Övertrading - orsaker, typer och hur man undviker det

Övertrading uppstår när handlare eller investerare köper och säljer finansiella instrument oftare än vad deras strategi eller finansiella situation motiverar.

Detta leder ofta till lägre avkastning och högre risk.

Det leder också ofta till högre kostnader (provisioner, avgifter etc.).

Det är viktigt att förstå orsakerna, känna igen olika typer av övertrading och använda strategier för att undvika övertrading för att upprätthålla en sund portfölj.

Orsakerna till övertrading

Övertrading är ett ord som vi hör ofta, men sällan känner igen i stundens hetta. Ändå är dess effekter mycket verkliga: stress, förlust av kontroll, kapitalförstöring. Det är inte bara en fråga om att handla för ofta. Det är mer subtilt. Det är en ackumulering av små beslut, ofta impulsiva, dikterade av känslor eller dåliga förberedelser.

Det tog mig ett tag att känna igen tecknen. Girighet kan till exempel leda till att man gör det ena efter det andra i hopp om en snabb vinst. Omvänt kan rädslan för att missa en möjlighet - den berömda FOMO - leda till att du går in på marknader utan någon verklig övertygelse, bara för att du inte ska missa något. Och så finns det behovet av att ”ta igen” en förlust, den nästan obevekliga viljan att bevisa att man snabbt kan vinna tillbaka det man har förlorat. Det är då man börjar fatta alltmer riskfyllda beslut.

Ibland är det inte ens förlusten som får en att agera, utan tristessen. En eftermiddag som är för tyst, en graf som knappt rör sig... och så klickar du, utan någon bra anledning. Du letar efter spänningen. Det är som om trading hade blivit ett spel. Och när självförtroendet sväller, för snabbt eller utan grund, tror man att det inte kan gå fel. Varje framgång förstärker denna illusion, tills ett brutalt bakslag tar oss tillbaka till verkligheten.

Brist på struktur

Men övertrading beror inte bara på känslor. Det kan också bero på brist på struktur. Under lång tid seglade jag utan en riktig plan och förlitade mig på min instinkt eller på råd som jag fick här och där. Resultatet: beslut som fattades i farten, utan sammanhang eller vision. Att använda för stor hävstång, öppna för stora positioner, multiplicera affärer utan någon tydlig anledning ... alla misstag som, när de ackumuleras, till slut kostar dig dyrt.

Det finns olika sätt att falla i fällan. Scalping, till exempel, kräver stor skicklighet, men utan en rigorös strategi kan det snabbt förvandlas till en frenesi av klickande. Att reagera på minsta lilla ekonomiska nyhet utan att förstå dess konsekvenser kan också leda till förhastat positionstagande. Och när man börjar se trading som ett spel - där det roliga går före eftertanke - kommer man ännu längre bort från den nödvändiga stringensen.

Jag lärde mig den hårda vägen att även tekniskt sunda tradingmetoder kan bli giftiga om de används på fel sätt. Att handla i volym, använda för stor hävstång, ta positioner som är för stora i förhållande till kapitalet: alla dessa metoder ökar risken för att tappa kontrollen om de inte kontrolleras. Och den mest skadliga fällan är naturligtvis känslorna: att gå in i eller ut ur en position för att du är rädd, euforisk eller frustrerad är sällan en bra idé.

Att gå tillbaka till grunderna: metod och kontroll

Med tiden förstod jag att det inte var mängden information eller komplexiteten i indikatorerna som gjorde skillnaden, utan förmågan att gå tillbaka till grunderna. Och om du vill undvika övertrading är det viktigaste att ha en tydlig metod och självkontroll.

Allt börjar med en tradingplan. Inte en abstrakt eller överambitiös plan, utan en tradingplan som verkligen är anpassad till din tradingpersonlighet. Den ska inte bara definiera vad du letar efter på marknaderna, utan också när du tycker att du ska agera - eller inte agera. Den här planen är lite som en GPS: den hindrar dig inte från att ta olika vägar ibland, men den påminner dig om vart du är på väg.

Riskhantering

Att veta exakt när man ska gå in, när man ska gå ut, till vilken risk, med vilken positionsstorlek... allt det där som verkar självklart, men som vi glömmer bort alltför snabbt i stundens eufori. Risk är krigets nerv. Att lära sig hantera den är som att lära sig hantera andningen under ett långdistanslopp. Det handlar inte om att satsa allt på en enda operation, även om det verkar självklart. Tvärtom är det ett sätt att skydda sig själv att sprida sin exponering, att justera storleken på sina positioner i förhållande till sitt totala kapital.

Vissa verktyg kan också vara ovärderliga allierade. Stop-loss-order är till exempel inte till för att begränsa, utan för att ge en ram. De gör att du kan sätta en tydlig gräns för den acceptabla förlusten redan innan du går in i en position. Och så finns det optioner, som ibland förbises men som kan fungera som ett skyddsnät i vissa mer komplexa strategier.

Det är också viktigt att acceptera att man inte kan göra allt, eller fånga allt. Bara för att en tillgång rör sig snabbt betyder det inte att du måste engagera dig. Frestelsen att utforska marknader som du inte behärskar, bara för att de verkar ”heta”, kan bli kostsam. Du måste lära dig att ställa dig själv frågan: Har jag verkligen en fördel här? Eller är jag bara lockad av det som händer?

Jag är också en stor anhängare av att sätta gränser. Det fanns tillfällen då jag, precis som många andra, förlorade mig själv i en spiral av serieaffärer. Sedan dess har jag satt upp ett ramverk för mig själv: inte mer än ett visst antal affärer per dag. Ingen handel när jag känner att jag inte är koncentrerad. Och framför allt ger jag mig själv pauser. Kroppen och sinnet är inga maskiner. Man måste veta hur man kopplar bort för att kunna komma tillbaka.

Att observera sig själv för att bli bättre

Att föra tradingdagbok har verkligen hjälpt mig att göra framsteg. Det är lite som att ha en spegel: du kan se dina brister, dina framsteg och dina upprepade misstag. Du skriver ner vad du har gjort, men också hur du kände dig och varför du agerade på ett visst sätt. Och med tiden börjar man upptäcka mönster, farliga automatismer, och kan förutse dem på ett mer effektivt sätt.

Slutligen har vi den mer intima, mer mänskliga dimensionen av emotionell disciplin. Att vara medveten om att vissa känslor är fällor. Girighet, rädsla, frustration... de fördunklar vårt omdöme. Att identifiera dem när de dyker upp är redan en seger. Och att hålla sina långsiktiga mål i åtanke är en stor hjälp för att inte fastna i stunden.

Ibland, trots alla dessa ansträngningar, förblir övertrading ett återkommande problem. I dessa fall är det ingen skam att be om hjälp. Oavsett om det är en tradingcoach, en sympatisk mentor eller till och med en professionell rådgivare, kan en utomstående syn öppna upp perspektiv som du inte längre kan se på egen hand. Även om trading ofta sker på egen hand behöver det inte vara en ensam kamp.

Att förstå övertrading är det första steget mot att desarmera det. Det innebär att ta ett steg tillbaka, observera dess mekanismer och långsamt arbeta sig tillbaka till ett lugnare och mer hållbart sätt att handla. Ett sätt där varje handel har en mening och där vi inte längre agerar för att undkomma tystnaden, utan för att bygga en väg.

Slutsats

Övertrading kan vara skadligt för en traders långsiktiga framgång, eftersom det ofta leder till ökad stress, minskad koncentration och betydande ekonomiska förluster.

Genom att förstå dess orsaker, känna igen dess former och implementera förebyggande strategier kommer du att förbättra din övergripande tradingprestanda.

• På samma tema: De största misstagen som görs av traders och hur man undviker dem

Vanliga frågor

De bästa mäklarna för onlineinvesteringar

Brokers	Plattform	Reglering	Demokonto
	MetaTrader 4 och 5 AvaOptions	ASIC, CBFSAI, FRSA, BVI FSC, FSCA, JFSA, OCRI
	MetaTrader 4 och 5 cTrader, TradingView	FCA, ASIC, CySEC, BaFin, DFSA, SCB, CMA
	xStation 5	FCA, KNF, CySEC, BIFSC, CNMV, DFSA, SCA, Bappebti
	MetaTrader 4 och 5 ActivTrader, TradingView	FCA, SCB, BACEN, CMVM, FSCM
	IG, ProRealTime, MT4, L2 Dealer	FCA, BaFin, ASIC, FINMA, MAS, FMA, DFSA, JFSA, CFTC
ASIC: Australien, Bappebti: Indonesien, BaFin: Tyskland, BIFSC: Belize, BVI FSC: Brittiska Jungfruöarna, BACEN & CVM: Brasilien, CySEC: Cypern, CNMV: Spanien, CMVM: Portugal, CSSF: Luxemburg, CFTC: USA, CBFSAI: Irland, CMA: Oman, DFSA: Dubai, FCA: Storbritannien, FINMA: Schweiz, FRSA: Abu Dhabi, FSA: Seychellerna, FSCA: Sydafrika, JFSA: Japan, JSC: Jordanien, KNF: Polen, MAS: Singapore, CIRO: Kanada, SCA: Förenade Arabemiraten, SFC: Colombia, SCB: Bahamas, VFSC: Vanuatu.
CFD-handel innebär en betydande risk för förlust och är därför inte lämplig för alla investerare. 74-89 % av de privata investerarna förlorar pengar på CFD-handel.