Vad nybörjare måste veta innan de investerar pengar

Du har just gjort ännu en fin vinst på ditt demokonto ..... Det har gått tre månader nu och du känner dig redo att ta steget till ett livekonto. Du känner dig redo att prova live trading, men du har fortfarande frågor och tvivel.....

De flesta handlare börjar handla live långt innan de är redo, och det är troligt att du också är skyldig till det. Men hur vet du "säkert" om du är redo att riskera riktiga pengar på marknaden eller inte? Tyvärr finns det inget hundraprocentigt säkert sätt att veta om du är redo att handla live eller inte, men det finns vissa saker du kan göra för att förbereda dig för att handla på ett livekonto och det finns definitivt vissa saker du behöver veta innan du handlar live...

Vi intalar oss alla möjliga saker för att övertyga oss själva om att vi kan börja riskera våra pengar på marknaderna; det är lätt nog att motivera det om man verkligen vill.

Det finns en fin linje mellan logik och känslor som får många handlare att investera på finansmarknaderna innan de verkligen är redo. Dagens lektion tar upp flera logikbaserade punkter som du måste känna till innan du börjar riskera dina surt förvärvade pengar på marknaden. Jag hoppas att det du läser nedan kommer att spara pengar, tid och stress.

Handelsförluster för miljarder dollar: Är biologin inblandad?

JPMorgan. UBS. Societe Generale. Dessa banker skakades av gigantiska handelsförluster på grund av överdrivet risktagande (och affärer som gick fel) av en eller två "oseriösa" handlare.

Hur kan en enskild persons felaktiga beslut leda till att hans företag drabbas av skador på miljarder dollar? John Coates, före detta Wall Street-handlare och författare till boken "The Hour Between the Dog and the Wolf", hävdar att biologin spelar en central roll i de ökända börsskandalerna. John Coates var tidigare handlare på Deutsche Bank och lämnade Wall Street för att studera neurovetenskap och finans vid Cambridge University. Hans mål var att hitta svaret på den fråga som har förbryllat experter i åratal: varför fattar handlare de beslut de fattar?

"Jag är inte säker på att girighet är det främsta motivet", säger Coates i en intervju med Daily Ticker. "Det finns institutionella incitament för att maximera variansen i dina handelsresultat. Men bakom allt detta ligger mänskligt beteende."

Coates säger att handlare kan drabbas av "vinnareffekten" - en modell som har använts av forskare för att beskriva djurens beteende. "Vinnaren" blir mer självsäker och vill ta större risker efter att ha vunnit en kamp (för djur är det revir, för handlare är det aktier) och individens (eller djurets) biologi förändras för att förbereda sig för mer konkurrens.

"Det är faktiskt ett biologiskt fenomen", förklarar han. "När vi befinner oss i en vinstfas uppmuntrar vissa kemikalier och elektriska signaler i hjärnan oss att ta fler och fler risker. Alla som har tillbringat tid i ett handelsrum och tagit stora ekonomiska risker vet att när de fattar dessa beslut är kroppen helt och hållet involverad i beslutsfattandet."

Handlarnas hjärtan slår snabbare, testosteronnivåerna stiger och handlare kan faktiskt bli fysiskt och psykologiskt immuna mot risker genom att utveckla en hög tolerans mot dem. Enligt Coates förlorar vissa handlare till och med kontakten med rädslan.

I slutändan slår detta överdrivna risktagande tillbaka och lämnar finansföretag och investerare med enorma förluster. Men Coates menar att det finns sätt att undvika dessa katastrofala biologiska effekter på de globala marknaderna. Riskhanterare bör ta bort handlare som vinner genom att ta dem från handelsgolvet, även under flera veckor. Cheferna kan följa idrottsforskarnas exempel genom att använda "fysiologisk härdning", dvs. fysiska träningsmetoder som stärker en persons motståndskraft mot toppar av övermod och pessimism.

"Alla de explosioner som jag har sett på Wall Street eller i London, med förluster på över en miljard dollar, har gjorts av en näringsidkare som var i slutet av en flerårig vinstperiod", tillägger han. "Handlare som är på en vinstperiod - de borde oroa dig.

Var medveten om din biologi

Människor är konstruerade för att vara mindre benägna att ta risker efter att ha vunnit och mer benägna att ta risker efter att ha förlorat; med andra ord är vi i princip konstruerade av evolutionen för att vara dåliga på handel. I själva verket bör din känsla av risk på marknaden inte förändras särskilt mycket från en affär till nästa. Efter att ha vunnit fem affärer i rad känner sig de flesta människor lite mer "avtrubbade" av det faktum att nästa affär kan vara en förlorare. Omvänt, om du förlorar fem affärer i rad kommer din riskuppfattning för nästa affär vanligtvis att vara mycket högre än den borde vara, så mycket att du kanske riskerar mycket mindre än normalt eller kanske till och med är för rädd för att gå in i en perfekt bra setup.

Vad du måste förstå är att för varje given handelsstrategi eller system finns det en slumpmässig fördelning av vinnande och förlorande affärer. Om du med tiden har upptäckt att du kan vinna 55 % av tiden med din handelsstrategi betyder det att du kommer att förlora 45 % av tiden... och du vet aldrig vilken handel som kommer att vinna och vilken som kommer att förlora... eftersom de är slumpmässigt fördelade. Så även om du har en metod för att komma in på marknaden som gör att du kan göra vinster på en rad affärer, får du inte falla i fällan att tro att du "vet säkert" vad som kommer att hända vid nästa affär. Det är denna mentalitet som gör att handlare blir överdrivet självsäkra efter några vinster och riskerar mer än de normalt skulle ha gjort, och sedan....bam! de stöter på en förlustbringande affär när deras risk multipliceras med 2 eller 3. Det krävs inte mycket för att förstå hur detta kan påverka din handel... du gör en förlust genom att riskera för mycket för att du var övermodig, sedan blir du arg för att du förlorade mer än vanligt och du försöker "kompensera" och dyker tillbaka in på marknaden trots att din strategi för att komma in inte finns där... tills du har sprängt ditt handelskonto.

Vad är lösningen?

Lösningen på våra evolutionärt genererade "handikapp" inom handeln är att först acceptera att vi är födda förprogrammerade för att vara mindre oroliga för risker efter att ha vunnit och för oroliga för risker efter att ha förlorat.

När du väl har accepterat dina biologiska handelsbrister kan du börja arbeta för att övervinna dem genom att helt enkelt vara realistisk, logisk och disciplinerad. Men det är viktigt att du är medveten om dina biologiska handelsproblem innan du börjar handla live, eftersom det är mycket svårt att upptäcka dem när du handlar och särskilt om ingen har informerat dig om dem. Det handlar helt enkelt om att hela tiden vara medveten om vad du gör på marknaderna och alltid fråga dig själv om det du ska göra är ett beslut som bygger på känslor eller ett beslut som bygger på logik.

Se till att du vill bli näringsidkare för att du verkligen älskar att handla.

På ytan ser handel ut att vara lätt, men det krävs verkligen en passionerad och intresserad person för att lyckas med det. Du måste kunna göra dig immun mot förluster och kunna visa disciplin och tålamod... många människor har inte så lätt att göra dessa saker. Innan du börjar riskera dina surt förvärvade pengar på marknaden måste du sätta dig ner och ärligt fråga dig själv om du tror att du kan fungera i en värld av ständiga frestelser? Är du någon som kan se frestelsen i ögonen och ignorera den? Om inte kan du ha svårt att överhandla och riskera för mycket per affär.

Har du tillräckligt med tålamod för att vänta på att din handelsstrategi ska visa sig innan du investerar? Är du disciplinerad? Det är inte omöjligt att uppnå dessa mål, men vissa människor har lättare att uppnå dem än andra. Om du har tillräcklig passion och önskan att bli en framgångsrik näringsidkare kan du arbeta med de psykologiska egenskaper som motverkar dig. Men om du bara är ute efter "lätta pengar" och inte vill lösa de psykologiska eller mentala problem som stör din handelsaktivitet bör du förmodligen glömma handeln och gå vidare.

Lär dig att använda handelsplattformen

Innan du handlar live bör du använda ett demokonto för att bekanta dig med hur plattformen fungerar, hur du utför affärer och ställer in diagram för din analys osv. Du vill inte förlora pengar bara för att du inte har tagit dig tid att lära dig hur handelsplattformen fungerar.

Framgångsrik handel handlar inte om att ha "rätt" eller att ha en hög vinstprocent.

Många nybörjare tror att de måste försöka vinna varje handel för att vara lönsamma. Detta kunde dock inte vara längre från sanningen. För vissa handlare blir förlorade affärer en egofråga; de tror att de är "smartare" eller "bättre" än de flesta andra handlare eller att de har en speciell förmåga att analysera marknaderna som ingen annan har. Detta leder till att de oroar sig för mycket för vinstprocenten och försöker ha så få förlorade affärer som möjligt.

Nyckeln till framgång på marknaden är inte att ha ett litet antal förlorande affärer, utan att minimera de förlorande affärer du har, att begränsa dem. Framgångsrik handel handlar mer om kapitalbevarande och riskhantering än något annat: om du kan upprätthålla ett bra risk/avkastningsförhållande och bara handla när din ingångsteknik verkligen fungerar, kommer du att ligga före många handlare. Allt du behöver göra är att kombinera dina kunskaper i riskhantering med en handelsstrategi med hög sannolikhet och du har ett recept för framgång.

Så snart du börjar fokusera på att kontrollera din risk och att bära dina förluster i stället för att undvika dem, kommer du verkligen att vara på väg mot framgång. Detta kallas "riskhantering" och är ett mycket mer användbart sätt att se på sig själv än som "handlare" eller "spekulant". Den underliggande idén här är att du inte behöver ha "rätt" eller ha en hög vinstprocent för att tjäna pengar.

Om du inte enkelt kan förklara din handelsstrategi för en 10-åring är den för komplicerad

Innan du börjar handla live måste du se till att du vet vad du gör. Om du inte har följande rekommenderar jag starkt att du stannar i demoläge tills du har det:

1) En handelsstrategi som inte är alltför komplicerad och som du lätt kan förklara för en 10-åring. Prishandel passar uppenbarligen in här, och det är verkligen det minst stressiga sättet att handla. Du behöver inga indikatorer, komplicerad matematik, Elliot-vågor eller något annat som är för komplicerat.

2) En handelsplan som du har byggt upp utifrån den handelsstrategi du behärskar. Jag vet att detta är en klyscha och att du kanske tror att du inte behöver en skriftlig eller maskinskriven handelsplan, men det gör du. Även om din handelsplan består av en vecko- eller daglig marknadskommentar är det mycket bättre än många handlare som inte har någon plan alls. Du måste konsolidera dina tankar och din övergripande handelsstrategi i någon form av daglig guide, på så sätt är du förberedd och det hjälper dig att handla på logik snarare än känslor.

3) En handelsdagbok för att följa dina framsteg. Det räcker med ett enkelt kalkylblad; det behöver inte vara komplicerat. Du behöver bara en dagbok för att följa dina framsteg över tid. En dagbok hjälper dig att visa hur disciplin och tålamod lönar sig med tiden, vilket stärker positiva handelsvanor. Det är också viktigt att ha en korrekt historik om du vill att någon ska ge dig pengar att handla med i framtiden.

4) Ta punkterna 1-3 och handla i demoläge med dem tills du känner dig säker och ser regelbundna vinster på ditt demokonto. Vissa personer behöver bara en månads demohandel, andra 6 månader - varje näringsidkare är olika. Nyckeln är att du tar din handelsstrategi och övar den på ett demokonto innan du implementerar den. Låt dig inte luras, om du inte är förberedd kommer du att förlora pengar, och att förlora pengar är att förlora tid, och tid är dyrbar som vi alla vet, så gör vad du kan för att undvika att slösa bort den i onödan. Du kommer alltid att ha förlorande affärer, men syftet med handel är att minimera dem, inte att undvika dem. Du minimerar dem genom att vara förberedd.