الاستثمار في قطاع المياه: الشركات، صناديق الاستثمار المتداولة المتخصصة والعقود الآجلة

أصبحت المياه واحدة من أهم المواد الخام. مع تغير المناخ وتغير أنماط هطول الأمطار والطلب المتزايد من الزراعة والصناعة، لم يعد نقص المياه مشكلة بعيدة المنال. بدأ المتداولون في النظر إلى المياه ليس فقط كمورد، ولكن أيضًا كسوق ذات إمكانات استثمارية حقيقية.

كان إطلاق مؤشر ناسداك فيليس كاليفورنيا للمياه الآجلة (NQH2O) في بورصة شيكاغو التجارية بمثابة نقطة تحول. لأول مرة، أصبح بإمكاننا التداول مباشرة على أسعار المياه، كما هو الحال مع النفط والغاز الطبيعي والقمح. وقد فتح ذلك فرصًا للمتداولين الراغبين في المراهنة على اتجاهات الندرة.

عندما بدأنا في اختبار العقود الآجلة للمياه من خلال وسطاء رائدين، لاحظنا أمرين: السيولة لا تزال قيد التطوير، ولكن الوصول إليها يتطور بسرعة. يقدم المزيد والمزيد من الوسطاء الآن مؤشر NQH2O للمتداولين الأفراد.

اكتشف اختيارنا لأفضل الوسطاء لتداول العقود الآجلة على المياه والأسهم وصناديق الاستثمار المتداولة في البورصة، بناءً على اختباراتنا.

أفضل الوسطاء للاستثمار في المياه

وفقًا لاختباراتنا العملية، يتميز هؤلاء الوسطاء إذا كنت ترغب في الاستثمار في العقود الآجلة للمياه، والأوراق المالية المرتبطة بالشركات المتخصصة في تقنيات معالجة المياه، وصناديق الاستثمار المتداولة في البورصة (ETF) المتعلقة بالمياه:

وسطاء CFD	منصات التداول	هيئات الرقابة المالية	افتح حساب تجريبي
	MetaTrader 4 - 5 AvaOptions	ASIC, CBFSAI, FRSA, BVI FSC, FSCA, JFSA, OCRI
	MetaTrader 4 - 5 cTrader, TradingView	FCA, ASIC, CySEC, BaFin, DFSA, SCB, CMA
	xStation 5	FCA, KNF, CySEC, BIFSC, CNMV, DFSA, SCA, Bappebti
	MetaTrader 4 - 5 TradingView, VTrade	FSCM, SCA, FSCA
	MetaTrader 4 - 5 ActivTrader, TradingView	FCA, SCB, BACEN, CMVM, FSCM
	IG, ProRealTime, MT4, L2 Dealer	FCA, BaFin, ASIC, FINMA, MAS, FMA, DFSA, JFSA, CFTC
	MetaTrader 4 - 5	CySEC, ASIC, BIFSC
ASIC: أستراليا، BaFin: ألمانيا، Bappebti: إندونيسيا, BIFSC: بليز، BVI FSC: جزر فيرجن البريطانية، BACEN & CVM: البرازيل، CySEC: قبرص، CNMV: إسبانيا، CMVM: البرتغال، CSSF: لوكسمبورغ، CFTC: الولايات المتحدة الأمريكية، CBFSAI: أيرلندا، CMA : عمان، DFSA: دبي، FCA: المملكة المتحدة، FINMA: سويسرا، NZFMA: نيوزيلندا، FRSA: أبو ظبي، FSA: سيشيل، FSCA: جنوب أفريقيا، FSCM : موريشيوس, JFSA: اليابان، JSC: الأردن، KNF: بولندا، MAS : سنغافورة، OCRI: كندا، SCB: جزر البهاما، VFSC: فانواتو, SCA: الإمارات العربية المتحدة, SFC: كولومبيا
ينطوي تداول العقود مقابل الفروقات على مخاطر كبيرة بالخسارة ، لذلك فهو غير مناسب لجميع المستثمرين. 74-89% من حسابات مستثمري التجزئة تخسر المال عند تداول العقود مقابل الفروقات.

XTB

لا تتيح XTB الوصول المباشر إلى العقود الآجلة NQH2O، ولكنها تعد خيارًا ممتازًا للاستثمار في قطاع المياه من خلال الأسهم وصناديق الاستثمار المتداولة (ETF) ذات الصلة. خلال اختباراتنا، تم تنفيذ الأوامر الموضوعة على صناديق الاستثمار المتداولة في البورصة مثل PHO و FIW دون أي صعوبة، كما سهلت أدوات المنصة - تنبيهات الأسعار والرسوم البيانية الواضحة والواجهة السلسة - عملية اتخاذ القرار. بالنسبة لأولئك الذين يرغبون في المراهنة على موضوع المياه دون المخاطرة بالعقود الآجلة، فإن XTB تشكل نقطة دخول بسيطة وفعالة واقتصادية.

تظل منصة xStation واحدة من أكبر مزايا XTB: فهي سهلة الاستخدام وبديهية وغنية بالميزات، وتناسب المبتدئين والمتداولين المتمرسين على حد سواء. مع الاستثمار بدون عمولة على الأسهم وصناديق الاستثمار المتداولة في البورصة، وعدم وجود حد أدنى للإيداع، والموارد التعليمية المدمجة عالية الجودة، يعتبر هذا الوسيط الحل المثالي للبدء في ظروف جيدة.

المزايا

• دعم تعليمي قوي، مع مقاطع فيديو وندوات عبر الإنترنت ومقالات مدمجة في المنصة.
• تتميز xStation ببساطتها وأدواتها العملية: تدفق أخبار مخصص، وخرائط حرارية للمشاعر، وآلة حاسبة للمراكز.
• أكثر من 7000 أداة متاحة (عقود الفروقات، الأسهم الحقيقية، صناديق الاستثمار المتداولة، العملات المشفرة، الفوركس، السلع، المؤشرات وخطط الاستثمار).

العيوب

• فروق أسعار تنافسية (≈1 نقطة على EUR/USD) ولكنها أعلى من Interactive Brokers؛ رسوم عدم نشاط بعد 12 شهرًا.
• لا توجد حسابات بفروق أسعار صافية، على عكس بعض المنافسين مثل Pepperstone، مما يحد من جاذبيتها للمتداولين المتميزين.
• أدوات بحث فعالة ولكن قابلة للتحسين: عدم وجود تكامل مع حلول خارجية مثل Autochartist أو Trading Central أو TipRanks.

Visite XTB

IG

تتميز IG بأداء ممتاز في العقود الآجلة NQH2O وتغطية قوية لصناديق الاستثمار المتداولة (ETF) المرتبطة بالمياه. خلال اختباراتنا، تم تنفيذ الأوامر بسرعة، مع انزلاق شبه معدوم وسبريد ضيق، حتى في فترات السوق الأكثر هدوءًا. تتيح الواجهة، المصممة لتكون بسيطة، للمتداولين النشطين التبديل بسهولة من العقود الآجلة إلى صناديق الاستثمار المتداولة (ETF).

تحتفظ منصة IG الإلكترونية بمزاياها: سهولة الاستخدام، وأدوات رسومية متقدمة، وتدريب رائد. يضيف تكاملها مع TradingView ميزة إضافية للتحليل الفني، في حين أن البيانات في الوقت الفعلي وسرعة التنفيذ تجذب أيضًا المتداولين الأكثر خبرة.

المزايا

• مجموعة واسعة من الأدوات: الأسهم والعملات والمؤشرات والسلع والعملات المشفرة، بالإضافة إلى العقود الآجلة والخيارات المدرجة في الولايات المتحدة، وحتى مؤشر مخصص للذكاء الاصطناعي.
• تطبيق جوال سهل الاستخدام للغاية يوفر تجربة تداول ممتازة أثناء التنقل.
• وسيط قوي ومنظم جيدًا، موجود في العديد من الولايات القضائية، ويتمتع بمستوى عالٍ من الثقة.

العيوب

• هيكل أسعار معقد في بعض الأحيان، مع رسوم متغيرة حسب المنتجات والخدمات، مما قد يربك المبتدئين.
• فروق أسعار الأسهم وعقود الفروقات أقل تنافسية من تلك التي تقدمها شركات مثل CMC Markets.
• لا تقدم IG حسابات بدون سواب، وهو عيب بالنسبة للمتداولين المسلمين.

Visite IG

كيف اخترنا أفضل الوسطاء لتداول المياه

عندما اخترنا أفضل الوسطاء لتداول المياه، لم نكتفِ بدراسة الحجج التسويقية. لقد أجرينا اختباراتنا العملية الخاصة، حيث قمنا بتنفيذ أوامر على كل من العقود الآجلة NQH2O وصناديق الاستثمار المتداولة في البورصة (ETF) المرتبطة بالمياه من أجل مقارنة أداء كل منصة.

فيما يلي العوامل الرئيسية التي ركزنا عليها:

🔹سرعة التنفيذ والموثوقية: يمكن أن تتغير أسعار العقود الآجلة بسرعة، لذلك قمنا بقياس سرعة تنفيذ الأوامر. قدمت XTB و IG باستمرار التنفيذ الأكثر سلاسة مع انزلاق ضئيل للغاية.

🔹التكاليف والهوامش: يترافق تداول العقود الآجلة مع عمولات ومتطلبات هامش. وجدنا أن Interactive Brokers تقدم خيارات هامش مرنة لحسابات مختلفة الأحجام. بالنسبة لصناديق الاستثمار المتداولة في البورصة (ETF) المرتبطة بالمياه، تميزت شركات وساطة مثل XTB و eToro بفروق أسعار تنافسية.

🔹الوصول إلى صناديق الاستثمار المتداولة في البورصة (ETF) والأسهم: لا تقدم جميع شركات الوساطة عقودًا آجلة على المياه، ولكن معظمها تقدم صناديق الاستثمار المتداولة في البورصة (ETF) والأسهم المرتبطة بالمياه. اختبرنا الوصول إلى صناديق الاستثمار المتداولة في البورصة (ETF) المرتبطة بالمياه مثل PHO و FIW و PIO، بالإضافة إلى الأسهم الرائدة في مجال الخدمات العامة والبنية التحتية المرتبطة بالمياه. ووجدنا أن XTB و IG كانا الأفضل في هذا المجال.

🔹سهولة استخدام المنصة: لا يقتصر الأمر على الوصول فقط. قمنا باختبار المنصات بأنفسنا لمعرفة مدى سهولة إصدار أوامر العقود الآجلة وإدارة المخاطر ومتابعة تحركات الأسعار. كانت منصة IG سهلة الاستخدام، في حين أن منصة Interactive Brokers كانت أكثر عمقًا للمتداولين الأكثر تقدمًا.

🔹سيناريوهات التداول: من أجل محاكاة ظروف التداول الحقيقية، قمنا باختبار مزيج من المراكز طويلة الأجل على صناديق الاستثمار المتداولة في البورصة (ETF) والمعاملات على الأسهم الفردية والمراكز قصيرة الأجل على العقود الآجلة. وقد سمح لنا ذلك بمعرفة كيفية إدارة الوسطاء للسيولة والتقلبات والمحافظ متعددة المنتجات.

🔹أدوات البحث: نظرًا لأن العقود الآجلة على المياه لا تزال ناشئة، كان من الضروري أن يوفر الوسطاء أدوات بحث وخدمة عملاء عالية الجودة. ونظرًا لأن المياه سوق متخصصة، فإن العثور على تحليلات مفيدة أصعب من العثور عليها بالنسبة للذهب أو النفط. لقد منحنا درجة أعلى للوسطاء الذين يقدمون أبحاثًا موضوعية أو مرشحات ETF أو بيانات مباشرة من سوق CME للمساعدة في اتخاذ قرارات التداول.

أهم عقود المياه الآجلة التي يمكنك تداولها

أهم عقد في سوق المياه هو مؤشر ناسداك فيليس كاليفورنيا للمياه الآجلة (NQH2O)، وهو مدرج في بورصة شيكاغو. يتتبع هذا العقد أسعار المياه في كاليفورنيا، وهي واحدة من أكثر المناطق تضرراً من نقص المياه وأهمها من الناحية الزراعية في العالم.

يمثل كل عقد آجل 10 أفدنة قدم من المياه، أي حوالي 3.26 مليون جالون، ويتم تسعير الأسعار بالدولار الأمريكي لكل فدان قدم. بالنسبة للمتداولين، هذا يعني أنه يمكنهم اتخاذ مراكز بناءً على التغيرات المتوقعة في أسعار المياه في كاليفورنيا دون الحاجة إلى امتلاك أو نقل المياه فعليًا.

عندما اختبرنا الوصول إلى مختلف الوسطاء، كان هذا هو المنتج الآجل الوحيد المتاح بشكل مستمر. لا يزال سوق المياه الآجل في مراحله الأولى، وتقل سيولته مقارنة بعقود الطاقة أو الحبوب. ومع ذلك، لاحظنا أن جودة التنفيذ على NQH2O قد تحسنت في السنوات الأخيرة، مع فروق أسعار أقل على المنصات الكبرى.

بالنسبة للمتداولين الذين يسعون إلى تجاوز العقود الآجلة، يقدم بعض الوسطاء أيضًا صناديق الاستثمار المتداولة في البورصة (ETF) المرتبطة بالمياه وأسهم الخدمات العامة المرتبطة بشكل غير مباشر بنفس الموضوع.

كيف تستثمر في المياه: العقود الآجلة أم صناديق الاستثمار المتداولة أم الأسهم؟

تختلف المياه عن الطاقة أو المعادن أو الحبوب: لا يمكنك ببساطة شراء براميل أو بوشل منها وتخزينها. لهذا السبب يتعامل معظم المتداولين مع المياه من خلال المنتجات المالية: العقود الآجلة أو صناديق الاستثمار المتداولة في البورصة (ETF) أو الأسهم المرتبطة بالبنية التحتية المائية.

العقود الآجلة (التعرض المباشر)

العقد الآجل Nasdaq Veles California Water Index (NQH2O) هو العقد الرئيسي. توفر لك العقود الآجلة تعرضًا مباشرًا لأسعار المياه، ولكنها أيضًا مصحوبة بمتطلبات هامش أعلى وتقلبات أكبر.

وفقًا لاختباراتنا، كان التنفيذ يعمل بشكل أفضل في شركات الوساطة الآجلة الكبرى مثل XTB و IG.

صناديق الاستثمار المتداولة (متنوعة ومتاحة)

إذا كنت تبحث عن طريقة أسهل للاستثمار في قطاع المياه، فإن صناديق الاستثمار المتداولة هي الحل المثالي. من بين الصناديق الأكثر شيوعًا ما يلي:

• Invesco Water Resources ETF (PHO) - تتبع الشركات العاملة في قطاع المياه والمدرجة في الولايات المتحدة.
• First Trust Water ETF (FIW) - تركز على شركات إدارة المياه العالمية.
• Invesco Global Water ETF (PIO) - تغطي البنية التحتية المائية على مستوى العالم.

عندما اختبرنا وصول الوسطاء، سمحت لنا كل من XTB و eToro بالوصول بسهولة إلى هذه الصناديق، مع فروق أسعار تنافسية.

الأسهم (التعرض المستهدف)

أخيرًا، يمكنك الاستثمار في أسهم شركات فردية معرضة بشدة للبنى التحتية المائية أو معالجة المياه أو الخدمات العامة. ومن بين الأسماء الكبيرة في هذا المجال American Water Works وVeolia Environnement وPentair.

أظهرت اختباراتنا أن معظم الوسطاء متعددي الأصول يقدمون هذه الأسهم. إذا كنت تفضل التعرض من نوع الأسهم مع تقارير الأرباح والأرباح الموزعة، فهذا هو الطريق الذي يجب أن تسلكه.

ما هو الخيار الأفضل؟

بناءً على خبرتنا، يعتمد الاختيار على أسلوبك:

• العقود الآجلة إذا كنت ترغب في التعرض المباشر والرافعة المالية.
• صناديق الاستثمار المتداولة في البورصة (ETF) إذا كنت ترغب في تعرض متنوع ويتطلب صيانة أقل.
• الأسهم إذا كنت ترغب في اختيار الشركات ومتابعة أساسياتها.

منصة XTB

مزايا وعيوب تداول المياه

تداول المياه لا يمكن مقارنته بتداول النفط أو الذهب، وهو ما يمثل فرصة وتحديًا في الوقت نفسه. استنادًا إلى اختباراتنا في الظروف الفعلية وأبحاثنا، فإن الحصيلة هي كما يلي:

المزايا

• التعرض لموضوع عالمي أساسي ومتنامي
• توفر العقود الآجلة (NQH2O) وصولاً مباشراً إلى أسعار المياه
• تتيح صناديق الاستثمار المتداولة (ETF) تنويع التعرض لشركات قطاع المياه بسهولة
• يقدم العديد من الوسطاء بالفعل صناديق الاستثمار المتداولة (ETF) والأسهم المرتبطة بالمياه

العيوب

• لا يزال سوق العقود الآجلة سوقاً متخصصاً ذو سيولة منخفضة.
• قد تكون متطلبات الهامش مرتفعة بالنسبة للمتداولين الصغار.
• الأسعار خاصة بمنطقة معينة (مؤشر المياه في كاليفورنيا) وليست عالمية.
• أدوات البحث محدودة مقارنة بأسواق الطاقة أو المعادن.
• صناديق الاستثمار المتداولة في البورصة (ETF) قد تضعف التعرض بمشاركات لا تركز بالكامل على المياه.

أسئلة وأجوبة حول الاستثمار في المياه

الخلاصة

تعتبر المياه من الأصول الاستراتيجية، حيث تتقاطع مع القضايا المناخية والزراعية والصناعية. على الرغم من أن سوق العقود الآجلة لا يزال سوقًا متخصصًا، إلا أن إمكاناته في تزايد مستمر. اليوم، يتوفر للمستثمرين العديد من الخيارات لاتخاذ مواقف استثمارية: العقود الآجلة أو صناديق الاستثمار المتداولة في البورصة أو الأسهم.

سيعتمد اختيار المنتج بشكل أساسي على ملفك الشخصي. سيفضل المتداولون المتمرسون العقود الآجلة للحصول على تعرض مباشر وتأثير رافعة مالية، بينما سيجد المستثمرون الأفراد في صناديق الاستثمار المتداولة في البورصة والأسهم طريقة أكثر سهولة للمشاركة في هذا السوق المزدهر.

من المؤكد أن المياه ستصبح واحدة من أكثر المواد الخام استراتيجية في العقود القادمة. اتخاذ موقف الآن، باستخدام الأدوات المناسبة والوسطاء المناسبين، يمكن أن يمثل فرصة فريدة.