نسبة المخاطرة إلى العائد وإدارة المخاطر في التداول

قد تكون هذه المقالة هي أهم مقالة في تداول العملات الأجنبية قرأتها على الإطلاق. قد يبدو هذا البيان جريئًا ، ولكن ليس كثيرًا عندما تعتبر أن الإدارة الجيدة للمخاطر هي أهم عنصر في تداول فوركس الناجح.

إدارة المخاطر في تداول العملات الأجنبية هو المصطلح المعطى لوصف الجوانب المختلفة لإدارة نسبة المخاطر / المكافأة في كل صفقة تقوم بها. إذا لم تفهم تمامًا تداعيات إدارة المخاطر ، فلن يكون لديك سوى فرصة ضئيلة جدًا لأن تصبح متداولًا مربحًا على الدوام.

في هذه المقالة ، سأشرح أهم جوانب إدارة المخاطر: نسبة المخاطرة / المكافأة ، وحجم المركز ، والمخاطر الثابتة باليورو مقابل النسبة المئوية للمخاطرة.

مكافأة خطر

عائد المخاطرة هو أهم جانب من جوانب إدارة المخاطر في الأسواق. ومع ذلك ، فإن العديد من المتداولين لا يفهمون تمامًا كيفية الاستفادة الكاملة من قوة عائد المخاطرة. يريد كل متداول في السوق تعظيم مكاسبه وتقليل مخاطره. هذا هو العنصر الأساسي لكي تصبح متداولًا رابحًا باستمرار. توفر المعرفة المناسبة وتنفيذ المخاطر والمكافآت للمتداولين إطارًا عمليًا لتحقيق ذلك.

لا تعني المخاطرة والمكافأة فقط حساب مخاطر ومكافأة الصفقة ، بل تعني فهم أنه مع هدف الربح 2-3 مرات أو أكثر في جميع تداولاتك ، يجب أن تكون قادرًا على كسب المال في سلسلة من الصفقات حتى لو خسرت معظم الوقت. عندما نجمع بين التنفيذ المتسق لنسبة المخاطرة / المكافأة 1: 2 أو أكبر مع ميزة تداول ذات احتمالية عالية مثل تداول حركة السعر ، لدينا وصفة لاستراتيجية تداول قوية للغاية.

دعنا نلقي نظرة على مخطط 4 ساعات من الذهب لمعرفة كيفية حساب المخاطرة / المكافأة على إعداد شريط الدبوس. يمكننا أن نرى في الرسم البياني أدناه أنه كان هناك شريط دبوس واضح يتكون من الدعم في سوق ذي اتجاه صعودي ، لذلك كانت إشارة حركة السعر قوية. ثم نحسب الخطر. في هذه الحالة ، يتم وضع وقف الخسارة الخاص بنا أسفل أدنى سعر Pin Bar ، لذلك نحسب عدد اللوتات التي يمكننا أخذها مع الأخذ في الاعتبار مسافة وقف الخسارة. سنفترض مخاطرة افتراضية قدرها 100 يورو في هذا المثال. يمكننا أن نرى أن هذا الإعداد قد حقق حتى الآن مكافأة قدرها 3 أضعاف المخاطرة ، أو 300 يورو.

الآن ، بمكافأة تبلغ 3 أضعاف المخاطرة ، كم عدد الصفقات التي يمكن أن نخسرها في خط 25 وما زلنا نجني المال؟ الجواب 18 صفقة أي 72٪. يمكنك أن تخسر 72٪ من تداولاتك مع نسبة مخاطرة / عوائد تبلغ 1: 3 أو أكثر وما زلت تجني المال ..... عبر سلسلة من الصفقات.

هنا الحساب السريع:

18 صفقة خاسرة بمخاطرة 100 يورو = - 1800 يورو ، 7 صفقات رابحة بمكافأة 3R (مخاطرة) = 2100 يورو. لذلك ، بعد 25 صفقة ، كنت ستربح 300 يورو ، لكنك ستضطر أيضًا إلى تحمل 18 صفقة خاسرة ... والمشكلة هي أنك لا تعرف أبدًا متى سيصل الخاسرون. يمكن أن يكون لديك 18 خاسرًا على التوالي قبل أن يظهر الفائزون السبعة ، وهو أمر غير مرجح ، ولكنه ممكن.

لذا ، فإن نسبة المخاطرة / المكافأة تتلخص أساسًا في هذه النقطة الرئيسية: يجب أن تكون لديك الشجاعة لوضع ونسيان تداولاتك في سلسلة من عمليات الإعدام الكبيرة بما يكفي لإدراك القوة الكاملة لنسبة المخاطرة / المكافأة. من الواضح ، إذا كنت تستخدم طريقة تداول ذات احتمالية عالية ، فمن غير المرجح أن تخسر 72٪ من الوقت. لذا تخيل ما يمكنك فعله إذا نفذت المخاطر / المكافآت بشكل صحيح ومستمر باستخدام إستراتيجية تداول فعالة.

لسوء الحظ ، فإن معظم المتداولين إما غير منضبطين عاطفياً للغاية لتطبيق نسبة المخاطرة / المكافأة بشكل صحيح ، أو أنهم لا يعرفون كيفية القيام بذلك. التدخل في التداولات عن طريق تحريك نقاط التوقف بعيدًا عن الدخول أو عدم جني الأرباح المنطقية 2 أو 3 R عند ظهورها هما خطأان كبيران يرتكبهما التجار. كما أنهم يميلون أيضًا إلى جني أرباح قدرها 1R أو أقل ، مما يعني فقط أنك بحاجة إلى كسب نسبة مئوية أعلى بكثير من تداولاتك لكسب المال على المدى الطويل. تذكر أن التداول هو ماراثون ، وليس عدوًا سريعًا ، والطريقة التي تفوز بها في الماراثون هي من خلال التنفيذ المستمر لمكافأة المخاطرة جنبًا إلى جنب مع إتقان إستراتيجية تداول فعالة حقًا.

حجم الموقف

حجم المركز هو المصطلح الذي يُعطى لعملية تعديل عدد اللوتات اللازمة للوفاء بالمبلغ المحدد مسبقًا للمخاطرة ومسافة وقف الخسارة. إنها جملة ثقيلة بعض الشيء للمبتدئين. لذا ، دعونا نقسمها قطعة قطعة.

فيما يلي كيفية حساب حجم مركزك لكل صفقة تقوم بها:

1) أولاً وقبل كل شيء ، عليك أن تقرر مقدار المال باليورو الذي ترغب في خسارته بسهولة في كل صفقة. وهذا ليس شيئًا يجب أن تأخذه باستخفاف.

2) ابحث عن المكان الأكثر منطقية لوضع أمر وقف الخسارة. إذا كنت تستثمر في إعداد شريط الدبوس ، فسيكون عادةً أعلى / أدنى من أعلى / أدنى فتيل الشريط. الفكرة الأساسية هي وضع وقف الخسارة عند مستوى يبطل النمط إذا تم الوصول إليه ، أو على الجانب الآخر من منطقة دعم أو مقاومة واضحة ؛ هذا هو الوضع المنطقي لإيقاف الخسارة. ما يجب عليك ألا تفعله أبدًا هو أن تضع نقطة توقفك قريبة جدًا من دخولك لمجرد أنك تريد أن تأخذ حجمًا أكبر للوت ، وهذا جشع ، وسيضربك في وجهك أكثر مما تتخيله.

3) بعد ذلك ، تحتاج إلى إدخال عدد اللوتات أو اللوتات المصغرة التي ستمنحك مخاطرة الدولار التي تريدها مع مسافة وقف الخسارة التي قررت أنها أكثر منطقية. عادةً ما يكون العقد المصغر حوالي 1 يورو لكل نقطة ، لذلك إذا كان مبلغ المخاطرة المحدد مسبقًا هو 100 يورو ومسافة وقف الخسارة 50 نقطة ، فيمكنك الحصول على 2 لوت صغير ؛ 2 يورو لكل نقطة × 50 نقطة وقف خسارة = مخاطرة بقيمة 100 يورو.

تصف الخطوات الثلاث أعلاه كيفية استخدام حجم الموضع بشكل صحيح. أهم نقطة يجب تذكرها هي أنك لا تقوم بتعديل وقف الخسارة بناءً على حجم مركزك ؛ على العكس من ذلك ، تقوم دائمًا بتعديل حجم مركزك وفقًا للمخاطر المحددة مسبقًا والموقع المنطقي لإيقاف الخسارة.

الجانب الآخر المهم في تحديد حجم المركز الذي تحتاج إلى فهمه هو أنه يسمح لك بالحصول على نفس القدر من المخاطرة في كل صفقة. على سبيل المثال ، لمجرد أنك بحاجة إلى وضع حد أكبر للتداول لا يعني أنك بحاجة إلى المخاطرة بمزيد من الأموال فيها ، وليس لأنه يمكنك الحصول على وقف أصغر في صفقة ما. المال على هذا. يمكنك تعديل حجم مركزك للوصول إلى مبلغ المخاطرة المحدد مسبقًا ، بغض النظر عن حجم وقف الخسارة. يشعر العديد من المتداولين المبتدئين بالارتباك ويعتقدون أنهم يخاطرون أكثر مع وقف أكبر أو أقل مع توقف أصغر ؛ هذا ليس هو الحال بالضرورة.

دعنا نلقي نظرة على مخطط EURUSD أدناه. يمكننا أن نرى إعدادين مختلفين لتداول حركة السعر: إعداد شريط الدبوس وإعداد الشريط الداخلي. تتطلب هذه الإعدادات مسافات مختلفة لإيقاف الخسارة ، ولكن كما نرى من الرسم البياني أدناه ، ما زلنا نخاطر بنفس المقدار بالضبط في كلا الصفقتين ، وذلك بفضل حجم المركز:

نموذج المخاطر الثابتة باليورو مقابل نموذج المخاطر بالنسبة المئوية

نموذج المخاطر الثابتة باليورو = يحدد المتداول مسبقًا المبلغ الذي يرغب في خسارته في كل صفقة ويخاطر بنفس المبلغ في كل صفقة حتى يقرر تغيير مخاطره.

نموذج مخاطر النسبة الثابتة = يختار المتداول نسبة مئوية من حسابه للمخاطرة في كل صفقة (عادة 1 أو 2٪) ويلتزم بنسبة المخاطرة هذه.

على الرغم من أن طريقة ٪ R تنمو الحساب بسرعة نسبيًا عندما يحقق المتداول سلسلة ربح ، إلا أنه في الواقع يبطئ نمو الحساب بعد أن يقوم المتداول بخسارة متتالية ، ويجعل من الصعب للغاية إعادة الحساب إلى المستوى الذي كان عليه من قبل. هذا لأنه مع نموذج المخاطرة٪ R ، فإنك تستثمر بعقود أقل مع انخفاض قيمة حسابك. في حين أن هذا يمكن أن يكون شيئًا جيدًا للحد من الخسائر ، إلا أنه يضعك أيضًا في شبق يصعب للغاية الخروج منه. ما هو مطلوب هو إتقان إستراتيجية التداول الخاصة بالفرد بالإضافة إلى مخاطر اليورو الثابتة التي تكون على استعداد لخسارتها في أي صفقة معينة. عندما تجمع بين هذه العوامل مع التنفيذ المتسق للمخاطر / المكافآت ، يكون لديك فرصة ممتازة لكسب المال من سلسلة من الصفقات.

يخدع نمط ٪ R بشكل أساسي المتداول إلى "الخسارة ببطء" لأن ما يحدث هو أن يبدأ التجار في التفكير "نظرًا لأن حجم مركزي يصبح أصغر مع كل عملية تداول ، فلا بأس بذلك إذا كنت أتداول كثيرًا" ... وحتى إذا لم يفعلوا ذلك لا أعني تلك العبارة بالتحديد ... غالبًا ما تعني ذلك. أنا شخصياً أعتقد أن نمط٪ R يجعل المتداولين كسالى ... إنه يجعلهم يتخذون مراكز لم يكن ليأخذوها لولا ذلك ... لأنهم الآن يخاطرون بأموال أقل لكل صفقة ، فهم لا يقدرون هذه الأموال بنفس القدر. ..إنها طبيعة بشرية.

بالإضافة إلى ذلك ، لا يستخدم نموذج٪ R في العالم الحقيقي للتداول الاحترافي لأن حجم الحساب تعسفي ، مما يعني أن حجم الحساب لا يعكس ملف المخاطرة الحقيقي لكل شخص ، ولا يمثل جميع صافي ثروته أيضًا. حجم الحساب هو "حساب هامش" فعليًا وتحتاج فقط إلى إيداع ما يكفي في حساب لتغطية الهامش على الصفقات ... حتى تتمكن من الاحتفاظ ببقية أموال التداول الخاصة بك في حساب توفير أو في صندوق مشترك أو حتى المعادن الثمينة ... لا يحتفظ العديد من المتداولين المحترفين بكل رأس مال المخاطرة المحتمل في حساباتهم التجارية.

يعتبر نموذج المخاطر الثابتة باليورو منطقيًا للمتداولين المحترفين الذين يرغبون في كسب دخل حقيقي من تداولهم. يقوم المتداولون المحترفون بالفعل بسحب أرباحهم من حساب التداول الخاص بهم كل شهر ، وبعد ذلك يعود حسابهم إلى مستواه "الأساسي".

مثال على المخاطر الثابتة باليورو والمخاطر بالنسبة المئوية

لنأخذ مثالًا افتراضيًا لـ 25 معاملة. نقارن نموذج مخاطر اليورو الثابت بنموذج مخاطر 2٪. ملاحظة: اخترنا نسبة المخاطرة 2٪ لأنها نسبة مخاطرة شائعة جدًا بين المتداولين المبتدئين وفي العديد من مواقع تعليم الفوركس الأخرى. تم تحديد مخاطر اليورو الثابتة عند 100 يورو لكل صفقة في هذا المثال ، فقط لإظهار كيف أن المتداول الواثق في مهاراته وتداولاته مثل القناص سيكون قادرًا على بناء حسابه بشكل أسرع من أي شخص راضٍ عن المخاطرة بمقدار 2 ٪ لكل معاملة. في الواقع ، تختلف المخاطر الثابتة باليورو من متداول إلى آخر ، والأمر متروك للمتداول لتحديد ما هو على استعداد حقًا لخسارته في كل صفقة. بالنسبة لي ، بحساب صغير 2000 يورو ، سأكون مرتاحًا شخصيًا للمخاطرة بحوالي 100 يورو لكل صفقة ، وهذا ينعكس في المثال أدناه.

من الواضح ، بعد تحليل هذه السلسلة من المعاملات العشوائية ، أن نموذج اليورو الثابت هو الأفضل. بالطبع ، ستقلص حسابك بشكل أسرع قليلاً عندما تواجه سلسلة من التداولات الخاسرة مع نموذج Euro Fixed Risk ، ولكن الجانب الآخر هو أنك تبني حسابك بشكل أسرع عندما تواجه سلسلة من الصفقات الرابحة (واستردت عافيتها) من الخسائر بشكل أسرع). المفتاح هو أنه إذا كنت تتداول حقًا مثل القناص وأتقنت إستراتيجية التداول الخاصة بك ... فمن غير المرجح أن يكون لديك العديد من الصفقات الخاسرة على التوالي ، وبالتالي فإن نموذج المخاطرة الثابتة باليورو سيكون أكثر فائدة لك.

في المثال أدناه ، ننظر إلى نموذج مخاطر اليورو الثابت مقابل نموذج نسبة المخاطر:

لنأخذ مثالًا افتراضيًا لـ 25 معاملة. نقارن نموذج مخاطر اليورو الثابت بنموذج مخاطر 2٪. ملاحظة: اخترنا نسبة المخاطرة 2٪ لأنها نسبة مخاطرة شائعة جدًا بين المتداولين المبتدئين وفي العديد من مواقع تعليم الفوركس الأخرى. تم تحديد مخاطر اليورو الثابتة عند 100 يورو لكل صفقة في هذا المثال ، فقط لإظهار كيف أن المتداول الواثق في مهاراته وتداولاته مثل القناص سيكون قادرًا على بناء حسابه بشكل أسرع من أي شخص راضٍ عن المخاطرة بمقدار 2 ٪ لكل معاملة. في الواقع ، تختلف المخاطر الثابتة باليورو من متداول إلى آخر ، والأمر متروك للمتداول لتحديد ما هو على استعداد حقًا لخسارته في كل صفقة. بالنسبة لي ، بحساب صغير 2000 يورو ، سأكون مرتاحًا شخصيًا للمخاطرة بحوالي 100 يورو لكل صفقة ، وهذا ينعكس في المثال أدناه.

من الواضح ، بعد تحليل هذه السلسلة من المعاملات العشوائية ، أن نموذج اليورو الثابت هو الأفضل. بالطبع ، ستقلص حسابك بشكل أسرع قليلاً عندما تواجه سلسلة من التداولات الخاسرة مع نموذج Euro Fixed Risk ، ولكن الجانب الآخر هو أنك تبني حسابك بشكل أسرع عندما تواجه سلسلة من الصفقات الرابحة (واستردت عافيتها) من الخسائر بشكل أسرع). المفتاح هو أنه إذا كنت تتداول حقًا مثل القناص وأتقنت إستراتيجية التداول الخاصة بك ... فمن غير المرجح أن يكون لديك العديد من الصفقات الخاسرة على التوالي ، وبالتالي فإن نموذج المخاطرة الثابتة باليورو سيكون أكثر فائدة لك.

في المثال أدناه ، ننظر إلى نموذج مخاطر اليورو الثابت مقابل نموذج نسبة المخاطر:

• الرصيد الافتتاحي: 2000 يورو
• جميع المكافآت هي 3 أضعاف المخاطر
• 8 انتصارات و 17 خسارة
• النسبة المئوية للصفقات الرابحة = 32٪.
• النسبة المئوية للصفقات الخاسرة = 68٪

نتيجة مخاطرة قدرها 100 يورو لكل معاملة = + 700 يورو

نتيجة المخاطرة بنسبة 2٪ لكل معاملة = +262 يورو

هذا المثال متطرف بعض الشيء. إذا كنت تستخدم استراتيجيات تداول حركة السعر وتتقنها حقًا ، فلا يجب أن تخسر 68٪ من الوقت ؛ يجب أن تكون نسبة فوزك قريبة من 50٪. يمكنك أن تتخيل إلى أي مدى ستكون النتائج أفضل مع نسبة دفع تعويضات تبلغ 50٪. إذا ربحت 50٪ من الوقت في 25 صفقة عن طريق المخاطرة بـ 100 يورو على حساب 2000 يورو ، فستحصل على 4500 يورو. إذا ربحت 50٪ من الوقت في 25 صفقة مخاطرة 2٪ من 2000 يورو ، سيكون لديك حوالي 3300 يورو فقط.

يستخدم العديد من المتداولين المحترفين طريقة المخاطرة الثابتة باليورو لأنهم يعلمون أنهم أتقنوا إستراتيجية التداول الخاصة بهم ، فهم لا يفرطون في التداول ولا يعتمدون على الرافعة المالية. كبير جدًا ، لذلك يمكنهم المخاطرة بأمان بمبلغ ثابت يكونون على استعداد لخسارته في كل تجارة.

من المرجح أن يقوم الأشخاص الذين يستخدمون نموذج٪ R بالمبالغة ويعتقدون أنه نظرًا لانخفاض مخاطر الدولار لكل صفقة مع كل خسارة ، فمن الطبيعي زيادة عدد الصفقات (وبالتالي يخسرون المزيد من الصفقات لأنهم يقومون بصفقات ذات احتمالية منخفضة) ... و بمرور الوقت ، يؤدي الإفراط في التداول إلى وضعهم خلف المتداول الذي يستخدم مخاطر اليورو الثابتة والذي ربما يكون أكثر تحفظًا وأكثر قناصًا.

استنتاج

لزيادة فرصك في جني الأموال في الأسواق المالية ، لا يجب عليك فقط الفهم الشامل لنسبة المخاطرة والمكافأة ، وحجم المركز ، ومقدار المخاطرة لكل صفقة ، ولكن يجب عليك أيضًا تنفيذ كل جانب من جوانب إدارة المخاطر هذه بشكل مستمر. مع إستراتيجية تداول فعالة للغاية ولكن سهلة الفهم ، مثل حركة السعر.

أفضل الوسطاء لتداول الأسواق المالية

وسطاء CFD	منصات التداول	هيئات الرقابة المالية	افتح حساب تجريبي
	MetaTrader 4 - 5 AvaOptions	ASIC, CBFSAI, FRSA, BVI FSC, FSCA, JFSA, OCRCVM
	MetaTrader 4 - 5 cTrader, TradingView	FCA, ASIC, CySEC, BaFin, DFSA, SCB, CMA
	xStation 5	DFSA, FCA, KNF, CySEC, BIFSC, CNMV
	MetaTrader 4 - 5	FCA, ASIC, CySEC, JSC, OCRCVM, FSCA
	MetaTrader 4 - 5 ActivTrader, TradingView	FCA, CSSF, SCB, BACEN & CVM, CMVM
	IG, ProRealTime, MT4, L2 Dealer	FCA, BaFin, ASIC, FINMA, FSCA, MAS, FMA, DFSA, JFSA, CFTC
	MetaTrader 4 - 5	CySEC, ASIC, BIFSC
ASIC: أستراليا، BaFin: ألمانيا، BIFSC: بليز، BVI FSC: جزر فيرجن البريطانية، BACEN & CVM: البرازيل، CySEC: قبرص، CNMV: إسبانيا، CMVM: البرتغال، CSSF: لوكسمبورغ، CFTC: الولايات المتحدة الأمريكية، CBFSAI: أيرلندا، CMA : عمان، DFSA: دبي، FCA: المملكة المتحدة، FINMA: سويسرا، FSPR - FMA: نيوزيلندا، FRSA: أبو ظبي، FSA: سيشيل، FSCA: جنوب أفريقيا، JFSA: اليابان، JSC: الأردن، KNF: بولندا، MAS : سنغافورة، IIROC: كندا، SCB: جزر البهاما، VFSC: فانواتو
ينطوي تداول العقود مقابل الفروقات على مخاطر كبيرة بالخسارة ، لذلك فهو غير مناسب لجميع المستثمرين. 74-89% من حسابات مستثمري التجزئة تخسر المال عند تداول العقود مقابل الفروقات.