كيف تختار وسيط في البورصة

يمكن أن يكون اختيار وسيط في البورصة أكثر تعقيدًا مما يبدو. يمكن للوسيط المناسب أن يفتح لك فرصًا استثمارية ، لكن الوسيط الخطأ يمكنه أن يحد من خياراتك ويرفع تكاليفك.

لذلك ، في هذه المقالة ، سألقي نظرة على عشر نصائح يجب وضعها في الاعتبار عند اختيار وسيط في البورصة.

1. حدد الأسواق التي تريد الاستثمار فيها

إذا كنت تخطط للاستثمار فقط في الأسهم المدرجة في سوق الأوراق المالية المحلي الخاص بك ، فهناك العديد من الوسطاء للاختيار من بينهم في معظم البلدان. إذا كنت ترغب في الاستثمار في أسواق أجنبية معينة ، فقد تكون خياراتك محدودة للغاية.

يمكن أن يكون لديك حسابات مع العديد من وسطاء الأسهم والعديد من المستثمرين يفعلون ذلك. ولكن غالبًا ما يكون من المناسب محاولة الحصول على حسابين أو ثلاثة حسابات كاملة تغطي معظم استثماراتك ، بدلاً من الاضطرار إلى فتح حساب جديد في كل مرة تريد فيها شراء سهم مدرج في بلد مختلف.

2. تحقق بعناية من رسوم السمسرة

يركز العديد من المستثمرين بقصر نظرهم على عمولات السمسرة. لكن سماسرة الأوراق المالية يأخذون مجموعة واسعة من الرسوم ، وبعضهم يعد بمعدلات منخفضة ، لكن يستردون كل ذلك من خلال رسوم التحويل المرتفعة أو رسوم إدارة الحساب الزائدة. حاول الحصول على فكرة عما سيكلفك إدارة محفظتك على مدار عام ، بدلاً من مجرد السعر لكل صفقة.

3. قرر ما تريده من وسيط الأوراق المالية الخاص بك

ينقسم وسطاء الأوراق المالية إلى فئتين:

يقوم الوسطاء الخالصون أو "المخفضون" ببساطة بتنفيذ أوامر التداول الخاصة بك ، إما عبر الإنترنت أو عبر الهاتف.

سيناقش الوسطاء ذوو الخدمات الكاملة معك محفظتك وأفكارك الاستثمارية. أنت تتخذ القرار النهائي ، لكنهم سيقدمون لك النصيحة. يقدم بعض هؤلاء الوسطاء أيضًا خدمات تقديرية للعملاء الذين لديهم محافظ كبيرة ، حيث يديرون أموالك نيابة عنك.

من الواضح أن الخدمات الاستشارية تكلف أكثر ، لكن بعض المستثمرين يقدرون الدعم الإضافي والمشورة التي يمكن أن يقدمها الوسيط. لتحقيق أقصى استفادة من وسيط الأوراق المالية ، تحتاج إلى العثور على وسيط تربطك به علاقة جيدة ويمكنك الوثوق به.

في هذا السياق ، تحتاج أيضًا إلى التفكير في كيفية التخطيط للاستثمار. سيحتاج المتداولون النشطون للغاية إلى وصول عالي السرعة عبر الإنترنت وعمولات منخفضة ، بينما سيكون المستثمرون على المدى الطويل أقل اهتمامًا بالتكاليف.

ومع ذلك ، في حين أن الخدمات للمستثمرين على المدى الطويل لن تكون مناسبة أبدًا للمتداولين النشطين ، فإن العكس ليس صحيحًا دائمًا. هناك العديد من الشركات التي تسوق نفسها للمتداولين النشطين ، لكنها ستظل خدمة جيدة ورخيصة لمن لديهم عدد قليل من الصفقات. لذلك لا تتأخر عن طريق الإعلانات.

4. فهم كيف يعمل وسيط الأوراق المالية الخاص بك

هذه النقطة تقنية أكثر قليلاً ، لكنها قد تكون مفيدة في اختيار أفضل شركة.

لا يتصرف جميع وسطاء الأسهم بنفس الطريقة في الأسواق المختلفة ، خاصة عندما يتعلق الأمر بالأوراق المالية الدولية. يقدم البعض وصولاً مباشرًا إلى السوق (DMA) ، مما يعني أن طلبك يتم إرساله مباشرة إلى البورصة.

في أغلب الأحيان ، يمرون عبر صانع السوق ، وهو شركة مستعدة دائمًا لشراء وبيع الأسهم وتقدم باستمرار سعر الشراء / البيع. يتداول صناع السوق فقط مع المؤسسات والوسطاء ، وليس مباشرة مع الجمهور.

اعتمادًا على كيفية تنظيم وسيطك ، قد يحتاجون إلى التداول مباشرة مع صانع السوق. يمكن أن تمر أيضًا من خلال وسيط أسهم محلي آخر يتداول مع صانع السوق. قد يكون صانع السوق الذي يعملون معه في البلد الذي تتداول فيه أو في أي مكان آخر. على سبيل المثال ، هناك صناع السوق في لندن الذين يشترون ويبيعون الأسهم الأمريكية إلى وسطاء مقيمين في المملكة المتحدة دون إجراء عمليات تداول على الإطلاق بالقرب من نيويورك.

كمستثمر عادي ، ربما لا تهتم كثيرًا بكيفية عمل كل هذا وراء الكواليس. وما لم تكن بحاجة إلى تداول سريع حقًا وبأفضل سعر ممكن ، فغالبًا لا يحدث فرق كبير بالنسبة لك.

ولكن من الواضح أنه كلما زاد مرور الأمر عبر وسطاء آخرين ، زادت التكاليف. لذلك إذا كان عليك التداول بشكل متكرر في سوق معين ، فربما تريد وسيطًا للأوراق المالية يمر عبر عدد أقل من الوسطاء.

5. كن متهكمًا بشأن الأجراس والصفارات

يقدم بعض وسطاء الأسهم خدمة أساسية ، ويقدمون خدمات التداول ولا شيء آخر. سيرسل لك الآخرون تحليلات منتظمة للسوق أو لديهم مواقع ويب مليئة ببيانات الشركة الأساسية. يشتمل بعضها على بيانات أسعار متدفقة مجانية وبعضها يقدم بيانات المستوى 2 ، عادةً بتكلفة إضافية.

يمكن أن تكون بعض هذه المعلومات مفيدة للغاية. ومع ذلك ، لن يكون معظمها مناسبًا للعديد من المستثمرين - فالمستثمر طويل الأجل لا يحتاج حقًا إلى سعر مباشر من المستوى 2 ، على سبيل المثال. وقد تتمكن من الحصول على نفس المعلومات ، إما بشكل أفضل أو مقابل أقل ، من خلال مورد منفصل.

فكر جيدًا فيما إذا كانت جميع الإضافات التي يعد بها وسيط الأوراق المالية تعني حقًا الكثير بالنسبة لك. قد تكون أفضل حالًا مع شركة أبسط وأرخص والاشتراك بشكل منفصل في الأشياء التي تحتاجها.

6. ليس "الكل في واحد" هو الحل دائمًا

تركز هذه المقالة بشكل أساسي على تداول الأسهم وعلى وجه الخصوص التجارة الدولية في الأسهم. لكن العديد من الشركات تقدم مجموعة واسعة من خدمات الاستثمار والتداول الأخرى مثل العقود مقابل الفروقات (CFDs) أو تداول العملات.

قد يكون من السهل أن يكون لديك كل شيء في حساب واحد ، ولكن كن واضحًا بشأن ما ستحصل عليه. في كثير من الحالات ، بعض الخدمات التي وعد بها الوسيط هي منتجات "العلامة البيضاء" ، أي أنها مقدمة من قبل طرف ثالث تحت اسم الوسيط.

هذا يعني أنك ستدفع غالبًا مجموعتين من الرسوم ، واحدة إلى وسيط الأوراق المالية الخاص بك والأخرى لمزود منتجات العلامة البيضاء. إذا كنت ترغب في الاستفادة من هذه الخدمات ، فغالبًا ما تحصل على صفقة أفضل عن طريق اختيار وسيط الأوراق المالية الخاص بك فقط لتداول الأسهم الخاصة بهم والحصول على عقد الفروقات أو حساب تداول الفوركس الخاص بك مباشرة من مزود العلامة التجارية.الوسطاء البيض أو الفوركس. (انظر المقارنة بين وسطاء الفوركس)

7. ابحث عن خدمة مرنة ومريحة

في الوقت نفسه ، ابحث عن المرونة والتنوع في الخدمات المحددة التي تهمك. إذا كنت تبحث عن وسيط للأوراق المالية ، ففكر فيما إذا كان يقدم حسابات ذات كفاءة ضريبية ، مثل PEAs في فرنسا. يمكن أن يحدث خفض الضرائب فرقًا كبيرًا في عائد استثماراتك ، خاصة لدافعي الضرائب ذوي المعدلات المرتفعة.

بالنسبة للاستثمارات الدولية ، يعد الحساب متعدد العملات - الذي يسمح لك بالاحتفاظ بالسيولة بعدة عملات مختلفة - ضروريًا ويجب تقديمه بدون تكلفة إضافية. يحصل معظم وسطاء الأسهم على عمولة في كل مرة تقوم فيها بتحويل اليورو إلى عملة أجنبية والعكس صحيح ، لذلك تريد الحفاظ على وتيرة هذه التداولات عند الحد الأدنى.

تحقق مما إذا كانوا يسمحون لك بتحويل الأموال الموجودة بالفعل بالعملة الأجنبية التي تريد استخدامها. عن طريق تحويل الأموال من حساب مصرفي بالعملة الأجنبية أو الاستعانة بمتخصص في الصرف الأجنبي لإجراء التحويل بدلاً من السماح لسمسار الأوراق المالية الخاص بك بالقيام بذلك ، يمكنك توفير قدر كبير من العمولة.

8. تأكد من إعجابك بالخدمة

بغض النظر عن مدى جودة العمل على الورق ، لا يهم كثيرًا إذا كانت منصة التداول عبر الإنترنت بطيئة وعربات التي تجرها الدواب ، أو كانت الهواتف مشغولة دائمًا ، أو كان موظفو خدمة العملاء غير متعاونين.

أوصي بطلب التوصيات من المستثمرين الآخرين والبحث عبر الإنترنت عن الآراء والمراجعات. ومع ذلك ، تذكر أن المتداولين الذين يفشلون يميلون إلى إلقاء اللوم على الآخرين بسبب أخطائهم ، لذلك قم دائمًا بتقييم مصداقية المراجعة.

دائمًا ما يفوق عدد المراجعات السيئة التعليقات الجيدة ، لأن الناس لديهم دافع أكبر لمراجعة شيء حدث خطأ. ولكن إذا كان كل اختبار سيئًا وكان الجميع يشتكي من نفس المشكلات ، فقد يكون ذلك علامة تحذير.

يبدو أن هناك القليل من الارتباط بين التكلفة والخدمة. يقدم بعض مقدمي الخدمة منخفضي التكلفة خدمة استثنائية ، في حين أن البعض الآخر ، باهظ التكلفة نسبيًا ، غير منظم.

9. لا تدعهم يبيعونك للمزيد

تذكر أن نشاط وسيط الأوراق المالية يعتمد على مقدار العمولات والرسوم التي يولدها. لذلك قد يحاول تشجيعك على التفاوض كثيرًا أو بيع خدمات ومنتجات لا تحتاجها.

إذا كان لديك وسيط أو مستشار شخصي ، في بعض الأحيان يتم ربط دخلهم بالعمولة التي يحصلون عليها. هذا لا يعني أنهم جميعًا سينصحونك بالتداول كثيرًا من أجل الربح ، لكن الأشرار سيفعلون ذلك. لا تتعرض لضغوط للقيام بشيء لا تريده.

10. ابق آمنا

تأكد من قيامك بأعمال تجارية فقط مع الشركات ذات السمعة الطيبة وفهم كيف أن قواعد حماية المستثمر وأنظمة التعويض سوف تحميك أو لن تحميك في حالة وقوع كارثة.

يجب أن تكون حريصًا دائمًا ولا تستخدم سوى الشركات المنظمة جيدًا. لا تضع أموالك في شركة مشكوك فيها لم يسمع بها أحد من قبل وتقع في بلد ليس لديه قواعد لحماية المستثمرين.

وهذا لا ينطبق فقط على الاستثمارات في الخارج ، ولكن أيضًا على الاستثمارات المحلية. استخدم فقط الشركات الخاضعة للتنظيم الكامل لقوانين الأوراق المالية المحلية. وإذا اتصل بك شخص ما وأنت تحاول بيع الأسهم لك ، أغلق الهاتف وأبلغ المنظم بذلك.

وأخيرًا ... تأكد من التسوق في السوق

بعد قولي هذا ، فإن أهم شيء يمكنك القيام به هو مقارنة الوسطاء مع بعضهم البعض. لا تذهب فقط إلى أول وسيط تقابله.

عندما يكون لديك قائمة مختصرة من الشركات ، فكر في الاشتراك مع أكثر من شركة. من المستحيل تحديد ما إذا كانت خدمة الوسيط مناسبة لك حتى تستخدمها لفترة من الوقت.

تذكر أنه يمكنك فتح حسابات متعددة. نظرًا لأن الشركات المختلفة تميل إلى أن تكون أفضل في مجالات مختلفة ، فغالبًا ما يكون هذا هو الأفضل.

مقارنة بين سماسرة البورصة

الوسطاء
رسوم السمسرة في الأوراق المالية	حساب الأوراق المالية ، حساب الهامش (79% من حسابات العقود مقابل الفروقات تخسر المال)
حساب تجريبي	نعم
رأينا	التداول بدون عمولات ، ولكن مع اختيار أوراق مالية تقتصر على 3289 سهم و 358 صندوق استثمار متداول.
الاستثمار ينطوي على مخاطر الخسارة