 |  |  |  |  |  |
Broker de CFD
Red Social
Criptomonedas
Cuentas financiadas
Traders profesionales y traders minoristas: principales diferencias
Los operadores pueden dividirse en dos grandes categorías:
- Traders profesionales
- Traders minoristas
Aunque ambos grupos buscan beneficiarse de los mercados financieros, el enfoque, los recursos y las estrategias que utilizan pueden variar considerablemente.
Este artículo examina las principales diferencias entre los operadores profesionales y los minoristas, abarcando aspectos como los conocimientos, la tecnología, la ayuda de terceros (analistas, empleados, etc.), etc.
Principales conclusiones
- Los inversores minoristas suelen tener como objetivo ahorrar periódicamente e invertir en fondos indexados del mercado general.
- Los operadores profesionales suelen manejar grandes sumas de dinero, gestionar objetivos complejos de los clientes y hacer frente a una intensa competencia y a las fuerzas del mercado, que dificultan el trading táctico incluso para operadores con conocimientos y recursos.
- Los traders profesionales suelen tener un mayor nivel de formación, conocimientos, educación y experiencia en finanzas y trading.
- Los traders minoristas suelen depender del autoaprendizaje y de los recursos en línea.
- Los traders profesionales tienen acceso a tecnología avanzada, análisis, plataformas de negociación sofisticadas e información en tiempo real, lo que les da ventaja sobre los traders minoristas, que tienen un acceso limitado a estos recursos.
- Los traders profesionales se benefician de las redes de apoyo, la colaboración y una mejor gestión del riesgo gracias al trabajo en equipo y al acceso a un capital considerable.
- Por el contrario, los pequeños operadores suelen operar solos y se enfrentan a mayores riesgos debido a su capital y recursos limitados.
- Sin embargo, los pequeños operadores se benefician de cierta flexibilidad en su estrategia, menos restricciones normativas y la libertad de experimentar con distintos enfoques.
Diferencias fundamentales
La mejor práctica para los inversores particulares suele consistir en la indexación pasiva a índices de mercado amplios, en consonancia con su tasa de ahorro.
Los inversores profesionales gestionan en gran medida grandes fondos de capital relativamente fijo y prestan servicios de valor añadido vinculados a los objetivos variados y matizados de sus clientes.
El aspecto táctico del trading es de suma cero, lo que significa que estás compitiendo con entidades sofisticadas al otro lado de tus operaciones que hacen todo lo posible por obtener ventaja.
El tamaño de las transacciones también significa que está moviendo el mercado en su contra y que los costes de transacción aumentan de forma no lineal.
Contrariamente a la creencia popular, no se trata necesariamente de batir al S&P 500 o a algún índice arbitrario.
Ese es un ejemplo de objetivo financiero, pero dista mucho de ser representativo de los objetivos, necesidades y motivaciones de todas las personas.
Conocimientos y experiencia
La principal diferencia entre los traders profesionales y los minoristas es su nivel de conocimientos y experiencia.
Los traders profesionales suelen tener formación en finanzas o economía y están familiarizados con el análisis del mercado, las estrategias de trading y la gestión del riesgo.
Suelen tener años de experiencia trabajando para instituciones financieras o empresas de trading, lo que les proporciona una base sólida para desenvolverse en las condiciones del mercado.
En cambio, los traders individuales suelen tener una formación formal limitada y no siempre cuentan con la misma experiencia.
Muchos traders minoristas son autodidactas y aprenden a través de recursos en línea, libros y ensayo y error.
¿Es importante la educación?
Aunque el aprendizaje, la formación y la educación son muy importantes en el trading, no existe ningún programa universitario que enseñe directamente a convertirse en trader.
Es útil aprender finanzas, matemáticas, contabilidad, codificación, economía, etc., y la universidad es uno de los lugares donde puedes aprenderlo.
La universidad es uno de los lugares donde puedes aprenderlo. Y entrar en instituciones financieras para convertirse en trader profesional o gestor de fondos suele requerir un título universitario.
Pero aunque la mayoría de los operadores e inversores de éxito tienen formación académica, tener una amplia educación formal no suele ser muy importante porque hay que centrarse en los mercados.
Al final, la mayoría de la gente aprende poniéndose en apuros en los mercados y utilizando esa experiencia para aprender y hacer las cosas de otra manera.
Prácticamente todos los operadores e inversores de éxito han tenido momentos en sus carreras en los que han cometido errores muy dolorosos que les han costado mucho dinero o incluso les han dejado fuera de juego por completo.
Pero estos momentos también pueden ser instructivos y conducir a un profundo sentido de la humildad y a darse cuenta de que lo que se sabe es poco comparado con lo que no se sabe y no se puede saber.
Acceso a la tecnología y la información
El trading táctico es un juego de información y siempre hay alguien al otro lado de tus operaciones, y probablemente sea relativamente sofisticado.
Por este motivo, los operadores minoristas tienden a ir muy por detrás de los rendimientos del mercado en su conjunto.
La tecnología también desempeña un papel clave en el trading moderno, ya que las herramientas avanzadas y la información en tiempo real son importantes para el éxito.
Los operadores profesionales suelen tener acceso a las mejores plataformas de negociación, a sofisticadas herramientas analíticas (a menudo propias de su organización) y a redes de alta velocidad que les permiten tomar decisiones mejor informadas y ejecutar las operaciones con mayor rapidez.
Los operadores minoristas, en cambio, dependen principalmente de plataformas de trading de acceso público, que no siempre ofrecen el mismo nivel de funcionalidad que las utilizadas por los profesionales.
Además, los operadores minoristas pueden no tener acceso a información tan detallada en tiempo real, lo que puede ponerles en desventaja a la hora de tomar decisiones de negociación.
Acceso a productos de negociación
Los traders minoristas pueden tener un acceso limitado a los productos de trading.
Por ejemplo, un operador individual puede no tener acceso a swaps y diversas formas de derivados exóticos (por ejemplo, knock-in y knock-out) con la mayoría de los corredores.
Apoyo y colaboración
Los traders profesionales suelen trabajar en equipo, rodeados de colegas y expertos que les prestan apoyo, asesoramiento y colaboración.
Esta red de profesionales les permite compartir ideas, aprender de las experiencias de los demás y tomar mejores decisiones.
Los traders individuales no suelen contar con esta estructura de apoyo y a menudo operan solos o con una asistencia limitada.
Aunque las comunidades de trading en línea pueden ofrecer cierto grado de apoyo, el nivel de experiencia y colaboración de que disponen los traders minoristas suele ser muy inferior al de los profesionales.
Gestión del riesgo y capital
Los operadores profesionales trabajan para entidades financieras o empresas comerciales que les proporcionan un capital considerable para realizar sus operaciones.
Este capital no sólo les permite tomar posiciones más grandes, sino también gestionar mejor el riesgo diversificando sus inversiones.
Estos operadores también están sujetos a estrictas políticas de gestión y control del riesgo, que ayudan a minimizar la probabilidad de grandes pérdidas.
Los operadores minoristas, en cambio, suelen operar con su propio dinero y pueden tener un capital limitado.
Esto puede suponer un mayor riesgo de pérdidas, ya que no pueden diversificar sus inversiones ni gestionar el riesgo con la misma eficacia que los operadores profesionales.
Por otra parte, la gestión de grandes sumas de dinero significa que los operadores profesionales tienen
La oportunidad de ganarse la vida
Gestionar mucho dinero también permite a los inversores profesionales ganarse la vida.
Los inversores privados no suelen tener esta ventaja.
Por ejemplo, suele ser muy difícil ganarse la vida gestionando 100.000 euros.
Sin embargo, incluso un fondo de cobertura o una empresa de trading con 25 millones de euros en activos gestionados puede generar, por lo general, beneficios de un solo dígito en operaciones e inversiones cada año.
Con un trader y un pequeño equipo de apoyo, esto suele ser más que suficiente para ganarse bien la vida.
Los fondos de cobertura más grandes suelen ganar mucho dinero sólo con las comisiones de gestión.
Por ejemplo, un fondo de cobertura o una sociedad de trading con 10.000 millones de euros en activos bajo gestión con una comisión de gestión del 2% gana 200 millones de euros al año, incluso antes de tener en cuenta las comisiones de rendimiento.
Regulación y cumplimiento
Los traders profesionales están sujetos a un mayor grado de regulación y cumplimiento que los traders minoristas.
Deben seguir normas y directrices establecidas por organismos reguladores, como la SEC o FINRA, que rigen sus actuaciones y garantizan unas prácticas de trading éticas.
Los traders minoristas, aunque siguen sujetos a ciertas normativas (por ejemplo, la negociación diaria), suelen estar sujetos a menos requisitos de cumplimiento.
Esto puede ser tanto una ventaja, al permitir una mayor flexibilidad en las estrategias de trading, como una desventaja, ya que los traders minoristas pueden no tener el mismo nivel de responsabilidad y supervisión que los traders profesionales.
Flexibilidad
Los traders profesionales y los minoristas operan con niveles de flexibilidad muy diferentes.
Esta diferencia se debe principalmente a sus funciones, sus responsabilidades y el capital que gestionan.
Traders profesionales
Los traders profesionales, que a menudo gestionan fondos por cuenta de clientes o instituciones, están sujetos a mandatos y estrategias de inversión específicos.
Sus clientes tienen objetivos muy variados, que van desde el crecimiento conservador a largo plazo hasta estrategias agresivas de alta rentabilidad.
Esto limita su margen de maniobra, ya que deben atenerse a tolerancias de riesgo y universos de inversión predefinidos.
Cualquier desviación de estos mandatos puede provocar la insatisfacción del cliente e incluso repercusiones legales.
Traders minoristas
En cambio, los traders particulares gozan de una gran libertad.
Generalmente gestionan su propio capital y no tienen que rendir cuentas a partes interesadas externas.
Esto les permite adaptarse rápidamente a la evolución del mercado, explorar diferentes estilos de trading e incluso tomarse descansos.
Esta flexibilidad puede ser una ventaja considerable en mercados volátiles.
Sin embargo, como hemos visto, esta libertad conlleva sus propias dificultades.
Los traders individuales carecen de los recursos y sistemas de apoyo de las instituciones, lo que dificulta la toma de decisiones y la gestión del riesgo.
Brokers de contratos por diferencias
| CFD Brokers | Plataformas | Regulado por la | Cuenta de demo |
|---|---|---|---|
| xStation 5 | FCA, KNF, CySEC, BIFSC, CNMV, DFSA, SCA, Bappebti |  |
| MetaTrader 4 y 5 cTrader, TradingView | FCA, ASIC, CySEC, BaFin, DFSA, SCB, CMA | |
| MetaTrader 4 y 5 | SFC, ASIC, CBFSAI, FRSA, BVI FSC, FSCA, JFSA, CIRO | |
| ASIC: Australia, Bappebti: Indonesia, BaFin: Alemania, BIFSC: Belice, BVI FSC: Islas Vírgenes Británicas, BACEN & CVM: Brasil, CySEC: Chipre, CNMV: España, CMVM: Portugal, CSSF: Luxemburgo, CFTC: EE.UU., CBFSAI: Irlanda, CMA: Omán,, DFSA: Dubai, FCA: Reino Unido, FINMA: Suiza, FRSA: Abu Dhabi, FSA: Seychelles, FSCA: Sudáfrica, JFSA: Japón, JSC: Jordania, KNF: Polonia, MAS: Singapur, CIRO: Canadá, SCA: Emiratos Árabes Unidos, SFC : Colombia, SCB: Bahamas, VFSC: Vanuatu. | |||
| Las operaciones con CFDs implican un importante riesgo de pérdida, por lo que no son adecuadas para todos los inversores. Entre el 74 y el 89% de las cuentas de los inversores minoristas pierden dinero al operar con CFD. | |||
FAQ - Operadores profesionales y minoristas
¿Cómo puede un operador individual adquirir conocimientos y experiencia similares a los de un operador profesional?
Los operadores particulares pueden adquirir conocimientos y experiencia a través de diversos canales, como recursos en línea, cursos en línea, libros, personalidades conocidas de las redes sociales, canales de YouTube conocidos y programas de tutoría.
Además, deben practicar sus habilidades de trading en plataformas de trading simuladas (a menudo denominadas paper trading) o en pequeñas cuentas reales para adquirir experiencia práctica.
El aprendizaje continuo, la actualización sobre las tendencias del mercado y el análisis de las estrategias de los operadores profesionales de éxito también pueden ayudar a los operadores minoristas a mejorar sus habilidades.
¿Qué diferencias hay entre los inversores minoristas y los profesionales?
Operar (o invertir) con inteligencia difiere mucho entre los inversores particulares y los profesionales.
Por lo general, los particulares prefieren ahorrar periódicamente e invertir en fondos indexados diversificados que siguen al mercado en su conjunto.
Esta estrategia les permite captar los rendimientos del mercado a largo plazo sin tener que operar activamente o anticiparse al mercado.
Los inversores profesionales, en cambio, gestionan grandes sumas de dinero y responden a las necesidades diversas y complejas de sus clientes.
Estos objetivos pueden incluso no depender en absoluto de los rendimientos; por ejemplo, la cobertura frente a los riesgos de divisas o de tipos de interés.
Se enfrentan a un entorno altamente competitivo en el que es difícil y costoso obtener ventaja.
Las grandes operaciones pueden hacer que el mercado se mueva negativamente, y los costes de transacción aumentan considerablemente.
Por lo tanto, la inversión profesional no consiste únicamente en superar a un índice de referencia como el S&P 500. El éxito radica más bien en alinear las estrategias de inversión con los objetivos del mercado.
Más bien, el éxito radica en alinear las estrategias de negociación e inversión con los objetivos específicos de los clientes, que pueden ir desde la generación de ingresos a la preservación del patrimonio, la cobertura o incluso el logro de un impacto social, entre otros.
¿Qué pueden hacer los traders particulares para acceder a mejor tecnología e información?
Los traders minoristas pueden empezar por investigar y comparar distintas plataformas de trading para encontrar la que ofrezca herramientas avanzadas, software y funciones adaptadas a sus necesidades.
Además, pueden suscribirse a servicios de información y datos de primera categoría, que proporcionan información en tiempo real y análisis en profundidad.
Unirse a comunidades de inversores en línea también puede ayudar a los traders minoristas a acceder a recursos y herramientas compartidos, así como a información valiosa de traders experimentados.
¿Cómo pueden los operadores minoristas establecer una red de apoyo similar a la de los operadores profesionales?
Los operadores minoristas pueden ponerse en contacto con otros operadores y expertos del sector a través de foros en línea y plataformas de redes sociales.
Asistir a conferencias y talleres es otra forma de conectar con personas de ideas afines y adquirir conocimientos.
Participar en competiciones de negociación en línea también puede ofrecer oportunidades de colaboración y comentarios de colegas y profesionales del sector.
¿Qué medidas pueden adoptar los traders minoristas para mejorar su gestión del riesgo?
Los traders minoristas deben empezar por informarse sobre los principios y técnicas de gestión del riesgo.
En particular, deben familiarizarse con el tamaño de las posiciones, las órdenes stop-loss, la diversificación y el reequilibrio de la cartera.
Desarrollar y seguir un plan de trading bien definido que destaque los parámetros de riesgo puede ayudar a los traders minoristas a gestionar el riesgo de forma más eficaz.
Además, el uso de herramientas y programas informáticos de gestión del riesgo puede ayudar a supervisarlo y mitigarlo.
¿Cuáles son los retos más comunes a los que se enfrentan los operadores minoristas y a los que no se enfrentan los traders profesionales?
Los traders minoristas suelen enfrentarse a retos como un capital limitado, la dificultad para gestionar sus emociones y la falta de formación o educación formal.
Además, pueden tener dificultades para compaginar sus actividades de trading con su trabajo a tiempo completo u otras responsabilidades.
Los traders minoristas también pueden tener dificultades para acceder a herramientas de trading avanzadas, información en tiempo real y redes de apoyo profesional, lo que puede afectar a su toma de decisiones y a su rendimiento general en el trading.
Conclusión
Las diferencias entre los traders profesionales y los minoristas pueden ser considerables, ya que los conocimientos, la tecnología, la asistencia, la gestión del riesgo y la normativa desempeñan un papel fundamental a la hora de configurar sus experiencias de trading.
La mayor diferencia suele ser simplemente la más obvia: su profesión.
Los traders minoristas suelen ganarse la vida haciendo algo completamente distinto, mientras que los traders profesionales lo hacen para ganarse la vida y cuentan con años, incluso décadas, de experiencia.
Mientras que los traders profesionales tienen la ventaja de contar con recursos avanzados, una red de apoyo y más capital, los traders minoristas pueden beneficiarse de una mayor flexibilidad y menos requisitos de cumplimiento.
Es importante que los traders minoristas sean conscientes de estas diferencias e inviertan continuamente en su formación y en el desarrollo de sus habilidades.
Al comprender las diferencias entre traders profesionales y minoristas, las personas pueden tomar decisiones más informadas sobre su trayectoria de trading y establecer expectativas realistas.
Tanto los traders profesionales como los minoristas pueden tener éxito en los mercados, pero es importante que cada uno reconozca sus limitaciones y se esfuerce continuamente por mejorar sus habilidades y conocimientos.
En última instancia, el éxito en el trading se reduce a una combinación de conocimientos, dedicación, perseverancia y adaptabilidad, tanto si se es un trader profesional como un trader individual.