en euros se publica mensualmente, por lo general en la segunda semana de cada mes.

Correlación EUR/SGD

El euro y el dólar de Singapur no están muy correlacionados, ya que la UE no es uno de los principales destinos de las exportaciones de Singapur. Sin embargo, los operadores deben ser conscientes de la relación con otras divisas.

El tipo EUR/SGD está muy correlacionado positivamente con el EUR/USD. Esto significa que cuando el EUR/USD sube, es probable que el tipo de cambio EUR/SGD también suba. Esto puede verse claramente trazando el EUR/USD y el EUR/SGD en un gráfico en tiempo real. Esto se debe a que Singapur está muy influenciado por las exportaciones a EE.UU..

El EUR/SGD también está positivamente correlacionado con el EUR/JPY debido a un acuerdo comercial que ha dado lugar a un alto nivel de importaciones y exportaciones entre Singapur y Japón.

Unas palabras finales sobre el trading del EUR/SGD

El EUR/SGD es un par de divisas difícil de predecir mediante el análisis técnico y, por este motivo, es más adecuado para traders experimentados. Sin embargo, un conocimiento profundo de las dos economías y de los factores que influyen en ellas es muy valioso. Aunque el EUR/SGD presenta una tendencia bajista a largo plazo debido al crecimiento económico de Singapur, la volatilidad del euro permite obtener beneficios a corto plazo.

Aunque las perspectivas EUR/SGD 2022 son más complicadas debido a los efectos de la guerra en Ucrania y la recuperación de Covid-19 en ambas economías, esto puede abrir oportunidades para los traders.

Preguntas frecuentes